Финансовый менеджмент, ресурсоэффективность и ресурсосбережение 1. Предпроектный анализ
ЗАДАНИЕ ДЛЯ РАЗДЕЛА
«ФИНАНСОВЫЙ МЕНЕДЖМЕНТ, РЕСУРСОЭФФЕКТИВНОСТЬ И РЕСУРСОСБЕРЕЖЕНИЕ»
Студенту:
Группа
| ФИО
| З-5201
| Стебловский Денис Сергеевич
|
Институт
| ИнЭО
| Кафедра
| ХТТ и ХК
| Уровень образования
| специалист
| Направление/
специальность
| Химическая технология природных энергоносителей и углеродных материалов
|
Исходные данные к разделу «Финансовый менеджмент, ресурсоэффективность и ресурсосбережение»:
| 1. Стоимость ресурсов научного исследования (НИ): материально-технических, энергетических, финансовых, информационных и человеческих
|
| 2. Нормы и нормативы расходования ресурсов
|
| 3. Используемая система налогообложения, ставки налогов, отчислений, дисконтирования и кредитования
|
| Перечень вопросов, подлежащих исследованию, проектированию и разработке:
| 1. Оценка потенциала инженерных решений (ИР)
| 1.Потенциальные потребители результатов исследования
2. Анализ конкурентных технических решений
| 2. Формирование плана и графика разработки и внедрения (ИР)
|
| 3. Обоснование необходимых инвестиций для разработки и внедрения (ИР)
|
| 4. Составление бюджета инженерного проекта (ИП)
| 1. Предпроектный анализ
2. Инициация проекта
3.Планирование управления научно-техническим проектом
4.Определение ресурсной (ресурсосберегающей), финансовой, бюджетной, социальной и экономической эффективности исследования
4.1.Динамические методы экономической оценки инвестиций
4.2.Чистая текущая стоимость
4.3.Дисконтированный срок окупаемости
4.4. Внутренняя норма доходности
4.5.Индекс доходности (рентабельности) инвестиций
4.6.Оценка сравнительной эффективности исследования
| 5. Оценка ресурсной, финансовой, социальной, бюджетной эффективности ИР и потенциальных рисков
|
| Перечень графического материала(с точным указанием обязательных чертежей):
| 1. «Портрет» потребителя
2. Оценка конкурентоспособности ИР
3. Матрица SWOT
4. Модель Кано
5. ФСА диаграмма
6. Оценка перспективности нового продукта
7. График разработки и внедрения ИР
8. Инвестиционный план. Бюджет ИП
9. Основные показатели эффективности ИП
10. Риски ИП
|
Дата выдачи задания для раздела по линейному графику
|
|
Задание выдал консультант:
Должность
| ФИО
| Ученая степень, звание
| Подпись
| Дата
| Доцент
| Рыжакина Татьяна Гавриловна
| к. э. н.
|
|
|
Задание принял к исполнению студент:
Группа
| ФИО
| Подпись
| Дата
| З-5201
| Стебловский Денис Сергеевич
|
|
|
Финансовый менеджмент, ресурсоэффективность и ресурсосбережение 1. Предпроектный анализ
Потенциальные потребители результатов исследования
Продукт: бензин.
Целевой рынок: предприятия нефтеперерабатывающей отрасли промышленности, потребитель.
Анализ конкурентных технических решений с позиции ресурсоэффективности и ресурсосбережения
Таблица 1 - Оценочная карта для сравнения конкурентных технических решений (разработок).
Критерии оценки
| Вес крите-рия
| Баллы
| Конкуренто-способность
|
|
|
|
|
|
| Технические критерии оценки ресурсоэффективности
| Повышение производительности труда пользователя
| 0, 1
|
|
|
| 0, 5
| 0, 4
| 0, 3
| Удобство в эксплуатации (соответствует требованиям потребителей)
| 0, 17
|
|
|
| 0, 9
| 0, 54
| 0, 54
| Надежность
| 0, 05
|
|
|
| 0, 25
| 0, 2
| 0, 15
| Простота эксплуатации
| 0, 1
|
|
|
| 0, 5
| 0, 3
| 0, 3
| Безопасность
| 0, 08
|
|
|
| 0, 45
| 0, 28
| 0, 28
| Экономические критерии оценки эффективности
| Конкурентоспособность продукта
| 0, 08
|
|
|
| 0, 35
| 0, 28
| 0, 21
| Уровень проникновения на рынок
| 0, 07
|
|
|
| 0, 28
| 0, 35
| 0, 35
| Цена
| 0, 08
|
|
|
| 0, 35
| 0, 28
| 0, 28
| Предполагаемый срок эксплуатации
| 0, 07
|
|
|
| 0, 4
| 0, 4
| 0, 4
| Послепродажное обслуживание
| 0, 06
|
|
|
| 0, 3
| 0, 18
| 0, 12
| Финансирование научной разработки
| 0, 04
|
|
|
| 0, 12
| 0, 15
| 0, 12
| Срок выхода на рынок
| 0, 04
|
|
|
| 0, 2
| 1, 16
| 0, 16
| Наличие сертификации разработки
| 0, 06
|
|
|
| 0, 24
| 0, 3
| 0, 24
| Итого
|
|
|
|
| 4, 74
| 3, 83
| 3, 45
| | | | | | | | | | | | | | |
SWOT-анализ
SWOT – Strengths (сильные стороны), Weaknesses (слабые стороны), Opportunities (возможности) и Threats (угрозы) – представляет собой комплексный анализ научно-исследовательского проекта.
Таблица 2 - SWOT-анализ.
| Сильные стороны научно-исследовательского проекта:
С1. Заявленная экономичность и энергоэффективность технологии.
С2.Актуальность промышленной технологии.
С3. Экологичность технологии.
С4.Более низкая стоимость производства по сравнению с другими технологиями.
С5.Наличие бюджетного финансирования.
С6.Квалифицированный персонал.
| Слабые стороны научно-исследовательского проекта:
Сл1.Отсутствие у потенциальных потребителей квалифицированных кадров
Сл2.Отсутствие инжиниринговой услуги, способной обучить работать в рамках проекта
Сл3. Большой срок поставок материалов и комплектующих, используемых при проведении научного исследования
| Возможности:
В1.Использование инновационной инфраструктуры ТПУ
В2.Появление дополнительного спроса на новый продукт
В3. Снижение таможенных пошлин на сырье и материалы, используемые при научных исследованиях
В4. Повышение стоимости конкурентных разработок
| СиВ:
Разработка методов исследования бензина хроматографическим методом с целью оптимизации работы, получения продукта с конкурентными преимуществами с оптимальной себестоимостью, высоким качеством.
| СЛиВ:
1.Повышение квалификации кадров у потенциальных потребителей
2.Приобретения необходимого оборудования для проведения испытания опытного образца
3.Сокращение поставок или смена поставщика
| Угрозы:
У1.Отсутствие спроса на новые технологии производства
У2.Развитая конкуренция технологий производства
У3.Введение дополнительных государственных требований к сертификации продукции
| СВиУ:
1.Продвижение программы с целью создания спроса
2.Создание конкурентных преимуществ готового продукта
3.Сертификация и стандартизация продукта
| СЛиУ:
1.Повышение квалификации кадров у потенциальных потребителей
2.Приобретения необходимого оборудования для проведения испытания опытного образца
3.Сокращение поставок или смена поставщика
4. Продвижение
программы с целью создания спроса
5.Создание конкурентных преимуществ готового продукта
6.Сертификация и стандартизация продукта
|
Инициация проекта
Группа процессов инициации состоит из процессов, которые выполняются для определения нового проекта или новой фазы существующего. В рамках процессов инициации определяются изначальные цели и содержание и фиксируются изначальные финансовые ресурсы. Определяются внутренние и внешние заинтересованные стороны проекта, которые будут взаимодействовать и влиять на общий результат научного проекта. Данная информация закрепляется в Уставе проекта.
Таблица 4 - Заинтересованные стороны проекта.
Заинтересованные стороны проекта
| Ожидания заинтересованных сторон
| ООО «Газпром трансгаз Томск»
| Оптимизация/усовершенствование существующей технологии
|
Таблица 5 - Цели и результат проекта.
Цели проекта:
| Исследование товарных бензинов. Углеводородный состав и основные физико-химические характеристики бензинов. Хроматографический анализ бензинов. Методы и объекты исследования.
| Ожидаемые результаты проекта:
| Сравнительная характеристика товарных бензинов. Повышение качества товарных бензинов методом математического моделирования.
| Критерии приемки результата проекта:
| Адекватность результатов
| Требования к результату проекта:
| Требование:
| Стандартизация готового продукта
|
Планирование управления научно-техническим проектом
План проекта
Линейный график представляется в виде таблицы (табл. 8).
Таблица 8 - Календарный план проекта.
Название
| Длительность, дни
| Дата начала работ
| Дата окончания работ
| Состав участников
| Изучение литературы, составление литературного обзора
|
| 11.01
| 26.02
| Стебловский Денис Сергеевич
| Исследование в лаборатории
|
| 12.03
| 24.03
| Стебловский Денис Сергеевич
| Обсуждение полученных результатов
|
| 26.03
| 10.04
| Стебловский Денис Сергеевич
Чернякова Екатерина Сергеевна
| Оформление выводов
|
| 13.04
| 27.04
| Стебловский Денис Сергеевич
| Оформление пояснительной записки
|
| 12.05
| 25.05
| Стебловский Денис Сергеевич
| Итого:
|
| 11.01
| 25.05
| |
Таблица 9 - Календарный план-график проведения НИОКР по теме.
№ раб
| Вид работ
| Исполнители
| ТТР
| Продолжительность выполнения работ
| февр.
| март
| апрель
| май
| июнь
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| Постановка задачи
| Руководитель
|
| +
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| Получение
| Специалист
|
| +
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| Изучение
| Специалист
|
| +
| +
| +
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| Сбор бензина
| Специалист
|
|
| +
| +
| +
|
|
| +
| +
|
|
|
|
|
|
| Изучение принципа работы лабораторной установки
| Специалист
|
|
| +
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| Подготовка установки к работе
| Специалист
|
|
| +
| +
| +
|
|
| +
| +
|
|
|
|
|
|
| Проведение эксперимента
| Специалист
|
|
| +
| +
| +
|
|
| +
| +
|
|
|
|
|
|
| Исследование бензина
| Специалист
|
|
| +
| +
| +
|
|
| +
| +
|
|
|
|
|
|
| Обсуждение результата
| Руководитель
специалист
|
|
| +
| +
| +
|
|
| +
| +
|
|
|
|
|
|
| Оформление отчета
| Специалист
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| +
| +
| +
| +
|
|
| Проверка работы руководителем
| Руководитель
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| +
| Итого
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Чистая текущая стоимость
Данный метод основан на сопоставлении дисконтированных чистых денежных поступлений от операционной и инвестиционной деятельности.
Чистая текущая стоимость является абсолютным показателем. Условием экономичности инвестиционного проекта по данному показателю является выполнение следующего неравенства: > 0.
Чем больше , тем больше влияние инвестиционного проекта на экономический потенциал предприятия, реализующего данный проект, и на экономическую ценность этого предприятия.
Если инвестиции носят разовый характер, то определяется по формуле:
,
где – чистые денежные поступления от операционной деятельности;
– разовые инвестиции, осуществляемые в нулевом году;
– номер шага расчета ( =0, 1, 2… );
– горизонт расчета;
– ставка дисконтирования (желаемый уровень доходности инвестируемых средств).
Таким образом, инвестиционный проект считается выгодным, если является положительной.
Таблица 18 - Расчет чистой текущей стоимости по проекту в целом.
№
| Наименование показателей
| Шаг расчета
|
|
|
|
|
| 1.
| Итого приток
|
|
|
|
|
| 2.
| Выручка от реализации, тыс.руб
|
|
|
|
|
| 3.
| Коэффициент дисконтирования, (приведения при =0, 20)
|
| 0, 833
| 0, 694
| 0, 578
| 0, 482
| 4.
| Операционные затраты, тыс. руб
(С+Ам+ФОТ)
|
| 47, 3
| 47, 3
| 47, 3
| 47, 3
| 5.
| Налоги, (Выр-опер =донал.приб*20%)
|
| 53, 21
| 53, 21
| 53, 21
| 53, 21
| 6.
| Итого отток, (Опер.затр+налоги)
| -273, 14
| 98, 34
| 98, 34
| 98, 34
| 98, 34
| 7.
| Чистый денежный поток, (ЧДП=Пчист+Ам; Пчист=Пдонал.-налог)
| -273, 14
| 216, 38
| 216, 38
| 216, 38
| 216, 38
| 8.
| Инвестиционные издержки, тыс.руб.
| -273, 14
|
|
|
|
| 9.
| Дисконтированный чистый денежный поток, (с7*с8)
| -273, 14
| 197, 118
| 179, 551
| 163, 677
| 149, 284
| 10.
| То же нарастающим итогом,
( =411, 03)
| -273, 14
| -69, 82
| 108, 78
| 264, 87
| 411, 03
|
Таким образом, чистая текущая стоимость по проекту в целом составляет 411030 д. ед., что позволяет судить о его эффективности.
Внутренняя норма доходности
Для установления показателя чистой текущей стоимости необходимо располагать информацией о ставке дисконтирования, определение которой является проблемой, поскольку зависит от оценки экспертов. Поэтому, чтобы уменьшить субъективизм в оценке эффективности инвестиций на практике широкое распространение получил метод, основанный на расчете внутренней норма доходности (IRR).
Между чистой текущей стоимостью и ставкой дисконтирования ( ) существует обратная зависимость. Эта зависимость следует из таблицы 20 и графика, представленного на рисунке 2.
Таблица 20 – Зависимость NPV от ставки дисконтирования.
№ п/п
| Наименование показателя
| Номер шага (периода)расчета (t)
|
|
|
|
|
| NPV
|
| Чистые денежные потоки
| -273139
|
|
|
|
|
|
| Коэффициент дисконтирования
|
| i=0, 1
|
| 0, 909
| 0, 826
| 0, 751
| 0, 683
|
|
| i=0, 2
|
| 0, 833
| 0, 694
| 0, 578
| 0, 482
|
|
| i=0, 4
|
| 0, 714
| 0, 51
| 0, 364
| 0, 26
|
|
| i=0, 5
|
| 0, 667
| 0, 444
| 0, 295
| 0, 198
|
|
| i=0, 6
|
| 0, 625
| 0, 390
| 0, 244
| 0, 095
|
|
| i=0, 7
|
| 0, 588
| 0, 335
| 0, 203
| 0, 070
|
|
| Дисконтированный денежный поток
|
| i=0, 1
| -273139
| 196, 118
| 178, 551
| 162, 677
| 148, 284
|
|
| i=0, 2
| -273139
| 180317, 5
| 150264, 6
| 125220, 5
| 104350, 5
| 287243, 3
|
| i=0, 4
| -273139
| 154557, 8
| 110398, 5
| 78856, 1
| 56325, 7
| 130211, 6
|
| i=0, 5
| -273139
|
| 96169, 3
| 64112, 8
| 42741, 9
| 79132, 7
|
| i=0, 6
| -273139
| 135238, 1
| 84523, 8
| 52827, 4
| 33017, 1
| 23761, 5
|
| i=0, 7
| -268420
| 127282, 9
| 74872, 3
| 44042, 5
| 25907, 4
| -10414, 6
|
Рисунок 2 – Зависимость NPV от ставки дисконтирования.
Из таблицы и графика следует, что по мере роста ставки дисконтирования чистая текущая стоимость уменьшается, становясь отрицательной. Значение ставки, при которой обращается в 0, носит название «внутренней нормы прибыли». Из графика получаем, что внутренняя норма доходности равна 0, 67.
ЗАДАНИЕ ДЛЯ РАЗДЕЛА
«ФИНАНСОВЫЙ МЕНЕДЖМЕНТ, РЕСУРСОЭФФЕКТИВНОСТЬ И РЕСУРСОСБЕРЕЖЕНИЕ»
Студенту:
Группа
| ФИО
| З-5201
| Стебловский Денис Сергеевич
|
Институт
| ИнЭО
| Кафедра
| ХТТ и ХК
| Уровень образования
| специалист
| Направление/
специальность
| Химическая технология природных энергоносителей и углеродных материалов
|
Исходные данные к разделу «Финансовый менеджмент, ресурсоэффективность и ресурсосбережение»:
| 1. Стоимость ресурсов научного исследования (НИ): материально-технических, энергетических, финансовых, информационных и человеческих
|
| 2. Нормы и нормативы расходования ресурсов
|
| 3. Используемая система налогообложения, ставки налогов, отчислений, дисконтирования и кредитования
|
| Перечень вопросов, подлежащих исследованию, проектированию и разработке:
| 1. Оценка потенциала инженерных решений (ИР)
| 1.Потенциальные потребители результатов исследования
2. Анализ конкурентных технических решений
| 2. Формирование плана и графика разработки и внедрения (ИР)
|
| 3. Обоснование необходимых инвестиций для разработки и внедрения (ИР)
|
| 4. Составление бюджета инженерного проекта (ИП)
| 1. Предпроектный анализ
2. Инициация проекта
3.Планирование управления научно-техническим проектом
4.Определение ресурсной (ресурсосберегающей), финансовой, бюджетной, социальной и экономической эффективности исследования
4.1.Динамические методы экономической оценки инвестиций
4.2.Чистая текущая стоимость
4.3.Дисконтированный срок окупаемости
4.4. Внутренняя норма доходности
4.5.Индекс доходности (рентабельности) инвестиций
4.6.Оценка сравнительной эффективности исследования
| 5. Оценка ресурсной, финансовой, социальной, бюджетной эффективности ИР и потенциальных рисков
|
| Перечень графического материала(с точным указанием обязательных чертежей):
| 1. «Портрет» потребителя
2. Оценка конкурентоспособности ИР
3. Матрица SWOT
4. Модель Кано
5. ФСА диаграмма
6. Оценка перспективности нового продукта
7. График разработки и внедрения ИР
8. Инвестиционный план. Бюджет ИП
9. Основные показатели эффективности ИП
10. Риски ИП
|
Дата выдачи задания для раздела по линейному графику
|
|
Задание выдал консультант:
Должность
| ФИО
| Ученая степень, звание
| Подпись
| Дата
| Доцент
| Рыжакина Татьяна Гавриловна
| к. э. н.
|
|
|
Задание принял к исполнению студент:
Группа
| ФИО
| Подпись
| Дата
| З-5201
| Стебловский Денис Сергеевич
|
|
|
Финансовый менеджмент, ресурсоэффективность и ресурсосбережение 1. Предпроектный анализ
|