Выпуск денег в хозяйственный оборот: безналичная, налично-денежная эмиссия

Для современной экономики характерно регулярное поступление в хозяйственный оборот и изъятие из него денег в виде разменной монеты, банкнот и бессрочных депозитов (вкладов) Центрального и коммерческих банков. Основой этого процесса служат кредитные операции, осуществляемые в связи с удовлетворением реальной потребности экономики в сред­ствах обращения и платежа. Поступление денег в каналы обращения, прилив их в оборот получили название «выпуск денег в оборот». Он представляет собой устойчивый процесс передачи банками юридическим и физическим лицам определенных сумм денег в наличной и безналичной формах в результате кредитных операций .

Следует различать два близких по содержанию, но не тождественных понятия «выпуск денег» и «эмиссия денег». Различие между ними состоит в том, что выпуск денег не всегда сопровождается увеличением денежной массы в хозяйственном обороте, так как существуют обратные процессы – изъятия денег. Кроме того, нельзя забывать, что увеличения (уменьшения) денег в обороте не происходит при внесении (снятии) наличных денег на депозит (с депозита) коммерческого банка. В этом случае также происходит лишь изменение структуры денежной массы. Эмиссия денег представляет собой выпуск денег, приводящий к общему увеличению денежной массы, находящейся в обороте.

Существует эмиссия безналичных и наличных денег (последняя и называется эмиссией денег в обращение). В условиях рыночной экономики эмиссионная функция разделяется:

- эмиссия безналичных денег производится системой коммерческих банков;

- эмиссия наличных денег производится государственным центральным банком.

При этом первична эмиссия безналичных денег. Прежде чем наличные деньга появятся в обороте, они должны отражаться в виде записей на депозитных счетах коммерческих банков.

Эмиссию наличных денег проводят Центральный банк РФ и его расчетно-кассовые центры (РКЦ). Они открываются в различных регионах страны и выполняют расчетно-кассовое обслуживание расположенных в этих регионах коммерческих банков. Для эмиссии наличных денег в расчетно-кассовых центрах открываются резервные фонды и оборотные кассы. В резервных фондах хранится запас денежных знаков, предназначенных для выпуска их в обращение, в случае увеличения потребности хозяйства данного региона в наличных деньгах. Эти денежные знаки не считаются деньгами, находящимися в обращении, поскольку они не совершают движения, являются резервом.

В оборотную кассу расчетно-кассового центра постоянно поступают наличные деньги от коммерческих банков, из нее постоянно выдаются наличные деньги. Деньги в оборотной кассе пребывают в постоянном движении; они считаются деньгами, находящимися в обращении. Если сумма поступления наличных денег в оборотную кассу расчетно-кассового центра превышают сумму выдач из нее, то деньги изымаются из обращения. При этом они переводятся из кассы РКЦ в его резервный фонд.

Деньги, эмитируемые РКЦ в обращение, поступят в операционные кассы коммерческих банков, откуда будут выданы клиентам этих банков, т.е. поступят или в кассы предприятия, или непосредственно населению. При этом деньги списываются со счетов клиентов до востребования.

Предприятия в своих кассах могут иметь наличные деньги в пределах лимитов, установленных учреждениями банков по согласованию с руководителем предприятий.

Превышение денежных средств в кассах предприятий допускается в дни заработной платы, выплаты пособий по социальному страхованию и стипендий. При этом срок наличия сверхлимитных средств в кассе не должен превышать 3 рабочих дней, включая день получения денег в банке (для предприятий, расположенных в районах Крайнего Севера и приравненных к ним местностям, – до 5 дней).

Предельные размеры расчетов наличными деньгами между юридическими лицами Банком России от 21.11.2001 г. установлены в размере 60 тыс. руб. по одной сделке.

Главная цель эмиссии безналичных денег в оборот – удовлетворение дополнительной потребности предприятий в оборотных средствах. Коммерческие банки удовлетворяют эту потребность, предоставляя предприятиям кредиты. Однако кредиты банки могут выдавать только в пределах имеющихся у них ресурсов, т.е. тех средств, которые они мобилизовали в виде собственного капитала, и средств, находящихся на депозитных счетах.

Резервы коммерческого банка – это сумма денег, доступная для немедленного удовлетворения требований вкладчиков. Отношение суммы резервов к сумме депозитов называют нормой резервов (резервной нормой). Обязательные резервы – депонирование коммерческими банками в ЦБ определенной части привлеченных ими ден.средств. Свободные резервы коммерческого банка – это ден.ресурсы, которые в данный момент времени могут быть использованы для активных банковских операций.

Увеличивать денежную массу может лишь система коммерческих банков, использующих механизм банковских депозитов. Способность системы коммерческих банков «создавать деньги» зависит от того, каков размер установленных законом страны обязательных резервов. Чем меньше сумма обязательных резервов, тем большее количество денег может создать банковская система.

Каким образом коммерческие банки могут увеличивать денежную массу? Один коммерческий банк не может это сделать, увеличивать количество денег может лишь система коммерческих банков, использующих механизм банковских депозитов. Для оценки возможностей увеличивать в определенных пределах денежную массу используется понятие «банковский мультипликатор».

⇐ Предыдущая12345678910Следующая ⇒

Поделиться: