Архитектура Аудит Военная наука Иностранные языки Медицина Металлургия Метрология
Образование Политология Производство Психология Стандартизация Технологии


Для профессиональных бухгалтеров



Для профессиональных бухгалтеров

МСФО ( IAS ) 32 Финансовые инструменты: Представление          

 
                                                                                                                                2011                                                                                                                                              


 

www.bankir.ru/technology/vestnik/uchebnye-posobiya-po-msfo




УЧЕБНЫЕ ПОСОБИЯ ПО МСФО

(миллион скачанных копий)

 

Перед вами Учебное пособие по МСФО. Это последняя версия легендарных учебных пособий на русском и английском языке, подготовленных в рамках трех проектов TACIS, которые выполнялись консорциумом, возглавляемым ЗАО «ПрайсвотерхаусКуперс Аудит» при финансовой поддержке Европейского Союза (2003-2009 гг.). Эти пособия были также размещены на веб-сайте Министерства финансов Российской Федерации.

 

В настоящих учебных пособиях рассматриваются различные концепции учета, основанного на МСФО. Данная серия задумана как практическое пособие для профессиональных бухгалтеров, желающих самостоятельно получить дополнительные знания, информацию и навыки.

 

Каждый сборник представляет собой самостоятельный краткий курс, рассчитанный не более чем на три часа занятий. Несмотря на то, что данные учебные пособия представляют собой часть серии материалов, каждое из них является самостоятельным курсом, не зависящим от других.  Каждое учебное пособие включает в себя информацию, примеры, вопросы для самопроверки и ответы. Предполагается, что пользователи будут иметь базовые знания в области бухгалтерского учета; если учебное пособие требует дополнительных знаний, это отмечается в начале раздела.

 

Мы планируем доработать первые три выпуска пособий и предоставить их для свободного доступа. Пожалуйста, сообщите об этом Вашим друзьям и коллегам. Что касается первых трех выпусков и обновленных текстов, авторское право на материалы каждого сборника принадлежит Европейскому Союзу, в соответствии с политикой которого разрешается бесплатное использование данных материалов в некоммерческих целях. Нам принадлежит авторское право на более поздние выпуски и доработанные версии, а также мы несем за них ответственность. Наша политика авторского права такая же, как и у Европейского Союза.

 

Мы хотим выразить особую благодарность Элизабет Апраксин (Европейский Союз), куратору вышеупомянутых проектов TACIS, Ричарду Дж. Грегсону (Партнер, PricewaterhouseCoopers), директору проектов, и всем нашим друзьям из bankir.ru, за то, что разместили эти учебные пособия.

 

Партнеры по проекту TACIS: Росэкспертиза (Россия), ACCA (Великобритания), Agriconsulting (Италия), ФБК (Россия), и European Savings Bank Group (Брюссель).

 

Выражаем искреннюю признательность за помощь Филипу В. Смиту (редактор третьего выпуска) и Аллану Гамборгу -  менеджерам проектов, а также Екатерине Некрасовой, Директору PricewaterhouseCoopers, которая руководила подготовкой русской версии (2008-2009 гг.). Идея публикации принадлежит Глину Р. Филлипсу, менеджеру первых двух проектов, который составлял учебные пособия и редактировал первые две версии. Мы гордимся своей причастностью к осуществлению этой идеи.

 

Робин Джойс                                                

Профессор кафедры, Финансового Университета при Правительстве РФ

 

Почётный профессор Сибирской Академии Финансов и Банковского Дела

 

 

Россия, Москва, 2011 г. (обновленная редакция)        Авторы: ГРМ, и Робин Джойс



СОДЕРЖАНИЕ

Введение. 4

Цель. 7

Область применения. 8

Определения. 11

Представление информации. 15

Инструменты с правом досрочного выкупа. 17

Отсутствие договорного обязательства на поставку денежных средств или иного финансового актива. 22

Условия проведения расчетов. 29

Комбинированные финансовые инструменты.. 31

Собственные акции. 34

Проценты, дивиденды, убытки и доходы.. 34

Взаимозачет финансовых активов и финансовых обязательств. 36



МСФО ( IAS ) 32 Финансовые инструменты: Представление

Введение

В первых трех изданиях пособий по МСФО материалы по МСФО (IAS) 32 и МСФО (IAS) 39 были объединены в пять тематических книг. Замена МСФО (IAS) 39 на МСФО (IFRS) 9, а также добавление новых материалов в МСФО (IAS) 32, побудило нас написать отдельное пособие по МСФО (IAS) 32. Мы хотели бы продолжить представлять вам, наши уважаемые читатели,  всесторонний охват стандартов МСФО по финансовым инструментам. Ранние книги будут по-прежнему доступны в переходном периоде  от МСФО (IAS) 39 к МСФО (IFRS) 9.

Принцип

При отнесении эмитентом финансового инструмента к финансовому обязательству или к долевому инструменту, инструмент относится к долевому инструменту только при выполнении двух следующих условий (1) и (2).

(1) Инструмент не содержит договорного обязательства:

(i) передать наличные средства или другие финансовые активы другому предприятию; или

(ii) произвести обмен финансовых обязательств или активов с другим предприятием на потенциально невыгодных (с убытком) условиях.

(2) Если расчет по инструменту будет или может быть произведен собственными долевыми инструментами эмитента, это:

(i) непроизводные финансовые инструменты, которые включают в себя недоговорные обязательства эмитента поставить  переменное количество собственных долевых инструментов; или

 (ii) производные финансовые инструменты (деривативы), которые являются основанием для эмитента обменять фиксированную сумму денежных средств или иной финансовый актив на фиксированное количество его долевых инструментов  ( ‘ FIXED for FIXED ’ ). С этой целью собственные долевые инструменты эмитента не включают в себя те инструменты, которые представляют собой контракты на будущее получение или поставку собственных инструментов эмитента.

Кроме того, когда эмитент обязан приобрести собственные акции за денежные средства или за иные финансовые активы, возникает обязательство на сумму, которую он обязан уплатить.

 

Варианты расчета

Согласно МСФО (IAS) 32 дериватив (производный финансовый инструмент) является финансовым активом или финансовым обязательством, когда он предоставляет одному из своих участников выбор способа  расчета за него, если все альтернативные варианты расчета не приводят к тому, что это – долевой инструмент.

Собственные акции

Выкуп или последующая перепродажа собственных долевых инструментов предприятия не приводит к возникновению у него прибыли или убытка. Это является передачей долевых инструментов между держателями – теми, кто отказался от долевых инструментов и теми, кто продолжает их держать.

 .

Цель

Целью МСФО (IAS) 32 является установление принципов представления финансовых инструментов как обязательств или как долевых инструментов и проведения взаимозачета финансовых активов и финансовых обязательств.

Это относится к классификации финансовых инструментов с точки зрения их эмитента в финансовые активы, обязательства и долевые инструменты; классификации относящихся к ним процентов, дивидендов, убытка и прибыли; а также условий, при которых должен проводиться взаимозачет финансовых активов и финансовых обязательств.

Принципы МСФО (IAS) 32 дополняют принципы признания и оценки финансовых активов и финансовых обязательств, изложенные в МСФО (IFRS) 9, а также принципы раскрытия информации о них, изложенные в МСФО (IFRS) 7.

 

Область применения

 

Определения

В МСФО ( IAS ) 32 используются следующие термины в значениях:

Финансовый инструмент – это договор,  результатом которого является финансовый актив у одного предприятия и финансовое обязательство или долевой инструмент – у другого предприятия.

К финансовым активам относятся:

(1) наличные средства;

(2) долевой инструмент другого предприятия;

(3) права, обусловленные договором:

( i )получить денежные средства или иной финансовый актив с другого предприятия; или

( ii ) произвести обмен финансовыми активами или финансовыми обязательствами с другим предприятием на потенциально более выгодных для предприятия условиях; или

  (4) договор, расчет по которому будет или может быть осуществлен собственными долевыми инструментами предприятия, и представляющий собой:

( i )непроизводный инструмент, по которому предприятие имеет или будет иметь обязательство получить переменное количество собственных долевых инструментов, или

         ( ii ) дериватив (производный инструмент), расчет по которому будет или может быть   осуществлен иным способом, чем обмен фиксированной суммы денежных средств или другого финансового актива на фиксированное количество собственных долевых инструментов предприятия.

Для этой цели собственные долевые инструменты предприятия не включают финансовые инструменты с правом досрочного выкупа, которые классифицируются как долевые инструменты, а также

  - налагающие на предприятие обязательство поставить другой стороне пропорциональную долю чистых активов предприятия только при ликвидации, и

- кл ассифицируемые как долевые инструменты или инструменты, которые представляют собой договоры на получения или поставку собственных инструментов предприятия в будущем.

К финансовым обязательствам относятся:

(1) обязательство, обусловленное договором:

( i ) поставить наличные средства или другой финансовый актив другому предприятию; или

( ii ) произвести обмен финансовыми активами или финансовыми обязательствами с другим предприятием на потенциально невыгодных (убыточных) для предприятия условиях; или

 (2)договор, расчет по которому будет или может быть осуществлен собственными долевыми инструментами предприятия, и представляющий собой:

 ( i )непроизводный инструмент, по которому предприятие имеет или будет иметь обязательство поставить переменное количество собственных долевых инструментов, или

              ( ii ) дериватив (производный инструмент), расчет по которому будет или может быть   осуществлен иным способом, чем обмен фиксированной суммы денежных средств или другого финансового актива на фиксированное количество собственных долевых инструментов предприятия.

С этой целью права, опционы или варранты на приобретение фиксированного количества собственных долевых инструментов предприятия за фиксированную сумму в любой валюте  являются долевыми инструментами, если эти права, опционы или варранты предлагаются предприятием пропорционально для всех существующих владельцев собственных непроизводных долевых инструментов, относящихся к одному классу.

Кроме того, для этих целей собственные долевые инструменты предприятия не включают  финансовые инструменты с правом досрочного выкупа, которые классифицируются как долевые инструменты,   

  - налагающие на предприятие обязательство поставить другой стороне пропорциональную долю чистых активов предприятия только при ликвидации, и

- кл ассифицируемые как долевые инструменты или инструменты, которые представляют собой договоры на получения или поставку собственных инструментов предприятия в будущем.

Долевой инструмент – это любой договор, подтверждающий право на остаточную долю в активах предприятия после вычета всех его обязательств.

Справедливая стоимость – это сумма, которая была бы получена по продаже актива или уплачена при передаче обязательства в упорядоченной сделки между участниками рынка на дату оценки (МСФО ( IFRS ) 13).

Инструмент с правом досрочного выкупа – это финансовый инструмент, который дает владельцу право поставить (продать) инструмент обратно эмитенту за наличные деньги или другой финансовый актив, или который будет автоматически возвращен эмитенту в случае наступления неопределенных будущих событий, смерти, выхода в отставку или на пенсию держателя инструмента.

Значения следующих терминов определены в МСФО (IFRS 9) или в МСФО (IAS 39) и этих значениях используются в МСФО (IAS) 32.

амортизированная стоимость финансового актива или финансового обязательства

прекращение признания

метод эффективной процентной ставки

договор финансовой гарантии

      финансовое обязательство, оцениваемое по справедливой стоимости через прибыль или убыток

 твердое обязательство

прогнозируемая операция

эффективность хеджирования

хеджируемая статья

инструмент хеджирования

инструменты, удерживаемые до погашения

регулярный характер приобретения или продажи

операционные издержки

В МСФО (IAS) 32 термины   'договор' и 'обусловленный договором' относятся к соглашению между двумя или более сторонами, которые имеет четкие экономические последствия, избежать которые стороны почти или совсем не имеют возможности как правило, потому, что соглашение исполняется по закону. Договоры, а значит и финансовые инструменты, могут принимать различную форму и не обязательно должны быть в письменной форме.
В МСФО (IAS) 32 термин   'предприятие' относится к физическим лицам, товариществам, обществам, фондам и государственным организациям.

 


Представление информации

Обязательство и капитал

Реклассификация инструментов с правом досрочного выкупа, которые налагают на предприятие обязательство по поставке другой стороне пропорциональной доли чистых активов предприятия только в случае его ликвидации

Предприятие должно классифицировать финансовый инструмент как долевой инструмент с даты, с которой у инструмента появляются все характеристики долевого инструмента и он отвечает необходимым для этого условиям. Предприятие должно реклассифицировать финансовый инструмент с той даты, с которой инструмент перестает соответствовать всем характеристикам долевого инструмента  или отвечать всем необходимым условиям.

ПРИМЕР: РЕКЛАССИФИКАЦИЯ

Если предприятие погашает все свои выпущенные инструменты без права досрочного выкупа и некоторые инструменты с правом  досрочного выкупа, а оставшиеся в обращении соответствуют всем необходимым характеристикам, предприятие обязано реклассифицировать инструменты с правом досрочного выкупа как долевые инструменты, начиная с той даты, с которой оно выкупит инструменты без права досрочного выкупа.

Учет реклассифицируемых инструментов должен вестись следующим образом:

(1) Долевой инструмент реклассифицируется как финансовое обязательство с той даты, с которой он перестает соответствовать всем характеристикам долевого инструмента или отвечать необходимым для этого условиям. Финансовое обязательство должно быть пересчитано по справедливой стоимости инструмента на дату реклассификации. Предприятие должно признать в капитале любую разницу между балансовой стоимостью долевого инструмента и справедливой стоимостью финансового обязательства на дату реклассификации.

(2) Финансовое обязательство реклассифицируется как долевой инструмент с той даты, с которой у инструмента появляются все необходимые для этого характеристики и он начинает удовлетворять требуемым для этого условиям.  Долевой инструмент должен быть учтен по балансовой стоимости финансового обязательства на дату реклассификации.

ПРИМЕРЫ: ИНСТРУМЕНТЫ С ПРИЗНАКАМИ ОБЯЗАТЕЛЬСТВ

(1)   привилегированная акция, которая предусматривает обязательный выкуп эмитентом по фиксированной или определяемой сумме или в определяемую в будущем дату, или дающая держателю право требовать от эмитента выкупить инструмент на конкретную дату или после нее по фиксированной или определяемой сумме, является финансовым обязательством.

(2) финансовый инструмент, дающий своему держателю право на досрочное предъявление его обратно эмитенту в обмен за наличные деньги или иной финансовый актив («инструмент с правом досрочного выкупа») является финансовым обязательством, за исключением инструментов с правом досрочного выкупа, классифицированных как долевые инструменты (см. выше).
Финансовый инструмент является финансовым обязательством, даже если сумма денежных средств или иных финансовых активов определяется на основе индекса, или другой статьи, которая имеет потенциал для роста.

Наличие возможности для держателя вернуть инструмент обратно эмитенту в обмен за денежные средства или иной финансовый актив означает, что инструмент с правом досрочного выкупа соответствует определению финансового обязательства, за исключением тех инструментов, которые классифицируются как долевые инструменты.

 К примеру, открытые паевые фонды, паевые инвестиционные фонды, партнерства и некоторые кооперативные предприятия могут предлагать своим пайщикам или членам право выкупить свои доли у эмитента в любое время за денежные средства. В результате доли этих пайщиков или членов будут классифицироваться как финансовые обязательства, за исключением инструментов с правом досрочного выкупа, классифицированных как долевые.

Однако классификация инструмента как финансовое обязательство не исключает использования таких понятий, как «стоимость чистых активов,  связанных с пайщиками» и «изменение стоимости чистых активов,  связанных с пайщиками» в финансовой отчетности предприятий, которые не имеют внесенного капитала (таких, как некоторые паевые инвестиционные фонды и трасты). Кроме того, это классификация не исключает использования дополнительного раскрытия информации, чтобы показать, что совокупная доля участия членов включает такие статьи, как резервы, соответствующие определению капитала и инструменты с правом досрочного выкупа, не соответствующие этому.

Если у предприятия нет безусловного права избежать поставки денежных средств или иного финансового актива при расчете по договорным обязательствам, то такое обязательство соответствует определению финансового обязательства, за исключением тех инструментов с правом досрочного выкупа, которые классифицированы как долевые инструменты.


ПРИМЕРЫ: ДОГОВОРНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА

(1) ограничение способности предприятия удовлетворять договорные обязательства по таким причинам, как отсутствие доступа к иностранной валюте или необходимость получения разрешения на платеж от регулирующего органа не отменяет договорных обязательств  предприятия или договорных прав держателя инструмента.

(2)  договорное обязательство, исполнение которого зависит от того, воспользуется ли контрагент своим правом на предъявление инструмента к погашению, является финансовым обязательством, так как предприятие не имеет безусловного права избежать поставки денежных средств или иного финансового актива.

Финансовый инструмент, который явно не предусматривает договорное обязательство по поставке денежных средств или иного финансового актива,  может установить это обязательство косвенно через свои сроки и условия.

 

ПРИМЕРЫ: ОБЯЗАТЕЛЬСТВА ПО СРОКАМ И УСЛОВИЯМ

(1) финансовый инструмент может содержать нефинансовое обязательство, расчет по которому должен производиться, только если предприятие не в состоянии сделать распределение или выкупить инструмент. Если предприятие может избежать перевода денежных средств или иного финансового актива только путем погашения нефинансового обязательства, финансовый инструмент является финансовым обязательством.

(2) финансовый инструмент является финансовым обязательством, если его условия предусматривают, что при его погашении предприятие будет поставлять либо:

(i) денежные средства или иные финансовые активы; или

(ii) собственные акции, стоимость которых будет значительно превышать стоимость денежных средств или иных финансовых активов

Хотя у предприятия нет конкретных договорных обязательств по поставке денежных средств или иных финансовых активов, стоимость альтернативного урегулирования акциями такова, что предприятие рассчитается денежными средствами. В любом случае держатель инструмента, по сути, гарантированно получит сумму, по крайней мере, равную сумме при погашении денежными средствами.

ПРИМЕРЫ: ДОГОВОРЫ НА ПОСТАВКУ ФИКСИРОВАННЫХ ОБЯЗАТЕЛЬСТВ ЗА АКЦИИ

  (1) договор на поставку собственных долевых инструментов предприятия в сумме, эквивалентной  $100, 000, и

 (2) договор на поставку собственных долевых инструментов предприятия в сумме, эквивалентной стоимости  100 унциям золота.

Подобные договоры являются финансовыми обязательствами, несмотря на то, что у предприятия существует обязанность или возможность произвести расчеты предоставлением собственных долевых инструментов.

Они не относятся к долевым инструментам, поскольку предприятие в качестве средства расчета по договору  использует переменное количество собственных долевых инструментов.

Эти договоры не дают право на остаточную долю в активах предприятия после погашения всех его обязательств.

 

За исключением инструментов, квалифицированных как инструменты с правом досрочного погашения, договор, расчет по которому будет произведен предприятием путем приема или передачи фиксированного количества собственных долевых инструментов в обмен на фиксированную сумму денежных средств или иные финансовые активы, является долевым инструментом.

ПРИМЕР: ОПЦИОН НА АКЦИЮ = ДОЛЕВОЙ ИНСТРУМЕНТ

Выпущенный опцион на акцию, который дает контрагенту право купить фиксированное количество акций предприятия по фиксированной цене или за фиксированное принципалом количество облигаций, является долевым инструментом.

Изменения справедливой стоимости договора, связанные с изменениями рыночных процентных ставок, которые не влияют на сумму денежных средств или другие финансовые активы, которые будут выплачены (или получены), или на количество долевых инструментов, которые будут получены или переданы при расчете по договору, не исключают договор из состава долевых инструментов.

 

Любое полученное возмещение (такое, как премия, полученная за подписанный опцион, или варрант на собственные акции предприятия) относится непосредственно на капитал.

Любое уплаченное возмещение (такое, как премия, уплаченная за приобретенный опцион) вычитается непосредственно из капитала.

 

Изменения в справедливой стоимости долевого инструмента не признаются в финансовой отчетности

Если собственные долевые инструменты предприятия, подлежащие получению или передаче предприятием при расчетах по договору, обладают необходимыми свойствами и отвечают требуемым условиям финансовых инструментов с правом досрочного погашения, либо инструментов, которые налагают на предприятие обязанности по поставке другой стороне пропорциональной доли чистых активов предприятия только при его ликвидации, договор является финансовым активом или финансовым обязательством.

 

Это относится к договору, расчеты по которому будут произведены предприятием путем передачи или получения фиксированного количества собственных инструментов в обмен на фиксированную сумму денежных средств или иного финансового актива.

За исключением инструментов, квалифицируемых как инструменты с правом досрочного погашения,  договор, который содержит обязательство предприятия приобрести собственные долевые инструменты за наличные средства или иной финансовый актив, приводит к возникновению финансового обязательства в размере  текущей стоимости погашения (например, текущая стоимость обратного выкупа форвардного контракта, исполнения опциона или иного погашения).

Это справедливо даже в том случае, когда сам договор является долевым инструментом.

ПРИМЕР: ДОГОВОР ПОКУПКИ СОБСТВЕННЫХ АКЦИЙ

Обязательство предприятия приобрести по форвардному контракту собственные долевые инструменты за наличные денежные средства:  при первоначальном признании финансовых обязательств в соответствии с МСФО (IFRS) 9 происходит их реклассификация из капитала в обязательства по справедливой стоимости (текущей стоимости при погашении).

Последующая оценка финансового обязательства производится в соответствии с МСФО (IFRS) 9.

 

Если срок действия договора истекает без исполнения, балансовая стоимость финансового обязательства реклассифицируется в собственный капитал.

Договорное обязательство предприятия выкупить собственные долевые инструменты порождает финансовое обязательство в размере текущей стоимости погашения, даже если обязательство на покупку обусловлено тем, осуществит ли контрагент свои права выкупа (как в случае выпущенного put опциона (опциона на продажу), который дает контрагенту право продать предприятию его собственные долевые инструменты по фиксированной цене).

Договор, расчеты по которому будут произведены поставкой или получением фиксированного количества собственных долевых инструментов в обмен на переменную сумму денежных средств или иного финансового актива,  является финансовым активом, либо финансовым обязательством.

ПРИМЕР: ФИКСИРОВАННОЕ КОЛИЧЕСТВО АКЦИЙ ЗА ПЕРЕМЕННУЮ СУММУ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ

Договор предприятия на поставку 100 собственных долевых инструментов в обмен на сумму денежных средств, рассчитанную как стоимость 100 унций золота.

Условия проведения расчетов

Финансовый инструмент может потребовать от предприятия  предоставить денежные средства или другой финансовый актив, либо произвести расчет иным способом, предусмотренным для финансового обязательства  в случае наступления или нет неопределенных будущих событий (или в результате невыясненных обстоятельств), которые находятся вне контроля как эмитента, так и держателя инструмента, таких как изменение индексов фондового рынка, индекса потребительских цен, процентных ставок, требований налогового законодательства, будущей выручки эмитента, чистого дохода или соотношения обязательств к капиталу.

Эмитент такого инструмента не обладает безусловным правом  избежать передачи денежных средств или иного финансового актива (либо произвести расчеты способом, характерным для финансового обязательства).

Следовательно, этот инструмент является финансовым обязательством эмитента, за исключением случаев:

 

(1) обязанность проведения непредвиденных расчетов, которые могут потребоваться в денежной форме или другими финансовыми активами (либо иным способом, характерным для финансового обязательства) не является истинной; или

(2) обязательство произвести расчеты денежными средствами или другим финансовым активом (либо иным способом, характерным для финансового обязательства) возникает только в случае ликвидации эмитента; или

(3) инструмент квалифицируется как инструмент с досрочным правом погашения, обладает всеми свойствами и отвечает всем условиям такого инструмента.

Варианты расчетов

Когда производный финансовый инструмент предоставляет одной из сторон выбор способа расчета (например, эмитент или держатель может выбрать способ расчета чистыми денежными средствами или  обменом акций на денежные средства) - это финансовый актив или финансовое обязательство, за исключением того, когда все альтернативные способы расчетов приводят к классификации инструмента как долевой инструмент.

ПРИМЕР: ПРОИЗВОДНЫЙ ИНСТРУМЕНТ С ВАРИАНТАМИ РАСЧЕТОВ, ЯВЛЯЮЩИЙСЯ ОБЯЗАТЕЛЬСТВОМ

Опцион на акции, по которому эмитент может произвести нетто-расчет денежными средствами, либо путем обмена собственных акций на денежные средства.

Аналогичным образом некоторые договоры на покупку или продажу нефинансовых статей в обмен на собственные долевые инструменты предприятия относятся к сфере применения МСФО (IAS) 32, поскольку расчеты по ним могут быть произведены нефинансовыми статьями или другими финансовыми инструментами. Такие договоры являются финансовыми активами, либо финансовыми обязательствами, но не долевыми инструментами.

Эмитент непроизводного финансового инструмента должен проанализировать условия финансового инструмента, чтобы определить, содержит ли он как компоненту обязательства, так и компоненту капитала. Такие компоненты должны классифицироваться отдельно как финансовые обязательства, финансовые активы или долевые инструменты.

ПРИМЕРЫ: КОМБИНИРОВАННЫЕ ФИНАНСОВЫЕ ИНСТРУМЕНТЫ 1
Конвертируемые ссуды
(конвертирование в обыкновенные акции), конвертируемые привилегированные акции (конвертирование в обыкновенные акции), ссуды с варрантами (конвертирование варрантов в обыкновенные акции).

Целью конвертирования опциона или варранта является снижение процентов, выплачиваемых кредиторам. Кредиторы жертвуют процентом в обмен на опцион на акцию. Они получают возможность приобрести акции в будущем по установленной сегодня цене. Если акция будет стоить выше этой цены, они могут исполнить опцион, купив акции, и продать их с прибылью.

Дополнительным преимуществом для эмитента конвертируемых кредитов является то, что при исполнении опциона погашение основной суммы долга может не производиться. Если опцион не исполняется, погашение основной суммы долга будет производиться, но платеж осуществиться по более низкой процентной ставке.  

Предприятие признает компоненты финансового инструмента отдельно, при этом

(1) у предприятия возникает финансовое обязательство и

(2) держателю инструмента предоставляется возможность конвертировать его в долевой инструмент.


ПРИМЕР: КОМБИНИРОВАННЫЕ ФИНАНСОВЫЕ ИНСТРУМЕНТЫ 2

Облигация или подобный инструмент, конвертируемый держателем в фиксированное количество обыкновенных акций, является комбинированным финансовым инструментом.

С точки зрения предприятия такой инструмент состоит из двух компонент:

-финансового обязательства (договорного соглашения поставить денежные средства или иной финансовый актив) и

-долевого инструмента (опциона на покупку или продажу, дающего своему держателю право в течение определенного периода времени конвертировать его в фиксированное количество обыкновенных акций предприятия).

 

Экономический эффект от эмиссии подобного инструмента практически такой же, как от одновременной выдачи

 -долгового инструмента с возможностью досрочного погашения и

 -варрантов на приобретение обыкновенных акций или эмиссии долгового инструмента с выделяемыми варрантами на приобретение акций

Соответственно во всех случаях предприятие представляет в своем отчете о финансовом положении отдельно обязательство и долевую компоненту.

Классификация обязательства и долевой компоненты конвертируемого инструмента не пересматривается в результате изменения вероятности этого конвертирования, даже если оно представляется выгодным для каких-то держателей опциона.

Вероятность конвертирования время от времени будет изменяться. Договорное обязательство предприятия произвести будущие платежи остается непогашенным до тех пор, пока погашение не состоится через зачет, какие-либо другие операции, либо не наступит срок погашения.  

 

МСФО (IFRS) 9 затрагивает оценку финансовых активов и финансовых обязательств. Долевые инструменты являются инструментами, дающими право на остаточную долю активов предприятия после вычета всех его обязательств.

При первоначальном признании комбинированного финансового инструмента на балансе происходит разделение его компонент на обязательство и капитал,  компонента капитала равна остаточной стоимости после вычета из справедливой стоимости всего инструмента  выделенной компоненты обязательства.

Величина любых производных инструментов (таких, как опцион на покупку), встроенных в комбинированный финансовый инструмент, за исключением долевой компоненты (такой, как опцион, конвертируемый в акции), включается в состав обязательства.

Сумма балансовых стоимостей, отнесенных при первоначальном признании к компонентам капитала и обязательства, всегда равна справедливой стоимости инструмента в целом. Первоначальное признание компонент инструмента не ведет к возникновению прибыли или убытка

Эмитент облигаций, конвертируемых в обыкновенные акции, первоначально определяет балансовую стоимость компоненты обязательства путем оценки справедливой стоимости аналогичного обязательства, не относящегося к компоненте капитала (включающего любые встроенные в него не долевые инструменты).

Балансовая стоимость долевого инструмента, представленного опционом на конвертирование этого инструмента в обыкновенные акции, определяется в этом случае вычитанием справедливой стоимости финансового обязательства из справедливой стоимости комбинированного финансового инструмента в целом.

Собственные акции

Если предприятие выкупает собственные долевые инструменты, эти инструменты ('собственные акции') должны вычитаться из собственного капитала.  При выкупе, продаже, выпуске или аннулировании собственных долевых инструментов предприятия никакие доходы или расходы не должны признаваться в составе прибыли или убытка.

Такие собственные акции могут приобретаться и удерживаться предприятием или другими членами его консолидированной группы. Выплаченное или полученное возмещение должно непосредственно относиться на капитал.

Сумма собственных выкупленных акций раскрывается отдельно либо в отчете о финансовом положении, либо в примечаниях в соответствии с МСФО (IAS) 1. Предприятие раскрывает информацию в соответствии с МСФО (IAS) 24 «Раскрытие информации о связанных сторонах» в том случае, если оно выкупает собственные долевые инструменты у связанных сторон.

Для профессиональных бухгалтеров

МСФО ( IAS ) 32 Финансовые инструменты: Представление          

 
                                                                                                                                2011                                                                                                                                              


 

www.bankir.ru/technology/vestnik/uchebnye-posobiya-po-msfo




УЧЕБНЫЕ ПОСОБИЯ ПО МСФО

(миллион скачанных копий)

 

Перед вами Учебное пособие по МСФО. Это последняя версия легендарных учебных пособий на русском и английском языке, подготовленных в рамках трех проектов TACIS, которые выполнялись консорциумом, возглавляемым ЗАО «ПрайсвотерхаусКуперс Аудит» при финансовой поддержке Европейского Союза (2003-2009 гг.). Эти пособия были также размещены на веб-сайте Министерства финансов Российской Федерации.

 

В настоящих учебных пособиях рассматриваются различные концепции учета, основанного на МСФО. Данная серия задумана как практическое пособие для профессиональных бухгалтеров, желающих самостоятельно получить дополнительные знания, информацию и навыки.

 

Каждый сборник представляет собой самостоятельный краткий курс, рассчитанный не более чем на три часа занятий. Несмотря на то, что данные учебные пособия представляют собой часть серии материалов, каждое из них является самостоятельным курсом, не зависящим от других.  Каждое учебное пособие включает в себя информацию, примеры, вопросы для самопроверки и ответы. Предполагается, что пользователи будут иметь базовые знания в области бухгалтерского учета; если учебное пособие требует дополнительных знаний, это отмечается в начале раздела.

 

Мы планируем доработать первые три выпуска пособий и предоставить их для свободного доступа. Пожалуйста, сообщите об этом Вашим друзьям и коллегам. Что касается первых трех выпусков и обновленных текстов, авторское право на материалы каждого сборника принадлежит Европейскому Союзу, в соответствии с политикой которого разрешается бесплатное использование данных материалов в некоммерческих целях. Нам принадлежит авторское право на более поздние выпуски и доработанные версии, а также мы несем за них ответственность. Наша политика авторского права такая же, как и у Европейского Союза.

 

Мы хотим выразить особую благодарность Элизабет Апраксин (Европейский Союз), куратору вышеупомянутых проектов TACIS, Ричарду Дж. Грегсону (Партнер, PricewaterhouseCoopers), директору проектов, и всем нашим друзьям из bankir.ru, за то, что разместили эти учебные пособия.

 

Партнеры по проекту TACIS: Росэкспертиза (Россия), ACCA (Великобритания), Agriconsulting (Италия), ФБК (Россия), и European Savings Bank Group (Брюссель).

 

Выражаем искреннюю признательность за помощь Филипу В. Смиту (редактор третьего выпуска) и Аллану Гамборгу -  менеджерам проектов, а также Екатерине Некрасовой, Директору PricewaterhouseCoopers, которая руководила подготовкой русской версии (2008-2009 гг.). Идея публикации принадлежит Глину Р. Филлипсу, менеджеру первых двух проектов, который составлял учебные пособия и редактировал первые две версии. Мы гордимся своей причастностью к осуществлению этой идеи.

 

Робин Джойс                                                

Профессор кафедры, Финансового Университета при Правительстве РФ

 

Почётный профессор Сибирской Академии Финансов и Банковского Дела

 

 

Россия, Москва, 2011 г. (обновленная редакция)        Авторы: ГРМ, и Робин Джойс



СОДЕРЖАНИЕ

Введение. 4

Цель. 7

Область применения. 8

Определения. 11


Поделиться:



Последнее изменение этой страницы: 2019-04-19; Просмотров: 235; Нарушение авторского права страницы


lektsia.com 2007 - 2024 год. Все материалы представленные на сайте исключительно с целью ознакомления читателями и не преследуют коммерческих целей или нарушение авторских прав! (0.151 с.)
Главная | Случайная страница | Обратная связь