Анализ наличия признаков преднамеренного и фиктивного банкротства

 

Под преднамеренным (умышленным) банкротством принято понимать намеренную деятельность руководства или учредителей компании или же индивидуального предпринимателя, результаты которой привели к несостоятельности организации выполнять возложенные финансовые обязательства.

Фиктивное банкротство – это объявление несостоятельности компании выполнять взятые финансовые обязательства, целью чего является получение отсрочки у кредиторов, введение их в заблуждение.

Признаки преднамеренного и фиктивного банкротства

Анализ деятельности компании проводится арбитражным управляющим на стадии наблюдения – первого этапа оформления банкротства юридических лиц и индивидуальных предпринимателей. Включает данная процедура изучение коэффициентов платежеспособности организации, а именно:

· коэффициента абсолютной ликвидности;

· коэффициента текущей ликвидности;

· показатель обеспеченности обязательств должника его активами;

· степень платежеспособности по текущим обязательствам.

На основании проведенной аналитической деятельности внешний управляющий делает вывод, имеются ли признаки фиктивного или преднамеренного банкротства. Документация, на основании которой рассчитываются данные показатели, изучается за последние два года деятельности компании.

Если согласно данным коэффициентам юридическое лицо или индивидуальный предприниматель, может удовлетворить требования кредиторов, то можно констатировать, что признаки фиктивного банкротства обнаружены.

Преднамеренное приведение компании к несостоятельности выявить сложнее, и проводится это в 2 этапа:

1. На первом этапе арбитражный управляющий изучает изменение коэффициентов деятельности организации (если 2 и более коэффициента ухудшились, то он переходит к проверке совершенных сделок). Под ухудшением значений коэффициентов понимается такое снижение их значений за какой-либо квартальный период, при котором темп их снижения превышает средний темп снижения значений данных показателей в исследуемый период.

2. Второй этап подразумевает анализ сделок, совершенных руководством или учредителями компании. К заведомо невыгодным относятся:

- сделки по отчуждению имущества должника, не являющиеся сделками купли-продажи, направленные на замещение имущества должника менее ликвидным;

- сделки купли-продажи, осуществляемые с имуществом должника, заключенные на заведомо невыгодных для должника условиях, а также осуществляемые с имуществом, без которого невозможна основная деятельность должника;

- сделки, связанные с возникновением обязательств должника, не обеспеченные имуществом, а также влекущие за собой приобретение неликвидного имущества;

- сделки по замене одних обязательств другими, заключенные на заведомо невыгодных условиях.

Заведомо невыгодные условия сделки, заключенной должником, могут касаться, в частности, цены имущества, работ и услуг, вида и срока платежа по сделке.

Если анализ преднамеренного банкротства ликвидируемого должника показал наличие в его деятельности таких признаков, то арбитражным управляющим составляется заявление об обнаружении в действиях руководства или учредителей умышленного приведения компании к несостоятельности выполнять свои финансовые обязательства.

Причины преднамеренного и фиктивного банкротства

Фиктивное банкротство в преимущественном большинстве случаев служит для получения дополнительных вливаний от кредиторов с целью спасти компанию от реально возможного банкротства или же с целью получения личной выгоды незаконным путем.

При преднамеренном банкротстве руководство или учредители компании буквально отмывают деньги, полученные от кредиторов, понимая, что имущество компании стоит намного дешевле. Наиболее распространенными причинами можно назвать следующие:

1. Заранее спланированная схема, согласно которой средства берутся у кредитора на развитие компании, однако ее деятельность является убыточной, что, соответственно, приводит к постепенной несостоятельности, дающей возможность руководителям или учредителям обратиться в судебную инстанцию, чтобы оформить банкротство.
2. Имущество выводится для того, чтобы его не смогли изъять. Преднамеренное банкротство в данном случае имеет естественные причины (компания в силу каких-то обстоятельств стала убыточной), а имущество передается с целью извлечения максимальной личной выгоды из процедуры – недостающий долг после реализации имущества списывается.

Ответственность руководства и учредителей компании

Учредители и руководители компании, в деятельности которой специалистами были выявлены признаки преднамеренного или фиктивного банкротства, привлекаются к уголовной ответственности согласно статьям 196 и 197 Уголовного Кодекса РФ или административной в соответствии со ст.14.12 и 14.13 Кодекса об административных правонарушениях РФ.

 

Анализ возможностей безубыточной деятельности должника

 

Цель анализа безубыточности — установить, что произойдет с финансовыми результатами, если определенный уровень производительности или объема производства изменится.

Требования к анализу возможности безубыточной деятельности должника

1. Арбитражный управляющий проводит анализ возможности безубыточной деятельности должника, изменения отпускной цены и затрат на производство продукции, результаты которого указываются в документах, содержащих анализ финансового состояния должника.

2. По результатам анализа возможности изменения отпускной цены продукции в документах, содержащих анализ финансового состояния должника, указываются:

- возможность реализации товаров, выполнения работ, оказания услуг по более высокой цене (для прибыльных видов деятельности);

- возможность реализации товаров, выполнения работ, оказания услуг по цене, обеспечивающей прибыльность и поступление денежных средств от реализации при существующем объеме производства (по каждому из убыточных видов деятельности).

3. По результатам анализа возможности изменения затрат на производство продукции в документах, содержащих анализ финансового состояния должника, указываются:

- статьи расходов, которые являются необоснованными и непроизводительными;

- мероприятия по снижению расходов и планируемый эффект от их реализации;

- затраты на содержание законсервированных объектов, мобилизационных мощностей и государственных резервов;

- сравнительная характеристика существующей структуры затрат и структуры затрат в календарном году, предшествующем году, в котором у должника возникли признаки неплатежеспособности.

4. В целях определения возможности безубыточной деятельности должника арбитражный управляющий анализирует взаимосвязь следующих факторов:

- цены на товары, работы, услуги;

- объемы производства;

- производственные мощности;

- расходы на производство продукции;

- рынок продукции;

- рынок сырья и ресурсов.

5. По результатам анализа возможности безубыточной деятельности должника арбитражный управляющий обосновывает в документах, содержащих анализ финансового состояния должника, следующие выводы:

- если реализация товаров, работ, услуг по ценам, обеспечивающим безубыточную деятельность, невозможна в силу наличия на рынке товаров, работ, услуг других производителей, предлагаемых по более низким ценам, или увеличение объема выпуска продукции невозможно в силу насыщенности рынка или ограниченности производственных мощностей и рынка сырья, то данный вид деятельности или выпуск продукции данного вида (наименования) нецелесообразен и безубыточная деятельность невозможна;

- если реализация товаров, работ, услуг по ценам, обеспечивающим безубыточную деятельность, возможна и (или) возможно увеличение объема выпуска продукции, то данный вид деятельности или выпуск продукции данного вида (наименования) целесообразен и безубыточная деятельность возможна;

- если возможно достижение такого объема производства и реализации товаров, работ, услуг, при котором выручка от продажи превышает сумму затрат, и сумма доходов от основной деятельности, операционных доходов, внереализационных доходов превышает сумму расходов по основной деятельности, операционных расходов, внереализационных расходов, налога на прибыль и иных обязательных аналогичных платежей, то безубыточная деятельность возможна.

 

Приложение 1 Анализ состава и размещения активов, изменение их состава и балансовой стоимости
Наименование статей Актива	Сумма, тыс.руб.	Период
Уд.вес, %	01.01.2015	01.04.2015	01.07.2015	01.10.2015	01.01.2016	01.04.2016	01.07.2016	01.10.2016	01.01.2017
Внеоборотные активы	тыс.руб.
%
Нематериальные активы	тыс.руб.
%
Основные средства	тыс.руб.
%
Незавершенное сторительство	тыс.руб.
%
Доходные вложения в материальные ценности	тыс.руб.
%
Долгосрочные финансовые вложения	тыс.руб.
%
Отложенные налоговые активы	тыс.руб.
%
Прочие внеоборотные активы	тыс.руб.
%
Оборотные активы	тыс.руб.
%
Запасы	тыс.руб.
%
НДС	тыс.руб.
%
Дебиторская задолженность (> 12 мес.)	тыс.руб.
%
Дебиторская задолженность (< 12 мес.)	тыс.руб.
%
Краткосрочные финансовые вложения	тыс.руб.
%
Денежные средства	тыс.руб.
%
Прочие оборотные активы	тыс.руб.
%
СОВОКУПНЫЕ АКТИВЫ	тыс.руб.
%
Анализ динамики и структуры источников капитала Приложение 2 Наименование статей Пассива Сумма, тыс.руб. Период Уд.вес, % 01.01.2015 01.04.2015 01.07.2015 01.10.2015 01.01.2016 01.04.2016 01.07.2016 01.10.2016 01.01.2017 Собственный капитал тыс.руб.                   %                   Заемный капитал тыс.руб.                   %                   Совокупные пассивы тыс.руб.                   %

Приложение 3

⇐ Предыдущая1234

Поделиться: