Сущность финансов предприятия. Структура и движение финансовых ресурсов

 

Категория «финансовые ресурсы» довольно свободно трактуется как в специальной экономической литературе, так и в различных пособиях по предпринимательству. Невладение категориальным аппаратом приводит к искажению понятий финансовой системы и финансового механизма.

Между тем, экономисты-теоретики не пришли к единому толкованию рассматриваемых категорий.

Для нашего исследования мы будем рассматривать имеющиеся в науке подходы по следующему пути: финансы —> финансовый менеджмент —> финансовые ресурсы —> финансовые ресурсы предприятия.

Один из подходов определения сущности состоит в следующем: для вы­ражения сущности финансовых ресурсов через их функции необходимо установить некую взаимосвязь категорий «финансовые ресурсы» и «финан­сы», и затем, используя в качестве отправной точки общеизвестные функции финансов, то есть распределительную и контрольную, попытаться сформу­лировать функции финансовых ресурсов.

Каждое финансовое отношение всегда сопровождается движением опре­деленной части стоимости в денежной форме. Таким образом, материаль­ным воплощением любого финансового отношения являются денежные средства, существующие в форме доходов, отчислений и поступлений. Можно сделать следующий вывод о соотношении финансов и финансовых ресурсов. Финансы, являясь распределительными отношениями, находят свое материально-вещественное воплощение в финансовых ресурсах.

Таким образом, финансовые ресурсы, являясь материальными носителя­ми финансовых отношений, опосредуют распределительные процессы, вы­раженные этими отношениями при распределении стоимости общественно­го продукта (первичное распределение), перераспределении через бюджет, внебюджетные фонды, фонды страхования. Что касается контрольной функции финансов, то она реализуется, главным образом, через контроль за движением финансовых ресурсов. Вообще говоря, необоснованно рассмат­ривать функции финансовых ресурсов в отрыве от функций финансов, по­скольку первые вытекают из последних.

Именно финансовые ресурсы позволяют отделить категорию финансов от категории цены и других стоимостных категорий. Финансовые ресурсы являются материально-вещественным воплощением самих финансовых отношений. Финансовые ресурсы, выступая в денежной форме, отличаются от других ресурсов. Они относительно обособлены в своих функциях, поэтому существует необходимость в обеспечении увязки финансовых ресурсов с другими ресурсами. 

Финансы воздействуют на общественное воспроизводство в следующих направлениях:
- финансовое обеспечение воспроизводственного процесса;

- финансовое регулирование экономических и социальных процессов;

- финансовое стимулирование экономики.

Основное место в финансовых ресурсах занимают чистый доход (в форме чистой прибыли, налога на добавленную стоимость, акцизов, таможенных платежей, отчислений на социальные нужды) и амортизационные отчисления.

Формирование и использование финансовых ресурсов осуществляется на двух уровнях: в масштабах страны и на каждом предприятии. Величина и структура источников формирования финансовых ресурсов в масштабах страны определяют возможности расширенного воспроизводства экономики, повышения уровня жизни общества, роста доходов бюджета государства. Величиной финансовых ресурсов, формируемых на уровне предприятия, определяются возможности проведения необходимых инвестиций, увеличения оборотных средств, обновления основных фондов, выполнения всех финансовых обязательств и, в конечном итоге, обеспечения потребностей.

А на уровне предприятия формирования финансовых ресурсов в современной действительности обеспечивается:

- за счет прибыли;

- за счет накопления амортизационного фонда;

- за счет увеличения акционерного капитала;

- за счет рационального финансового менеджмента по активам предприятия;

- и другие источники экономических выгод самого хозяйствующего субъекта.

Структура финансовых ресурсов зависит от источников их поступления. На уровне государства основными источниками поступления, определяющими структуру финансовых ресурсов, являются национальный доход и доход от внешнеторговой деятельности. Частично финансовые ресурсы могут формироваться за счет национального богатства, вовлекаемого в хозяйственный оборот. Возможно также формирование финансовых ресурсов за счет заемных и привлеченных средств других государств.

Формирование и использование финансовых ресурсов может осуществляться в двух формах: фондовой и нефондовой. На общегосударственном уровне централизуемые финансовые ресурсы формируются и используются преимущественно посредством бюджетных и внебюджетных денежных фондов целевого назначения. К ним относятся фонд социального страхования, пенсионный фонд, фонд занятости населения, дорожные фонды и др. Часть финансовых ресурсов предприятие использует на образование денежных фондов целевого назначения: фонд оплаты труда; фонд развития производства, фонд материального поощрения и т.д. Использование финансовых ресурсов на выполнение платежных обязательств перед бюджетом банками, организациями осуществляется в нефондовой форме.

На практике ошибочно воспринимаются в качестве единого следующие разные понятия: денежные средства, финансовые ресурсы и денежные фонды. Денежные средства — это более широкое понятие, чем финансовые ресурсы, составляющие только часть денежных средств, находящихся в обороте предприятия. [2]

Денежные фонды — это лишь часть финансовых ресурсов, наиболее стабильная и формируемая в виде фондов целевого использования. Различие между денежными средствами и финансовыми ресурсами наглядно видно на примере выручки предприятия от реализации продукции. Общая сумма выручки представляет собой величину денежных средств, поступивших на счет предприятия в банке. Из этой суммы денежных средств значительную часть составляют оборотные средства, авансированные в процессе производства на оплату сырья, материалов, топлива, электроэнергии. И только остаточная часть, представляющая собой чистую выручку в виде валового дохода, является источником финансовых ресурсов

Темпы развития экономики, оздоровление бюджетной системы и финансов предприятий во многом зависят от рационального использования источников формирования финансовых ресурсов как на уровне предприятий, так и на уровне государства, что составляет одну из важнейших задач в области правильной организации управления финансами. По источникам образования финансовые ресурсы подразделяются на собственные и привлеченные. На уровне предприятия к первым относятся валовой доход, амортизация, к привлеченным — паевые и иные взносы членов коллектива, средства, мобилизуемые на финансовом и кредитном рынках.

Большое значение имеет структура источников формирования финансовых ресурсов и, в первую очередь, удельный вес собственных. Производитель практически повсеместно пытается сегодня решить свои проблемы организации финансов не за счет привлечения собственных ресурсов, но все более за счет банковского и коммерческого кредита.

Финансовые ресурсы предприятий формируются за счет собственных средств предприятий и привлеченных средств. Основным источником формирования финансовых ресурсов на предприятии является прибыль.

Прибыль — это денежное выражение накоплений, со­здаваемых предприятиями любой формы собственности. Как экономическая категория она характеризует финансовый ре­зультат деятельности предприятия.

Прибыль выполняет две функции:

во-первых, основного источника финансовых ресурсов для расширенного воспроизводства;

во-вторых, источника доходов государственного бюджета. 

В прибыли сконцентрированы экономические интересы го­сударства, хозяйствующих субъектов и каждого работника. Прибыль характеризует все стороны финансово-хозяйственной деятельности предприятий, поэтому рост прибыли хозяйствую­щих субъектов свидетельствует об увеличении финансовых ре­зервов и укреплении финансовой системы государства.

Конечным результатом производственной и финансово-хозяйственной деятельности хозяйствующих организаций яв­ляется получение балансовой прибыли, которая включает при­быль от производства и реализации основной продукции (ра­бот, услуг), от реализации прочей продукции, а также саль­до прибылей и убытков от внереализационных операций (штрафы, пени, неустойки и т. п.). Наряду с прибылью на предприятиях имеются и другие источники формирования финансовых ресурсов.

Структура и источники финансовых ресурсов предприя­тия показаны на рис.1.

Общими принципами организации финансовых ресурсов являются:

 

Рисунок 1. Структура и источники финансовых ресурсов предприятия

 

По мере перехода экономики к рыночным отношениям точка зрения на формирование финансовых отношений по­степенно меняется. Однако принципы организации финансов предприятий имеют определенную стабильность.

Принцип 1. Финансовые ресурсы на предприятиях фор­мируются за счет собственных средств, субсидий и привле­ченных средств.

Первоначальное создание собственных финансовых ресур­сов происходит в момент учреждения предприятия (организа­ции), когда образуется уставный фонд (уставный капитал).

Источниками образования уставного фонда в зависимос­ти от организационно-правовых форм предприятий могут быть:

♦ акционерный капитал (в акционерных обществах);

♦ паевые взносы членов (в потребительских обществах,
производственных кооперативах);

♦ отраслевые финансовые ресурсы (на предприятиях и
в союзах);

♦ долгосрочный кредит (в организациях любой формы соб­ственности);

♦ бюджетные средства (на государственных и муници­пальных предприятиях).[3]

Основными источниками финансовых ресурсов на дей­ствующих предприятиях выступает выручка от реализован­ной продукции (работ, услуг), за счет которой образуются валовой доход и прибыль, а также амортизационные отчис­ления. Частично они формируются за счет поступлений в по­рядке перераспределения средств (страховое возмещение, дивиденды, бюджетные субсидии).

Принцип 2. Финансовая деятельность предприятий пла­нируется на предстоящий хозяйственный год с учетом пока­зателей и результатов деятельности за прошлый период и прогнозов на предстоящий период. Некоторые экономисты полагают, что составление финансовых планов в условиях рынка не обязательно. Однако вполне можно утверждать, что в современных условиях перехода к рыночной экономике финансовые планы необходимы прежде всего для самих пред­приятий.

Цель составления финансовых планов — определение возможных финансовых ресурсов, капитала и резервов на основе прогнозирования объемов хозяйственной деятельнос­ти, доходов и расходов. В планах закладывается создание финансовых резервов и отчисления в централизованные фон­ды. В планах отражается направление финансовых средств на финансирование оборотных средств в основной деятельно­сти и на финансирование инвестиционной деятельности (об­разование фонда капитальных вложений).

Принцип 3. Обеспечение сохранности собственных обо­ротных средств. Предполагается, что оборотные средства должны сохраняться в полном объеме. Если сумма собствен­ных оборотных средств будет уменьшаться, то предприятие может потерять финансовую устойчивость и в конечном сче­те стать банкротом.

 

⇐ Предыдущая12345Следующая ⇒

Поделиться: