Архитектура Аудит Военная наука Иностранные языки Медицина Металлургия Метрология
Образование Политология Производство Психология Стандартизация Технологии


Подходы к определению оптимального размера запасов



Название модели Пояснения
1. Модель оптимального производственного заказа Ф.Харриса   где - оптимальный производственный запас, Р – затраты на подготовку обработки партии деталей (изделий), S – дневной темп (интенсивность) выпуска, к – постоянная величина, в которую входят процент на капитал, складские расходы, страховые взносы, налоги и пр., С – себестоимость единицы продукции.
2. Модель оптимального размера заказа (EOQ) -модель Уилсона где EOQ — оптимальный размер партии заказа, шт.;
Продолжение табл. 11.4
F — постоянные затраты по размещению и выполнению 1 заказа (включая транспортные расходы), руб.;

S — годовая потребность в запасах, шт.;

С — годовые затраты по хранению, выраженные в процентах к стоимости запасов, дол.ед.;

Р — цена приобретения единицы запасов, руб.;

С х Р — размер текущих затрат по хранению единицы запасов, руб.

Это наиболее широко распространенный метод. Механизм расчета EOQ основан на минимизации совокупных затрат по закупке и хранению запасов на предприятии.

Также данную модель представляют в следующем виде:

 

где с – затраты, связанные с хранением единицы запаса, руб.

 

3. Модель оптимального объема поставки Арроу, Т. Харриса, Маршака M– годовая потребность в материале, - постоянные расходы на приобретение партии, - закупочная цена за единицу материала, - норма расходов на хранение, z– ставка процента.
4. Модель управления запасами готовой продукции (ERP) - оптимальный размер одной партии выпуска, Q- объем выпуска продукции за рассматриваемый период, S – затраты по переработке одного изделия, С – стоимость хранения единицы запасов готовой продукции в течение 1 года.
5. Модель оптимизации запасов, включаемых в состав оборотного капитала Зп = Нтх х 00 сх + 3цн' где Зп — оптимальная сумма запасов на конец рассматриваемого периода; Нтх — норматив запасов текущего хранения в днях оборота; 00 — однодневный объем производства (для запасов сырья и материалов) или реализации (для запасов готовой продукции) в предстоящем периоде;
Продолжение табл. 11.4
Зсх — плановая сумма запасов сезонного хранения;

3цн' — плановая сумма запасов целевого назначения других видов

6. Нормативный подход Предусматривает расчет оптимальной величины запасов на предприятии: Зтек=Мn х Тин, где Зтек - текущий запас, необходимый для работы предприятия между очередными поставками; Мn — среднесуточное потребление материала; Тин - интервал поставки Зстр = Мn х (То + Ттр + Тпр + Тпод) где Зстр—страховой (резервный) запас, необходимый предприятию на случаи возникновения непред­виденных обстоятельств; То—время на отгрузку материала поставщиком, дни; Ттр—время транспортировки, дни; Тпр — время на приемку материала к производству, дни; Тпод— время на подготовку материала к производству, дни. Обычно страховой запас составляет 50% от текущего. Обычный страховой запас составляет 50% от текущего. где Зтр—транспортный запас, которыйопределяется расстоянием предприятия от поставщика; Q—годовой объем перевозок грузов, т; р — цена 1т груза; Тд—время доставки грузов; 360 — принятое в расчет количество суток в году. Так же могут быть созданы следующие виды запасов: - технологический. Возникает в том случае, если поступающие материалы должны пройти предварительную стадию обработки (сортировка, анализ, очистка, сушка и т.д.); - сезонный. Образуется при сезонном характере заготовки сырья.
7. Определение величины запасов, при достижении которой необходимо делать заказ, минимального и максимального запасов Это модель основана на модели EOQ. RP = MU х MD где RP —уровень запасов, при котором делается заказ, шт.; MU — максимальная дневная потребность в сырье, шт.; MD — максимальное число дней выполнения заказа. SS = RP-AUxAD,
Окончание табл. 11.4
где

SS — наиболее вероятный минимальный уровень запасов (страховой запас), шт.;

AU — средняя дневная потребность в сырье, шт.;

AD — среднее число дней выполнения заказа.

MS = RP + EOQ-LUxLD,

где

MS —максимальный уровень запасов, шт.;

LU — минимальная дневная потребность в сырье, шт.;

LD — минимальное число дней выполнения заказа

 

 

Причины значимости денежных средств (по мнению Дж.М.Кейнса)
Рутинность, т.е. денежные средства используются для выполнения текущих операций, Предосторожность, поскольку деятельность предприятия не носит жестко предопределенного характера, поэтому денежные средства необходимы для выполнения непредвиденных платежей, Спекулятивность, т.е. денежные средства необходимы по спекулятивным соображениям, поскольку постоянно существует вероятность того, что неожиданного представиться возможность выгодного инвестирования.  

 

Рис.11.3. Причины значимости денежных средств для организации

 

Рис.11.4. Трансформация денежных средств в оборотных активах.

 

 

Таблица 11.5

Анализ денежного потока

Показатель Способ расчета Пояснение
Удельный объем денежного оборота на единицу активов Удо1 = Показывает уровень генерирования денежных потоков в процессе хозяйственной деятельности компании
Удельный объем денежного оборота на единицу реализуемой продукции Удо2 = Показывает динамику общего объема денежного оборота по операционной деятельности компании
Длительность операционного цикла в днях ОЦд = Продолжительность денежного оборота по операционной деятельности в днях
Длительность финансового цикла в днях ФЦд = Продолжительность цикла денежного оборота в днях
Коэффициент участи операционной деятельности в формировании
Продолжение табл. 11.5
положительного денежного потока

КУо = Определяется отношением положительного денежного потока от операционной деятельности к общей сумме положительного денежного потока
Коэффициент участия инвестиционной деятельности в формировании отрицательного денежного потока КУи = Определяется отношением отрицательного денежного потока от операционной деятельности к общей сумме отрицательного денежного потока
Уровень качества ЧДП УК = Определяется соотношением чистой прибыли анализируемого периода к чистому денежному потоку
Коэффициент достаточности ЧДП КД = Определяется соотношением чистого денежного потока к сумме выплат основного долга по кредитам и займам, сумме прироста запасов ТМЦ и сумме выплаченных дивидендов
Коэффициент ликвидности денежного потока КЛ = Определяется соотношением положительного и отрицательного денежных потоков
Коэффициент эффективности денежного потока КЭ = Определяется соотношением чистого денежного потока к отрицательному денежному потоку
Коэффициент реинвестирования ЧДП КР = Определяется отношением разницы между чистым денежным потоком и выплаченными дивидендами к сумме прироста реальных инвестиций и долгосрочных финансовых инвестиций
Рентабельность денежного потока R = Показывает, сколько чистой прибыли приходится на единицу положительного денежного потока
Коэффициент рентабельности среднего остатка Rо = Определяется соотношением чистой прибыли к среднему остатку денежных средств
Коэффициент рентабельности денежного потока по инвестиционной деятельности Rи =
Окончание табл. 11.5
Определяется соотношением прибыли от инвестиционной деятельности к положительному денежному потоку от инвестиционной деятельности

Коэффициент рентабельности денежного потока по финансовой деятельности Rф = Определяется соотношением прибыли от финансовой деятельности к положительному денежному потоку от финансовой деятельности
Коэффициент рентабельности денежного потока по текущей деятельности Rт = Определяется соотношением прибыли от продаж к положительному денежному потоку от текущей деятельности

 

Таблица 11.6

Модели определения оптимального остатка денежных средств на счете

 

Модель Баумоля – 1952 год Модель Миллера – Орра – 1966 год
Предприятие имеет на счете максимальный (экономически целесообразный) остаток денежных средств, затем постоянно расходует их в течение некоторого времени. Все поступающие средства от реализации продукции вкладываются в краткосрочные ценные бумаги. Как только запас денежных средств достигнет нуля, предприятие продает часть ценных бумаг и восстанавливает запас денежных средств до исходной величины.     Экономически целесообразный (максимальный) остаток денежных средств:     V – прогнозируемая потребность в денежных средствах на определенный период, руб. c – трансакционные затраты, руб. r – приемлемая и возможная доходность по краткосрочных финансовым вложениям, доли ед. Средний остаток денежных средств: Q/2 Затраты по управлению денежными средствами: TC = c*(V/Q) + r*Q/2 Модель построена на предположении, что поступление и расходование денег от периода к периоду являются независимыми случайными событиями. Когда остаток средств достигает верхнего предела, предприятие приобретает высоколиквидные ценные бумаги и возвращает запас денежных средств к некоторому (целевому) уровню. Если остаток средств достигает нижнего предела, то предприятие продает ценные бумаги и восстанавливает запас денежных средств до необходимого уровня.   Целевой остаток денежных средств:  
Окончание табл. 11.6
C – трансакционные затраты, руб.,

σ ² - дисперсия сальдо дневного денежного потока, руб.

r - приемлемая и возможная доходность по краткосрочных финансовым вложениям (дневное значение), доли ед.

L – нижний предел колебания остатка денежных средств, руб.

Верхний предел колебания остатка денежных средств:

 

 

 

Средний остаток денежных средств:

М =

 

Рис.11.5. Изменение остатка средств на расчетном счете по модели Баумоля

Рис.11.6. Модель Миллера-Орра

Этапы формирования политики управления дебиторской задолженностью
анализ дебиторской задолженности организации в предшествующем периоде
формирование принципов кредитной политики по отношению к покупателям продукции
определение возможной суммы оборотного капитала, направляемого в дебиторскую задолженность по коммерческому кредиту
формирование кредитных условий
формирование стандартов оценки покупателей и дифференциации условий предоставления кредита  
формирование процедуры инкассации дебиторской задолженности
обеспечение использования в организации современных форм рефинансирования дебиторской задолженности
построение эффективных систем контроля за движением и своевременной инкассацией дебиторской задолженности

 

 

Рис.11.7. Этапы формирования политики управления дебиторской задолженностью

Факторы, определяющие кредитную политику
Стандарты кредитоспособности
Кредитный период
Политика инкассации
Скидка за более ранние сроки оплаты

 

 

Рис.11.8. Факторы, определяющие кредитную политику организации

 

 

Типы кредитной политики
Агрессивный (мягкий)
Консервативный (жесткий)
Умеренный

 

Рис.11.9 Типы кредитной политики организации

 

 

Таблица 11.7


Поделиться:



Популярное:

  1. Введение. Подходы к проблеме стресса
  2. Взаимосвязь методов осуществления педагогического процесса и условия их оптимального выбора
  3. Возможные подходы к решению проблем теневой экономики
  4. Глава 1 Теоретические подходы оценки финансовой устойчивости предприятия
  5. Глава 2 XIX Век: новые подходы к проблеме природы человека
  6. Глава 2 ЯЗЫКОВОЙ/РЕЧЕВОЙ МЕХАНИЗМ ЧЕЛОВЕКА И РАЗЛИЧНЫЕ ПОДХОДЫ К ОПИСАНИЮ ЕГО РАБОТЫ
  7. Глава 9. Интерпретационные методы (подходы)
  8. Государственно-административные подходы к общественному и частному призрению
  9. ИССЛЕДОВАТЕЛЬСКИЕ ПОДХОДЫ И ОСНОВНЫЕ ПРОБЛЕМЫ ЛИНГВИСТИЧЕСКОГО ИЗУЧЕНИЯ ЛЕКСИЧЕСКОГО ЗНАЧЕНИЯ
  10. К середине 80-х годов несостоятельность внешней политики СССР стала очевидной, требовались новые подходы.
  11. Классификация антропогенных ландшафтов: понятие и подходы
  12. Конверсия, подходы к изучению конверсии, диахронический и синхронический подходы к проблеме конверсии


Последнее изменение этой страницы: 2016-03-22; Просмотров: 1128; Нарушение авторского права страницы


lektsia.com 2007 - 2024 год. Все материалы представленные на сайте исключительно с целью ознакомления читателями и не преследуют коммерческих целей или нарушение авторских прав! (0.038 с.)
Главная | Случайная страница | Обратная связь