Оценка эффективности новых операций коммерческих банков

 

В целом на сегодняшний день коммерческие банки являются наиболее интенсивно развивающимся звеном банковской системы, они быстро наращивают темпы активных и пассивных операций, постоянно проводят политику кредитной экспансии, способствуют развитию прогрессивных структур в экономике. Немаловажную роль играют коммерческие банки и в обслуживании иностранных инвестиций, включая кредитно-финансовое обслуживание совместных предприятий.

На практике коммерческие банки играют пока заметную роль только на рынке краткосрочных кредитных операций. Предоставление долгосрочных кредитов и обслуживание инвестиционной деятельности клиентов практически большинством банков либо не осуществляются, либо осуществляются в весьма незначительных масштабах. Данное обстоятельство объясняется неустойчивой социально-политической обстановкой в стране, а также чисто экономическими причинами. В настоящее время выделяют 3 группы операций банков:

Лизинговые операции

Место лизингового бизнеса в предпринимательстве определяется прежде всего самими объектами лизинга, представляющими собой важнейшие элементы активной части основных фондов - машины, оборудование, транспортные и другие средства.

Лизинг выполняет несколько функций. Во-первых, он является формой вложения средств в основные Фонды, дополнением к традиционным каналам финансирования. Вторая функция лизинга заключается в том, что он является одним из наиболее прогрессивных методов материально-технического обеспечения производства, открывающий пользователям доступ к передовой технике в условиях ее быстрого морального старения

Лизинг рассматривается с различных точек зрения, в основе которых находится противоречивая, двойственная природа лизинга. Эта двойственность проявляется в том, что, с одной стороны, лизинг представляет собой вложения средств на возвратной основе в основной капитал. Предоставляя на определенный период элементы основного капитала, собственник в установленное время получает их обратно, т.е. налицо существование принципов срочности и возвратности; за свою услугу он получает вознаграждение в виде комиссионных - тем самым обеспечивается реализация принципа платности. Следовательно, по своему содержанию лизинг соответствует кредитным отношениям и сохраняет сущность кредитной сделки [18, стр. 23].

Исходя из особенностей лизингового процесса с учетом его инновационности наиболее адекватным показателем, на наш взгляд, является показатель окупаемости и, как следствие, показатели прибыльности и рентабельности.

Оценивая фактическую эффективность инновационного инвестирования посредством лизинга, а также выбирая и экономически обосновывая проектные и плановые решения, целесообразно, на наш взгляд, пользоваться общими показателями повышения чистой прибыли (ЧПл) и уровня рентабельности лизинговых операций (Рл) [18, стр. 25]:

 

ЧПл = ЧПл 2 - ЧПл1, [4.4.1]

Рл = Рл2-Рл1, [4.4.2]

 

где ЧПл 1 и ЧПл2 - чистая прибыль, полученная банком по лизингу и по альтернативному ему способу инвестиционного вложения, приведенная к одному временному периоду;

Рл 1 и Рл2 - общий уровень рентабельности, достигнутый по этим двум вариантам инвестиций.

Таким образом, предпочтительным будет тот вариант инвестиционной операции, который обеспечивает максимально возможное повышение рентабельности банка. И наоборот, экономически неэффективен вариант инвестиции, не способствующий ее увеличению. Причем выбор конкретного варианта происходит в условиях существования многообразия альтернатив.

Расчет эффективности лизинга приводится в приложении 2.

Альтернативная основа выбора варианта эффективности лизинговой деятельности предполагает увязку будущего результата данной операции с основными целями ее реализации: либо это увеличение чистой прибыли, либо максимальный срок окупаемости при максимальной рентабельности, либо снижение текущих затрат, либо решение социальных программ различного уровня.

Такой подход дает возможность более правильно сориентировать усилия участников лизинговой сделки, обосновать внедрение инноваций посредством лизинга, способствующего повышению эффективности основной экономической деятельности пользователя лизинговых услуг банка.

Факторинговое обслуживание

В основе факторинга лежит переуступка неоплаченных долговых требований факторинговой компании, что является общим элементом для всех видов факторинга.

Факторинговые операции банков классифицируются как [12]:

·   внутренние, если поставщик и его клиент, т.е. стороны по договору купли-продажи, а также факторинговая компания находятся в одной и той же стране, или международные;

·   открытые, если должник уведомлен об участии в сделке факторинговой компании, или закрытые (конфиденциальные). Уведомление должника при открытом факторинге осуществляется путем соответствующей записи на счете-фактуре, подтверждающей, что правопреемником по возникающему долгу является определенная факторинговая компания и что платеж должен осуществляться в ее пользу;

·   с правом регресса, т.е. обратного требования к поставщику возместить уплаченную сумму, или без подобного права. Данные условия связаны с рисками, которые возникают при отказе плательщика от выполнения своих обязательств, т.е. кредитными рисками;

·   и другие (менее распространенные в отечественной практике).

В настоящее время факторинговый бизнес развивается быстрыми темпами. Банки с целью сохранения конкурентоспособности вынуждены разрабатывать гибкую тарифную политику. Необходимо отметить, что при заключении договора факторинга банки, как правило, готовы учитывать индивидуальные особенности своих клиентов. Так, на размер комиссии влияют количество дебиторов у предприятия, сумма оборота в рамках факторинговых услуг. Огромную роль в стоимости услуг играет срок отсрочки платежа, объемы поставок и качество дебиторской задолженности.

Стоимость же банковского кредита складывается из:

1. комиссий за открытие и ведение счета;

2. процентной ставки за пользование кредитными ресурсами (от 10%)

.   расходов, связанных с документарными операциями (2-5%), оформлением залоговых документов и др.

Необходимо отметить, что в настоящее время наблюдается тенденция увеличения рынка факторинга. По оценкам Министерства экономического развития и торговли, в 2006 году рынок факторинга оценивался в 108 млрд. руб., то в 2007 году эти показатели должны были составить 232 млрд. руб., в 2008 - 469 млрд. руб., в 2009 - 980 млрд. По данным рейтингового агентства «Эксперт», в 2007 году объем рынка факторинга в России оценивался примерно в $5, 5 млрд. На данный момент на нем действуют свыше 200 специализированных фирм и более 100 банков.

Об этой тенденции свидетельствуют и показатели объема факторинговых услуг Банка НФК. Так, в сентябре 2009 года совокупный оборот по факторинговым операциям составил более 3 млрд. рублей. Сумма выданных поручительств составила более 0, 66 млрд. руб. А на январь 2009 года эти показатели составили соответственно 4, 9 млрд. руб. и 1, 1 млрд. руб.

Так же можно проследить и изменение стоимости факторинговых услуг. Для этого рассмотрим тарифы нескольких участников рынка данных услуг [27, стр. 21]:

 

Таблица 4. Стоимость факторинговых услуг «Промсвязьбанк»

Период	2007	2008	2009
Сбор за обработку документов (руб.)	50	10	10
Факторинговая комиссия (%)	0, 3	0, 1	0, 1
Ставка за кредит (%)	18	14	12

 

Таблица 5. Стоимость факторинговых услуг «Номос-Банк»

Период	2008	2009
Совокупная стоимость услуг (%)	30	28

 

Исходя из данных таблиц 4, 5 и 6 можно сделать вывод о намечающейся тенденции снижения стоимости факторинговых услуг. Это и является причиной высоких темпов развития рынка факторинговых услуг. Так как данный продукт становиться более привлекательным для поставщиков товаров фирмы-факторы приобретают возможность увеличить оборот по факторинговым операциям.

 

Таблица 6. Стоимость фактринговых услуг ООО «Кредитный и Финансовый консультант»

Период	2007	2008	2009
Срок отсрочки платежа (дн.)	90	120	270
Факторинговая комиссия (%)	0, 2-1%, но не менее 30000 руб.	-	20000 руб.
Ставка за кредит (%)	От 12, 5	От 11	От 9

 

Трастовые операции

В зарубежной практике под трастовыми подразумевают операции банков или финансовых институтов по управлению имуществом и выполнению иных услуг по поручению и в интересах клиента на правах его доверенного лица.

При осуществлении доверительных операций доверенным лицом может являться как физическое, так и юридическое лицо: специализированная компания (страховая фирма, траст-компания), коммерческий банк. В тех случаях, когда доверенным лицом является коммерческий банк, он, будучи связанным отношениями по доверенности со своим клиентом, действует от имени своего доверителя и в его интересах либо в интересах третьей стороны.

Трастовые операции используются коммерческими банками в следующих целях [8, стр. 46]:

·   как источник получения дополнительного дохода;

·   в качестве способа приобретения контроля над крупными корпорациями и их денежными средствами;

·   для налаживания связей с крупной клиентурой;

·   для преодоления ограничений, установленных для коммерческих банков некоторых стран в области инвестиционной деятельности.

Система финансово-экономических отношений в трастовых операциях представлена в таблице 7 [6, стр. 23].

 

Таблица 7. Система финансово-экономических отношений в трастовых операциях

№	Участники отношений	Предмет отношений	Содержание действий	Побудительные мотивы действий
1	Учредитель траста	Имущество или имущественные права	Передача имущества (имущественных прав) во временное пользование	Получение дохода или проведение определенной операции
	Доверительный управляющий		Управление имуществом или выполнение конкретных поручений в отношении него	Получение вознаграждения
2	Доверительный управляющий	Имущество (имущественные права)	Управление имуществом (имущественными правами), совершение сделок, осуществление операций	Извлечение дохода или выполнение поручения учредителя
	Партнеры доверительного управляющего		Действия по использованию имущества (имущественных прав) в своей деятельности	Собственные интересы в соответствии с характером деятельности
3	Учредитель траста	Доход от управления имуществом (имущественные права)	Распоряжение о передаче дохода бенефициару	Обеспечение бенефициара средствами для деятельности или жизни (в случае физического лица - рента)
	Бенефициар		Фиксирование данного лица в договоре в качестве бенефициара	Получение дохода согласно трастовому договору
4	Доверительный управляющий	Доход от управления имуществом (имущественные права)	Передача полученного дохода за вычетом вознаграждения бенефициару	Выполнение поручения учредителя траста
	Бенефициар			Использование полученного дохода
5	Отношения внутри трастового подразделения банка	Комиссионное вознаграждение от трастовых операций	Распределение полученного подразделением вознаграждения	Возмещение расходов подразделения по трастовым операциям и формирование его прибыли

 

Осуществляя инвестиции в ценные бумаги, траст-отделы банков предпочитают вкладывать средства, во-первых, в акции фирм, с которыми они имеют длительные деловые связи; во-вторых в ценные бумаги крупнейших компаний. Это обусловлено стремлением банков уменьшить издержки на изучение финансового состояния множества компаний и фирм, получить возможность участия в управлении ряда компаний и контроля над их деятельностью. Кроме того, коммерческие банки способны оказывать влияние на курсы акций фирм, в которые они вкладывают полученные в доверительное управление средства, путем поддержания устойчивого спроса на рынке на ценные бумаги этих фирм.

Использование трастовых операций позволяет маскировать сращивание банковского капитала с нефинансовым капиталом. Банкам данные операции (преимущественно с ценными бумагами) позволяют получить контроль над корпорациями, поскольку получение в доверительное управление ценных бумаг означает передачу основных прав в отношении этих ценных бумаг (в том числе право голоса на собрании акционеров) за исключением права получения дохода по ним. Как правило доля ценных бумаг, которыми распоряжаются коммерческие банки по доверенности своих клиентов и которые куплены на средства, переданные в доверительное управление траст-отделу, превышает долю ценных бумаг, покупаемых банками за свой собственный счет.

Большинство коммерческих банков Запада в комплексе трастовых операций предлагают и ряд других сопутствующих услуг, наиболее весомой из которых является кредитование клиентов в целях проведения тех или иных инвестиционных операций в случае недостаточности суммы средств на счете клиента. При этом специалисты банка проводят анализ информации о клиенте и предоставляемом кредите, определяют сумму ценных бумаг по рыночному курсу с учетом риска и сопоставляют ее с величиной запрашиваемого кредита.

Таким образом, в настоящее время одним из важнейших направлений деятельности коммерческих банков России является дальнейшее развитие трастовых операций.

 

⇐ Предыдущая123456Следующая ⇒

Поделиться: