Архитектура Аудит Военная наука Иностранные языки Медицина Металлургия Метрология Образование Политология Производство Психология Стандартизация Технологии |
Анализ прибыли и рентабельности. Проведем анализ затрат на производство, включаемых в себестоимость продукции
Проведем анализ затрат на производство, включаемых в себестоимость продукции, работ, услуг, для чего составим таблицу 14. Таблица 14 Анализ затрат на производство
Анализ приведенных данных позволяет сделать вывод, что в течение анализируемого периода достаточно сильно изменялись как удельный вес тех или иных составляющих себестоимости, так и их абсолютное значение. Наиболее сильно в течение периода изменились абсолютные значения накладных расходов и расходов на оплату труда. Очень сильно менялись расходы на сырье и материалы – то возрастали в 2 раза, то уменьшались. Впрочем, значительные колебания тех или иных составляющих себестоимости связаны не только с их действительным изменением, но также и с учетной политикой предприятия, в соответствии с которой учет тех или иных факторов производился в различных годах. Конечный финансовый результат деятельности предприятия - это балансовая прибыль или убыток, который представляет собой сумму результата от реализации продукции (работ, услуг); результата от прочей реализации; сальдо доходов и расходов от внереализационных операций. Анализ финансовых результатов деятельности предприятия включает в качестве обязательных элементов исследование: Изменений каждого показателя за текущий анализируемый период (“горизонтальный анализ” показателей финансовых результатов за отчётный период). Исследование структуры соответствующих показателей и их изменений (“вертикальный анализ” показателей). Исследование влияние факторов на прибыль (“факторный анализ”). Изучение в обобщённом виде динамики изменения показателей финансовых показателей за ряд отчётных периодов (то есть “трендовый анализ” показателей). Для проведения вертикального и горизонтального анализа рассчитаем таблицу 15, используя данные отчётности предприятия из формы № 2. Таблица 15 Анализ прибыли отчётного года, тыс.руб.
Продолжение таблицы 15
Из данных в первую очередь обращает внимание тот факт, что все показатели деятельности предприятия значительно снизились в 2003 г. Так, выручка от реализации работ и услуг составила лишь 33% по сравнению с 2001 г., а прибыль отчетного периода в 2003 г. составила лишь 24% от 2001 г. Также очевидным является тот факт, что несмотря на увеличение выручки от реализации работ и услуг в течение периода (за исключением 2003 г.), наблюдается снижение прибыли. В 2002 г. она составила 76% от 2001, в 2003 г. уже 55% от 2001 г., а в целом по итогам периода, как уже говорилось, прибыли уменьшилась практически в 4 раза. Анализ приведенных данных позволяет определить, что причиной этого явилось, во-первых, увеличение доли себестоимости работ и услуг, во-вторых, резкое увеличение прочих операционных расходов, превышающим рост прочих операционных доходов. Также наблюдается рост, хотя и не столь значительный, управленческих расходов. Таким образом факторы, уменьшающие балансовую прибыль, по сумме перекрыли действие увеличивающих её факторов, что в итоге и обусловило снижение балансовой прибыли к концу отчетного года по сравнению с его началом почти в 4 раза. В условиях рыночных отношений велика роль показателей рентабельности продукции, характеризующих уровень прибыльности (убыточности) её производства. Показатели рентабельности являются относительными характеристиками финансовых результатов и эффективности деятельности предприятия. Они характеризуют относительную доходность предприятия, измеряемую в процентах к затратам средств или капитала с различных позиций. В целом, результативность деятельности любого предприятия может оцениваться с помощью абсолютных или относительных показателей. Коэффициенты рентабельности показывают, насколько прибыльна деятельность компании. Эти коэффициенты рассчитываются как отношение полученной прибыли к затраченным средствам, либо как отношение полученной прибыли к объему реализованной продукции. Показатели рентабельности - это важнейшие характеристики фактической среды формирования прибыли и дохода предприятий. По этой причине они являются обязательными элементами сравнительного анализа и оценки финансового состояния предприятия. При анализе производства показатели рентабельности используются как инструмент инвестиционной политики и ценообразования. Основные показатели рентабельности можно объединить в следующие группы: Рентабельность продукции, продаж (показатели оценки эффективности управления); Рентабельность производственных фондов; Рентабельность вложений в предприятия (прибыльность хозяйственной деятельности). Рентабельность продукции. Рентабельность продукции показывает, сколько прибыли приходится на единицу реализованной продукции. Рост данного показателя является следствием роста цен при постоянных затратах на производство реализованной продукции (работ, услуг) или снижения затрат на производство при постоянных ценах, то есть о снижении спроса на продукцию предприятия, а также более быстрым ростом цен чем затрат. Показатель рентабельности продукции включает в себя следующие показатели: Рентабельность всей реализованной продукции, представляющую собой отношение прибыли от реализации продукции на выручку от её реализации (без НДС); Общая рентабельность, равная отношению балансовой прибыли к выручке от реализации продукции (без НДС); Рентабельность продаж по чистой пробыли, определяемая как отношение чистой прибыли к выручке от реализации (без НДС); Рентабельность отдельных видов продукции. Отношение прибыли от реализации данного вида продукта к его продажной цене. Расчёт данных показателей по ООО «ВТЦ «Ижмаш» представлен в таблице 16. Таблица 16 Показатели рентабельности продукции ООО «ВТЦ «Ижмаш», тыс.руб.
На основе расчётов можно сделать следующие выводы. Показатель рентабельности всей реализованной продукции в течение анализируемого периода снизился с 60, 6% в 2000 г. до своего минимального значения в 35, 7% в 2003 г., то есть на 59%. Наименьшего значения показатель общей рентабельности достиг в 2002 г., когда он составлял лишь 15, 8%. Показатель рентабельности продаж по чистой прибыли также снизился в течение года с 52, 2% в 2001 г. до 37, 2% на конец отчетного периода. Общее снижение составило 71%, а минимальное значение общей рентабельности составило 15, 8% в 2002 г. Как видно из выше сказанного, все показатели рентабельности продукции находятся на приемлемом уровне, однако тенденция к их снижению должна потребовать принятия незамедлительных мер по выравниванию ситуации. В целом можно заключить, что к концу 2003 г. вследствие снижения спроса на услуги фирмы из-за неплатежеспособности большинства потребителей, а также вследствие получения убытков от внереализационных операций показатели рентабельности существенно снизились. Рентабельность вложений предприятия. Рентабельность вложений предприятия - это следующий показатель рентабельности, который показывает эффективность использования всего имущества предприятия. Среди показателей рентабельности предприятия выделяют 5 основных: Общая рентабельность вложений, показывающая какая часть балансовой прибыли приходится на 1 руб. имущества предприятия, то есть насколько эффективно оно используется. Рентабельность вложений по чистой прибыли; Рентабельность собственных средств, позволяющий установить зависимость между величиной инвестируемых собственных ресурсов и размером прибыли, полученной от их использования. Рентабельность долгосрочных финансовых вложений, показывающая эффективность вложений предприятия в деятельность других организаций. Рентабельность перманентного капитала. Показывает эффективность использования капитала, вложенного в деятельность данного предприятия на длительный срок. Необходимая информация для расчёта представлена в таблице 17. Таблица 17 Показатели для расчёта рентабельности, тыс. руб.
Продолжение таблицы 17
На основе данных показателей рассчитываются показатели рентабельности вложений, которые представлены в таблице 18. Таблица 18 Показатели рентабельности вложения, %.
На основе данных таблицы можно сделать вывод о том, в течение анализируемого периода все показатели рентабельности вложений ООО «ВТЦ «Ижмаш» упали по сравнению с началом года. В целом за период общая рентабельность вложений упала с 45% в 2001 г. до 3% в 2003 г., то есть на 1 руб. стоимости имущества предприятия в 2003 г. приходилось лишь 3 коп. балансовой прибыли. Значение данного показателя достаточно невелико для такого предприятия, что свидетельствует о недостаточно эффективном использовании активов предприятия к концу 2003 г. Рентабельность собственных средств также невысока и в течение периода упала с 70% до 8%, то есть почти в 9 раз. Динамика этого показателя за анализируемый период позволяет сделать вывод о том, что инвестиции собственных средств в производство дали недостаточно хороший результат. Рентабельность перманентного капитала и его динамика аналогичны рентабельности собственных средств, в виду отсутствия долгосрочных заёмных средств. В целом можно отметить, что все показатели рентабельности вложений предприятия находятся на низком уровне, что говорит о недостаточно эффективном вложении средств ООО «ВТЦ «Ижмаш».
|
Последнее изменение этой страницы: 2020-02-16; Просмотров: 135; Нарушение авторского права страницы