Источники формирования оборотных средств.

Оборотные средства фирмы могут формироваться из следующих источников:

1) Собственные средства (источники: уставный капитал, резервный фонд фирмы, различные финансовые фонды, чистая прибыль, целевое финансирование и поступления из бюджета и внебюджетных фондов). Собственных источников фирме для непрерывного финансирования, как правило, бывает недостаточно, т.к. в фирме не совпадает момент отгрузки и момент оплаты товара. Возникает необходимость заемных средств.

2) Заемные средства (источники: банковский и коммерческий кредит, налоговый кредит, инвестиционные взносы работников фирмы и др.). Банковские кредиты могут быть краткоасрочными, среднесрочными и долгосрочными. Краткосрочный кредит берется для покрытия расходов на производство (оборотного капитала). Долгосрочный кредит обычно привлекается на покупку основных средств. Коммерческий кредит применяется в форме денежных и товарных займов. Как правило, предоставляются поставщиками. Инвестиционные взносы работников фирмы представляют собой их денежные взносы в развитие предприятия. Оформляются договором об инвестиционном вкладе или займе. Налоговый кредит представляется предприятию органами государственной власти и представляет собой отсрочку налоговых платежей предприятия. Для этого предприятие заключает соглашение с налоговым органом.

3) Дополнительно привлеченные средства (устойчивые пассивы предприятия) – те средства предприятия, которые постоянно находятся в обороте, но не принадлежат предприятию. Их также можно обнести к собственным средствам (собственные средства и приравненные к ним). К устойчивым пассивам относятся: минимальная переходящая задолженность по заработной плате и отчислениям во внебюджетные фонды; задолженность заказчикам по авансам и частичной оплате продукции; задолженность бюджету по некоторым видам налогов и т.д. Также к дополнительно привлеченным источникам относят фонды потребления, благотворительные и иные поступления.

Правильное соотношение между этими источниками – это искусство (подробнее в курсе финансового менеджмента).

 

 

Определение плановой потребности в оборотных средствах коммерческих организаций по статье «Готовая продукция».

Плановую потребность предприятия в оборотных средствах устанавливают на основе их нормирования.

Готовая продукция - часть мат-производствен запасов организации, предназначенная для продажи, являющаяся конечным результатом производственного процесса. Экон содержание норматива: поскольку продукция, как правило, реализуется партиями, комплектно и в опред ассортименте, для обеспечения планомерной ее отгрузки потребителям необходимо время для выполнения различных складских операций.

Норматив оборотных средств на готовую продукцию определяется как произведение однодневного выпуска товарной продукции в предстоящем году по производственной себест-ти и нормы оборотных средств: W_гп = Н_гп * (С/Т), где С - выпуск товарной продукции в IV квартале предстоящего года (при равномерном хар-ре пр-ва) по производственной себест-ти; Т - число дней в периоде; Н_гп - норма запаса оборотных средств на готовую продукцию, дни.

Норма запаса по готовой продукции (Т) зависит от времени оформления платежных документов, упаковки и маркировки, хранения на складе до отгрузки, комплектования изделий до транзитной нормы, продолжительности транспортировки изделий со склада предприятия до станции отправления и погрузки в транспортные средства. Затраты времени на проведение перечисленных операций устанавливаются техническими нормами, действующими на предприятии, или путем хронометража.

Для расчета нормы оборотных средств по запасам готовой продукции вся продукция предприятия объединяется в однородные группы, каждая из которых содержит продукцию, близкую по ее себест-ти, объему выпуска, размеру партии отгрузки.

ИЛИ норматив оборотных средств на готовую продукцию (З_ГП): З_ГП= П_сут × Н_зг, где П_сут - однодневный выпуск готовой продукции по производственной себест-ти; Н_зг - норма запаса готовой продукции, дни.

 

 

⇐ Предыдущая78910111213141516Следующая ⇒

Поделиться: