Анализ платежеспособности предприятия. Одним из показателей, характеризующих финансовое положение предприятия

 

Одним из показателей, характеризующих финансовое положение предприятия, является его платежеспособность, т. е. возможность наличными денежными ресурсами своевременно погашать свои платежные обязательства.

Предприятие является платежеспособным, если его текущие активы больше либо равны внешним обязательствам. Баланс предприятия по производству продуктов питания представлен в Приложение № 1, отчет о прибылях и убытках форма № 2 в Приложение № 2.

При анализе сопоставляют итог 2 раздела актива баланса с 4 и 5 разделами пассива баланса.

Таблица 2.1 Анализ платежеспособности предприятия

Текущие Активы	На начало года	На конец года	Внешние обязательства	На начало Года	На конец года
1. запасы и затраты	4257298	6346082	1. долгосрочные обязательства	-	-
2. денежные средства, расчеты и прочие активы	534977	1042996	2. краткосрочные обязательства	2566849	3259259
Итого:	4792275	7389078		2566849	3259259

 

Анализируемое предприятие платежеспособно, так как его текущие активы превышают внешние обстоятельства.

В начале года на 2225425 д. е. (4792275 - 2566849)

В конце года на 4129819 д. е. (7389078 - 3259259)

Следует иметь в виду, что с точки зрения платежеспособности часть активов являются труднореализуемыми, это неликвиды сырье и материалы, готовая продукция, несостоятельность дебиторов. Уровень платежеспособности предприятия и его изменения может быть рассчитан путем сравнения текущих активов только с краткосрочными обязательствами. В международной практике этот показатель называют чистые мобильные средства. Вывод: за отчетный период произошел рост оборотного капитала, а следовательно, и его платежеспособности.

 

Определение наличия собственных оборотных средств и обеспеченность ими

 

Величина собственных оборотных средств характеризует, ту часть собственного капитала, которая является источником формирования текущих активов. На основании приведенной ниже таблицы 2.2 находим величину собственных оборотных средств.

Таблица 2.2 Определение собственных оборотных средств ООО «Умка»

Статьи баланса	Начало года	Конец года	Изменения
1. Источники собственных средств	20350349	22675744	+2325395
2. Краткосрочные пассивы	2566849	3259259	+692410
3. Внеоборотные активы	18124923	18545925	+421002
2 Наличие собственных оборотных средств 1 вар (п.1 - п.3) 2 вар (п.1 + п.2 - п.3)	2225426 4792275	4129819 7389078	+1904393 +2596803

 

Основным источником пополнения собственного капитала является прибыль предприятия. Рост показателя собственного капитала - это положительный результат, т. е. у предприятия есть прибыль, за счет прибыли пополняется собственный капитал.

Определяем обеспеченность собственными оборотными средствами.

 

К сос = Σ СОС

обеспеч. Σ обор.средств (1)

 

где: К сос

обеспеч. - коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами СОС - собственные оборотные средства рассчитаны в Таблице

обор.средства - второй раздел баланса, актив.

На начало и на конец года.

 

К сос = 4792275 = 1

обеспеч. 4792275

К сос = 7389078 = 1

обеспеч. 7389078

Вывод: На анализируемом предприятии за отчетный год увеличилась сумма и собственного и заемного капитала. В его структуре доля собственных источников увеличилась на 2325395 д. е., а заемных средств на 692410 д. е. что свидетельствует о повышении степени финансовой независимости предприятия от внешних инвесторов и кредиторов.

Необходимость в собственном капитале обусловлена требованиями самофинансирования предприятия. Он является основой их самостоятельности и независимости. Чем выше его доля в общей сумме капитала и меньше доля заемных средств, тем выше буфер, который защищает кредиторов от убытков, а, следовательно, меньше риск потерь. Как правило, предприятия берут кредит, чтобы усилить свои рыночные позиции.

 

2.3 Анализ имущества предприятия и источники его образования

 

Финансовое состояние предприятия и его устойчивость в значительной степени зависит от того, каким имуществом располагает предприятие, в какие активы вложен капитал, и какой доход они ему приносят.

Сведение о размещении капитала имеющегося в распоряжении предприятия, содержатся в активе баланса. Каждому виду размещенного капитала соответствует определенная статья баланса. По этим данным можно установить, какие изменения произошли в активах предприятия, какую часть составляет недвижимость предприятия, а какую оборотные средства, в том числе в сфере производства и в сфере обращения.

На основе баланса предприятия произведена полная оценка имущества, находящегося в распоряжении предприятия. На основании приведенной ниже Таблицы 2.3.1 можно сделать следующие выводы. Общая стоимость имущества предприятия увеличилась на 3017805 д. е. 113, 17 %.

Таблица 2.3.1 Анализ имущества предприятия ООО «Умка».

Показатели	№ строки баланса	Начало года	Конец года	Изменение За год
1. Всего имущества	300	22917198	25935003	+3017805
2. в т.4 внеоборотные активы	190	18124923	18545925	+421002
3. в % к имуществу		79, 09	71, 51	-7, 58
4. оборотные активы	290	4792275	7389078	+2596803
5. в % имуществу		20, 91	28, 49	+7, 58
6. материально оборотные средства	210+220	4257288	6346082	+2088794
7.в % к обор. активам		88, 84	85, 88	-2, 96
8. денежные средства краткосроч.финансовые вложения	260+250	411613	377388	-34225
9. в % к оборотным активам		8, 59	5, 11	-3, 48
10. дебиторская задолженность	240	123364	665608	+542244
11. в % к оборотным активам		2, 57	9, 01	+6, 44

 

Распределение средств между долгосрочными и текущими активами составило на начало года 79, 09 % и 20, 91 % соответственно к концу года ситуация не изменилась практически.

В составе оборотных активов большая часть вложений в материальных оборотных средствах, они увеличились в абсолютном выражении на 2088794 д. е., хотя по сравнению с началом года идет незначительное уменьшение вложений в материальные оборотные средства на 2, 96 %.

На конец года наблюдается снижение денежных средств и краткосрочных финансовых вложений на 3, 48 %, что в абсолютном выражении составляет 34225 д. е.

Мобильные средства к концу года составили 28, 49 % стоимости имущества и увеличились на 2596803 д. е., это говорит, что уровень материалоемкости начинает повышаться, хотя еще не очень высок.

Внеоборотные активы за отчетный год увеличились на 421002 д. е. хотя их доля в составе имущества снизилась с 79, 09 % до 71, 51 % это говорит о том, что оборотные средства не обновляются.

Важнейшей частью хозяйственных средств являются активы, характеризующие производственные возможности предприятия, такие активы носят название реальным активам предприятия.

 

Таблица 2.3.2 Анализ производственных возможностей предприятия ООО «Умка».

Показатели, статьи баланса	Строка баланса	Начало года	Конец года
1. основные средства по остаточной стоимости	120	14254986	14129852
2. производственные запасы	211	2104372	2296315
3. итого реальные активы		16359358	16426167
4. имущество предприятия	300	22917198	25935003
5.удельный вес произв-х возможностей в имуществе предприятия		71, 38	63, 3

 

Вывод: Снижение удельного веса производственных возможностей за отчетный период произошло в основном за счет снижения основных средств, так как не было обновления, снижение производственных запасов и предметов труда.

Далее анализируем источники средств предприятия.

 

Таблица 2.3.3 Источники образования имущества предприятия ООО «Умка».

№ п/п	Статьи баланса	№ строки	Начало года	Конец года	изменение
1.	Всего источников	700	22917198	25935003	+3017805
2.	В т.4 собственных источников	490	20350349	22675744	+2325395
3.	В % к источникам		88, 80	87, 43	-1, 37
4.	Наличие собственных оборотных средств	290	4792275	7389078	+2596803
5.	В % к собствен.источникам		23, 55	32, 59	+9, 04
6.	Краткосрочные обязательства	690	2566849	3259259	+692410
7.	В % общей сумме источников		11, 20	12, 57	+1, 37
8.	Займы и кредиты	610		500000	+500000
9.	В % к заемным источникам			15, 34	+15, 34
10.	Кредиторская задолженность и прочие краткосрочные обязательства	620	2566849	2759259	+192410
11.	В % К заемным источникам		100	84, 66	-15, 34

 

Вывод: Стоимость источников имущества предприятия за год возросла на 3017805 д. е., в том числе за счет собственных средств на 2325395 это составляет 77, 06 % прироста, наличие собственных оборотных средств возросло на 9, 04 %, а коэффициент автономии или коэффициент собственности - это пункт 3 Таблицы 2.3.3 его значение уменьшилось на 1, 37 % но в данный момент этот коэффициент больше 50 % - это свидетельствует о финансовой независимости предприятия.

Прирост источников имущества произошел за счет заемных средств, которые составляют 500000 д. е. - т. е. кредитов банков, появилась зависимость от внешних источников.

 

⇐ Предыдущая123Следующая ⇒

Поделиться: