Мероприятия по повышению финансовой устойчивости ООО «Разрез «Киселевский»»

 

В рамках данной работы разрабатываются мероприятия, направленные на повышение финансовой устойчивости с использованием резервов в сфере управления финансами.

Основным направлением в улучшении финансовой устойчивости является сокращение объемов кредитов предприятия. По данным последних трех лет сумма заемного капитала ежегодно возрастает и увеличилась за три года на 15%, в том числе заемные средства составляют в 2012 году 338840 тыс. руб. Обслуживание такого кредита ложится на доходы предприятия и сокращает его прибыль. Сокращение обязательств по кредитам возможно за счет усиления работы с дебиторской задолженностью.

Дебиторская задолженность составляет основную часть оборотных активов в течение трех исследуемых лет. Это является негативным фактором, т.к. активное предоставление коммерческого кредита клиентам вызывает отвлечение части текущих активов и иммобилизацию части оборотных средств из производственного процесса.

Одним из резервов увеличения наиболее ликвидных активов предприятия - денежных средств с направлением их на погашение кредитов - является передача в аренду временно неиспользуемых основных средств. На сегодняшний день на балансе предприятия числится здание бывшего склада запчастей, которое не участвуют в производственном процессе, а лишь потребляет расходы на свое содержание.

За 3 года на предприятии возросли управленческие и внереализационные расходы. Оптимизация затрат в ООО «Разрез «Киселевский»» на основании проведенного анализа возможна за счет снижения управленческих и внереализационных расходов, которые составляют значительную часть в формировании финансового результата.

Управленческие расходы возросли только в 2012 году по сравнению с 2011 годом с 173642 тыс. руб. до 228391 тыс. руб., или на 54749 тыс. руб. При сокращении управленческих расходов только на 50% от этой разницы высвобожденные средства в сумме 27 млн. руб. направляются на увеличение собственных средств.

В состав управленческих входят следующие расходы:

административно-управленческие расходы;

на содержание общехозяйственного персонала, не связанного с производственным процессом;

амортизационные отчисления и расходы на ремонт основных средств управленческого и общехозяйственного назначения;

арендная плата за помещения общехозяйственного назначения;

расходы по оплате информационных, аудиторских, консультационных и т.п. услуг;

налоги, уплачиваемые в целом по организации (налог на имущество, транспортный налог, земельный налог и т.п.);

другие аналогичные по назначению расходы, возникающие в процессе управления организацией и обусловленные ее содержанием как единого финансово-имущественного комплекса.

В состав внереализационных расходов, не связанных с производством и реализацией, включаются обоснованные затраты на осуществление деятельности, непосредственно не связанной с производством и реализацией. К таким расходам относятся:

расходы на содержание переданного по договору аренды (лизинга) имущества (включая амортизацию по этому имуществу);

расходы в виде процентов по долговым обязательствам любого вида;

расходы на ликвидацию выводимых из эксплуатации основных средств, охрану недр и другие аналогичные работы;

судебные расходы и арбитражные сборы;

расходы на услуги банков;

потери от стихийных бедствий, пожаров, аварий и других чрезвычайных ситуаций;

расходы в виде недостачи материальных ценностей в производстве и на складах в случае отсутствия виновных лиц, а также убытки от хищений, виновники которых не установлены и др.

Внедрение в практику современных информационных технологий, компьютеризация процессов проектирования, планирования и контроля позволяет сократить численность общехозяйственного персонала, не связанного с производственным процессом, таким образом снизив управленческие расходы.

Прочие расходы на предприятии включают штрафы за невыполнение условий договоров и платежи за сверхлимитные выбросы в окружающую среду. При улучшении работы по выполнению договорных обязательств и внедрении инноваций по утилизации отходов производства за счет их переработки и дальнейшей реализации можно полностью ликвидировать данные виды расходов.

В таблице 3.1 приведены мероприятия, разработанные для повышения финансовой устойчивости ООО «Разрез «Киселевский».

 

Таблица 3.1 - Мероприятия по сокращению кредитных обязательств ООО «Разрез «Киселевский»

Содержание мероприятия	Расчет	Экономический эффект, тыс. руб.
1. Инкассация дебиторской задолженности с направлением средств на погашение кредитов предприятия в размере 10% от суммы	923268 т.р.*0, 1	Снижение заемных средств на 92326, 8 т.р.
2. Передача в аренду помещения бывшего склада запчастей с направлением полученных средств на снижение объемов кредитов	2800 м2*300 р.*12	Снижение кредитов на 10080 т.р.
3. Сокращение суммы прироста управленческих расходов в 2012 г. на 50% за счет снижения численности общехозяйственного персонала	54749*0, 5	Увеличение денежных средств на 27374, 5 т.р.
4. Сокращение прочих расходов за счет штрафов, пеней и неустоек по договорам	1750 т. р.	Увеличение денежных средств на 1750 т.р.

 

По результатам мероприятий, изложенных в таблице 3.1 ожидается повышение финансовой устойчивости ООО «Разрез «Киселевский» за счет увеличения собственных средств на 131, 5 млн. руб. и сокращения заемных средств.

Для выполнения мероприятий, приведенных в таблице 3.1, необходимо провести следующую работу.

Управление дебиторской задолженностью предполагает:

контроль расчетов с дебиторами по отсроченной или просроченной задолженности;

задание условий продажи, обеспечивающих гарантийное поступление денежных средств;

оценка реальной стоимости существующей дебиторской задолженности;

постоянный контроль за соотношением дебиторской и кредиторской задолженностей;

определение конкретных размеров скидок долгосрочной оплаты.

Взыскание дебиторской задолженности предполагает следующие управленческие действия:

увеличение доли предоплаты за реализуемую продукцию;

активизация работы юридической службы по взысканию просроченной части задолженности.

Для предотвращения штрафов за невыполнение условий договоров с покупателями необходимо усилить контроль за сроками выполнения договоров и за соответствием качества отгружаемого угля требованиям покупателей.

Так как на предприятии уже имеются сооружения и оборудование для очистки сточных вод, то расходов на дополнительные мероприятия по охране окружающей среды не понадобится, необходимо лишь усилить контроль за работой очистных сооружений и своевременный ремонт оборудования.

Для определения влияния предложенных мероприятий проведем оценку финансовой устойчивости с учетом этих мероприятий по методикам, рассмотренным в главе 2.

Для этого составляем в таблице 3.2 проектный баланс.

 

Таблица 3.2 - Бухгалтерский баланс ООО «Разрез «Киселевский» после внедрения мероприятий

Наименование показателя	На конец отчетного периода	С учетом предложенных мероприятий	Абсолютное изменение
1	2	3
Актив
I Внеоборотные активы	1021635	1021635	0
II Оборотные активы
Запасы	157169	157169	0
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям	123269	123269	0
Дебиторская задолженность	923268	830941	-92327
Финансовые вложения	1050491	1050491	0
Денежные средства	27738	27738	0
Итого по разделу II	2352487	1139117	-1213370
БАЛАНС	3374122	3104197	-269925
Пассив
III Капитал и резервы
Уставный капитал (складочный капитал, уставный фонд, вклады товарищей)	94	94	0
Резервный капитал	14	14
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	2312985	2312985	0
Итого по разделу III	4761027	2313093	0
IV Долгосрочные обязательства	355008	262217	-92327
V Краткосрочные обязательства
Заемные средства	464	0	-464
Кредиторская задолженность	568091	528887	-39205
Итого по разделу V	923563	791104	-132459
БАЛАНС	3374122	3104197	-269925

 

По балансу в таблице 3.2 видно, что имущество ООО «Разрез «Киселевский» уменьшилось на величину высвободившихся в результате внедрения мероприятий денежных средств, которые пошли на снижение величины заемного капитала.

За счет снижения стоимости имущества предприятия при неизменной выручке и себестоимости улучшаются показатели эффективности использования капитала предприятия, за счет изменения соотношения собственного и заемного капитала улучшаются показатели платежеспособности и деловой активности.

Для оценки эффективности мероприятий определим финансовое состояние ООО «Разрез «Киселевский» с учетом мероприятий и сравним с фактическим финансовым состоянием на 01.01.2013 г.

Для определения финансовой устойчивости по методике А.Д. Шеремета и Р.С. Сайфулина составлена таблица 3.3.

 

Таблица 3.3 - Определение финансовой устойчивости по методике А.Д. Шеремета и Р.С. Сайфулина

Показатель	2012 г.	С учетом мероприятий	Абсолютное изменение
СОС = СС - ВА - У	1021635	3739392	2717757
ПК=(СС+ДЗС)-ВА-(У)	1376643	4001609	2624966
ВИ=(СС+ДЗС+КЗС)-ВА-У	1947729	4792713	2844984
ЗЗ = З + НДС	280438	280438	0
ФСОС= СОС - ЗЗ	741197	3458954	2717757
ФПК = ПК-ЗЗ	1096205	3721171	2624966
ФВИ = ВИ - ЗЗ	1667291	4512275	2844984
S	1; 1; 1	1; 1; 1
Тип финансовой устойчивости	Абсолютная устойчивость финансового состояния	Абсолютная устойчивость финансового состояния

 

По результатам таблицы 3.3 можно сделать вывод, что финансовая устойчивость ОАО «Разрез «Киселевский» с учетом мероприятий остается абсолютной, то есть предприятие не зависит от внешних кредиторов, запасы и затраты полностью покрываются собственными ресурсами, но показатели значительно улучшились.

Составим таблицу 3.3 для определения финансовых коэффициентов по методике Г.В. Савицкой.

 

Таблица 3.4 - Финансовые коэффициенты по итогам 2012 года по методике Г.В. Савицкой

Коэффициенты	2012 год			С учетом мероприятий			Абсолютное изменение
	Величина	Баллы	Класс	Величина	Баллы	Класс
Коэффициент абсолютной ликвидности	0, 00029	0	6	0, 0351	0	6	0
Коэффициент быстрой ликвидности	0, 61	6	5	0, 85	12	3	6
Коэффициент текущей ликвидности	0, 82	1, 2	5	1, 44	7, 5	5	6, 3
Коэффициент автономии	0, 43	7, 4	3	0, 75	17	1	9, 6
Коэффициент обеспеченности СОС	0, 31	9	3	0, 89	15	1	6
Коэффициент обеспеченности запасов СОК	0, 61	3	5	0, 14	0	6	-3
Сумма баллов		26, 6	5		51, 5	3	24, 9

 

По итогам таблицы 3.4 можно сделать вывод, что внедрение мероприятий улучшает финансовую устойчивость предприятия и повышает его класс устойчивости.

Для оценки финансовой устойчивости по методике Э.А.Маркарьяна составлена таблица 3.5.

 

Таблица 3.5 - Оценка финансовой устойчивости методикой Э.А. Маркарьяна

Показатель	Пороговое значение	Значения показателя		Абсолютное изменение
		2012 г.	С учетом мероприятий
Коэффициент финансовой автономии КА (или независимости)	min 0, 5	0, 73	0, 75	0, 02
Коэффициент соотношения заемных и собственных средств КЗ/С	0, 5	0, 38	0, 46	0, 08
Коэффициент соотношения долгосрочной задолженности и постоянного капитала КЗ/К		0, 127	0, 113	-0, 01
Коэффициент соотношения мобильных и иммобилизованных средств (КМ/И)		2, 303	1, 115	-1, 19
Коэффициент маневренности (КМ),		0, 45	0, 49	0, 04
Индекс постоянного актива (КПА)		1, 21	1, 05	-0, 16
Коэффициент «основные средства/собственный капитал» КОС/СК		0, 275	0, 28	0, 00
Коэффициент обеспеченности оборотных активов собственным оборотным капиталом (КС)	min 0, 1	0, 12	0, 15	0, 03
Коэффициент обеспеченности запасов собственным оборотным капиталом (КО)	≥ 0, 6 - 0, 8	0, 87	0, 87	0, 00
Коэффициент имущества производственного назначения (КПИ)	≥ 0, 5.	0, 7	0, 70	0, 00
Коэффициента прогноза банкротства (КПБ)		0, 234	0, 15	-0, 08

 

На основании таблицы 3.5 можно сделать вывод, что внедрение мероприятий улучшает финансовое состояние предприятия и снижает риск банкротства.

Далее сравним показатели финансовой устойчивости методикой Л.В. Донцовой и Н.А. Никифоровой до и после внедрения мероприятий. Расчет представлен в таблице 3.6.

 

Таблица 3.6 - Расчет возможности банкротства предприятия с учетом внедрения мероприятий

Показатель	Формула расчета	Значение	Класс показателя и диапазон	Расчет количества пунктов снижения	Расчет количества баллов снижения	Оценка показателя в баллах
Коэффициент абсолютной ликвидности		0, 0351	4 класс	7	1	3, 8
Коэффициент критической оценки (быстрой ликвидности)		0, 85	5 класс	3	0, 7	4
Коэффициент текущей ликвидности		1, 24	4 класс	12	4, 6	2
Доля оборотных средств в активах		0, 56	1 класс	-	-	10
Коэффициент обеспеченности собственными средствами		0, 15	5 класс	20	6	0
Коэффициент капитализации		1, 74	5 класс	-	-	0
Коэффициент финансовой независимости		0, 42	4 класс	4	1, 6	2, 4
Коэффициент финансовой устойчивости		0, 54	5 класс	0, 5	0, 5	0, 5

 

По результатам таблицы 3.6. можно заключить, что сумма баллов 22, 7. Предприятие относится ко 2 классу, его финансовое состояние характеризуется как устойчивое. Структура капитала удовлетворительна, платежеспособность находится в пределах допустимых значений. По сравнению с фактическим состоянием в 2012 году показатели улучшились.

Оценим влияние мероприятий на финансовое состояние предприятия по методике Д. Дюрана в таблице 3.7.

 

Таблица 3.7 - Сравнительная оценка финансового состояния ОАО «Разрез «Киселевский» по методике Дюрана

Коэффициенты	Фактическое значение за 2012 год	Баллы	Класс	С учетом мероприятий	Баллы	Класс
Коэффициент рентабельности активов	6%	15	IV	11, 6	18	III
Коэффициент текущей ликвидности	0, 82	0	V	1, 44	13	II
Коэффициент автономии	0, 43	9, 6	III	0, 75	11	II
Итог		28, 6	IV		42	II

 

Согласно данным таблицы 3.7 по данной методике в 2012 году предприятие относилось к IV классу - предприятие с высоким риском банкротства даже после принятия мер по финансовому оздоровлению. В результате внедрения мероприятия класс предприятия повысился до II и риск банкротства снизился.

Таким образом, внедрение предлагаемых мероприятий улучшает финансовое состояние ООО «Разрез «Киселевский», повышает его финансовую устойчивость и снижает риск банкротства.

Расчеты эффективности мероприятий позволяют сделать вывод о том, что внедрение предлагаемых мероприятий является практически реализуемо в условиях предприятия и может быть рекомендовано к применению в течение ближайшего периода.

⇐ Предыдущая123456

Поделиться: