Перенос убытков по операциям с ценными бумагами на будущее

Перенос убытков на будущее налогоплательщиками, получившие убыток (убытки) от операций с ценными бумагами в предыдущем налоговом периоде или в предыдущие налоговые периоды, осуществляется в общем порядке с учетом следующих особенностей.

1) Перенос убытков, полученных от операций с ценными бумагами, обращающимися на организованном рынке ценных бумаг, и ценными бумагами, не обращающимися на организованном рынке ценных бумаг, осуществляется раздельно по указанным ценным бумагам соответственно в пределах доходов, полученных от операций с указанными ценными бумагами.

2) Доходы, полученные от операций с ценными бумагами, обращающимися на организованном рынке ценных бумаг, не могут быть уменьшены на расходы либо убытки от операций с ценными бумагами, не обращающимися на организованном рынке ценных бумаг.

3) Доходы, полученные от операций с ценными бумагами, не обращающимися на организованном рынке ценных бумаг, не могут быть уменьшены на расходы либо убытки от операций с ценными бумагами, обращающимися на организованном рынке ценных бумаг.

При этом необходимо отметить, что данные особенности переноса убытков на будущее не распространяются на профессиональных участников рынка ценных бумаг, осуществляющих дилерскую деятельность.

Налогоплательщики (включая банки), осуществляющие дилерскую деятельность на рынке ценных бумаг, при определении налоговой базы и переносе убытка на будущее в порядке и на условиях, которые установлены ст. 283 НК РФ, формируют налоговую базу и определяют сумму убытка, подлежащего переносу на будущее с учетом всех доходов (расходов) и суммы убытка, которые получены от осуществления предпринимательской деятельности.

В течение налогового периода перенос на будущее убытков, полученных указанными выше налогоплательщиками в соответствующем отчетном периоде текущего налогового периода, может быть осуществлен в пределах суммы прибыли, полученной от осуществления предпринимательской деятельности.

 

3. Особенности определения налоговой базы по операциям
с государственными и муниципальными ценными бумагами

Процентный доход по государственным и муниципальным ценным бумагам- это доход, заявленный (установленный) эмитентом, в виде процентной ставки к номинальной стоимости указанных ценных бумаг, а по ценным бумагам, по которым не установлена процентная ставка, - доход в виде разницы между номинальной стоимостью ценной бумаги и стоимостью ее первичного размещения, исчисленной как средневзвешенная цена на дату, когда выпуск ценных бумаг в соответствии с установленным порядком признан размещенным.

При определении налоговой базы по операциям с государственными и муниципальными ценными бумагами применяются следующие особенности.

1) Цена эмиссионных государственных и муниципальных ценных бумаг по сделкам реализации или при ином выбытии ценных бумаг учитывается без процентного (купонного) дохода, если он облагается по налоговой ставке, отличной от 24%, приходящегося на время владения налогоплательщиком этими ценными бумагами, выплата которого предусмотрена условиями выпуска такой ценной бумаги.

2) По государственным и муниципальным ценным бумагам, при обращении которых в цену сделки включается часть накопленного купонного дохода, выручка уменьшается на доход в размере накопленного купонного дохода, причитающегося за время владения налогоплательщиком указанной ценной бумагой.

 

4. Особенности определения налоговой базы по сделкам РЕПО
с ценными бумагами

Федеральным законом от 25.11.2009 N 281-ФЗ статья 282 НК РФ была практически полностью изменена.

Так, до 2010 года определение операций РЕПО приводилось в ст. 282 НК РФ. Начиная с 2010 года ст. 282 НК РФ содержит только отсылку к Федеральному закону от 22.04.1996 года N 39-ФЗ "О рынке ценных бумаг", поскольку определение операций РЕПО теперь приводится п. 5 ст. 51.3 данного Закона:

Договором РЕПО признается договор, по которому одна сторона (продавец по договору РЕПО) обязуется в срок, установленный этим договором, передать в собственность другой стороне (покупателю по договору РЕПО) ценные бумаги, а покупатель по договору РЕПО обязуется принять ценные бумаги и уплатить за них определенную денежную сумму (первая часть договора РЕПО) и по которому покупатель по договору РЕПО обязуется в срок, установленный этим договором, передать ценные бумаги в собственность продавца по договору РЕПО, а продавец по договору РЕПО обязуется принять ценные бумаги и уплатить за них определенную денежную сумму (вторая часть договора РЕПО).

Договор РЕПО, подлежащий исполнению за счет физического лица, может быть заключен, если одной из сторон по такому договору является брокер, дилер, депозитарий, управляющий, клиринговая организация или кредитная организация либо если указанный договор РЕПО заключен брокером за счет такого физического лица.

 

Также операции РЕПО могут производиться через третье лицо - комиссионерами, поверенными, агентами, доверительными управляющими (в том числе организатора торговли на рынке ценных бумаг и на торгах фондовой биржи) на основании соответствующих гражданско-правовых договоров.

Первой и второй частями РЕПО являются первая и вторая части договора РЕПО соответственно.

Покупателем по первой части РЕПО и продавцом по первой части РЕПО признаются покупатель по договору РЕПО и продавец по договору РЕПО соответственно.

Следует иметь в виду, что обязательства участников по второй части РЕПО возникают при условии исполнения первой части РЕПО.

Если условиями операции РЕПО предусматривается право продавца по первой части РЕПО до даты исполнения второй части РЕПО передавать покупателю по первой части РЕПО в обмен на ценные бумаги, переданные по первой части РЕПО, или на ценные бумаги, в которые они конвертированы, иные ценные бумаги и (или) предусматривается право покупателя по первой части РЕПО потребовать от продавца по первой части РЕПО такой передачи, то первоначальные условия первой части РЕПО для целей налогообложения при такой передаче не меняются.

Срок же между датами исполнения первой и второй частей РЕПО, установленный договором, не должен превышать один год. До 01.01.2006 г. срок, на который заключались сделки РЕПО, не должен был превышать шесть месяцев, однако предусматривалась возможность пролонгации сделки на срок, срок, не превышающий количество дней от даты исполнения сделки по условиям ее заключения до конца отчетного периода.

Датами исполнения первой и второй частей РЕПО признаются предусмотренные договором даты исполнения участниками операций РЕПО своих обязательств по первой и второй частям РЕПО. До 01.01.2006 г. датами первой и второй части РЕПО считались соответственно даты фактической передачи ценной бумаги.

О порядке заключения и исполнения сделок РЕПО с государственными ценными бумагами РФ см. Положение ЦБР от 25 марта 2003 г. N 220-П.

Особенности по определению налоговой базы по сделками РЕПО предусмотрены ст. 282 НК РФ. При этом следует иметь в виду, что Федеральным законом от 06.06.2005 N 58-ФЗ с 01.01.2006 г. установлен иной, отличный от ранее действовавшего, порядок определения налоговой базы по данным сделкам.

Особо обращаем внимание на то, что данные особенности применяются в том случае, если срок между датами исполнения первой и второй частей РЕПО не превышает один год. При этом возможности пролонгации законом не предусмотрено.

По своей экономической сути сделка РЕПО рассматривается как краткосрочная заемная операция. В связи с этим особый порядок налогообложения установлен только для краткосрочных сделок РЕПО. Также для налогообложения сделок РЕПО применяется режим налогообложения заемных операций, а не режим купли-продажи ценных бумаг.

Таким образом, особый режим налогообложения сделок РЕПО применяется, если договор заключен на срок не более одного года и исполнен в установленный срок. По иным операциям РЕПО, заключенным на более длительные сроки, по нашему мнению, должен также применяться общий порядок налогообложения операций с ценными бумагами.

Так, если на дату исполнения второй части РЕПО сделка обратной покупки (продажи) ценных бумаг не исполнена или исполнена не в полном объеме, организация-продавец первой части РЕПО определяет доход (расход) от реализации ценных бумаг в части ценных бумаг, не выкупленных по второй части РЕПО, на дату исполнения первой части РЕПО в общем порядке (ст. 280 НК РФ).

Доходы от реализации ценных бумаг по первой части РЕПО определяются продавцом по первой части РЕПО на следующие даты (в зависимости от наличия процедуры урегулирования) :

- на дату исполнения второй части РЕПО, если процедура урегулирования взаимных требований не предусмотрена договором РЕПО,

- на последний день истечения срока, предусмотренного договором РЕПО для проведения сторонами процедуры урегулирования взаимных требований, если процедура урегулирования не осуществлена надлежащим образом,

- на дату досрочного расторжения договора РЕПО по соглашению сторон.

Из указанного правила есть исключение. Так, если стороны завершили взаиморасчеты в течение 30 календарных дней с даты исполнения второй части РЕПО, по процедуре, установленной п. 6 ст. 282 НК РФ, продавец по первой части РЕПО признает в целях налогообложения исполнение второй части РЕПО и одновременно реализацию ценных бумаг, не выкупленных по второй части РЕПО, по рыночной цене ценной бумаги, являющейся объектом операции РЕПО, а при отсутствии рыночной цены - по расчетной цене ценной бумаги, определяемой в соответствии с пунктом 5 или 6 статьи 280 настоящего Кодекса на дату исполнения обязательств по второй части РЕПО в согласованном участниками операции РЕПО размере. Покупатель по первой части РЕПО признает в целях налогообложения исполнение второй части РЕПО и одновременно приобретение ценных бумаг, не проданных по второй части РЕПО, по рыночной цене ценной бумаги, являющейся объектом операции РЕПО, а при отсутствии рыночной цены - по расчетной цене ценной бумаги, которые определяются в соответствии с пунктом 5 или 6 статьи 280 НК РФ на дату исполнения обязательств по второй части РЕПО в согласованном участниками операции РЕПО размере.

Пунктом 1 ст. 282 НК РФ дата исполнения обязательств по второй части РЕПО может быть изменена как в сторону сокращения срока РЕПО, так и в сторону его увеличения. Операции, по которым дата исполнения второй части РЕПО определена моментом востребования, признаются операциями РЕПО, если договором РЕПО установлен порядок определения цены второй части РЕПО и если вторая часть РЕПО исполнена в течение одного года с даты исполнения сторонами обязательств по первой части РЕПО.

Для операций РЕПО, совершаемых через организатора торговли на рынке ценных бумаг (фондовую биржу) либо с исполнением через клиринговую организацию, любое изменение даты исполнения второй части РЕПО, осуществляемое в соответствии с правилами организатора торговли на рынке ценных бумаг (фондовой биржи) или клиринговой организации, признается изменением срока РЕПО.

При этом ставка РЕПО определяется при заключении операции РЕПО и может быть фиксированной или расчетной. Ставка РЕПО должна позволять определить величину процентов на конец отчетного (налогового) периода и может быть изменена по соглашению сторон договора РЕПО.

В случае, если в период между датами исполнения первой и второй частей РЕПО у покупателя по первой части РЕПО возникает обязанность передать продавцу по первой части РЕПО выплаты (купонная выплата, частичное погашение номинальной стоимости ценных бумаг) по ценным бумагам, являющимся объектом операции РЕПО, и если договором РЕПО предусмотрено уменьшение на суммы соответствующих выплат обязательств продавца по первой части РЕПО по уплате денежных средств при последующем приобретении ценных бумаг по второй части РЕПО (цены реализации (приобретения) по второй части РЕПО) вместо осуществления таких выплат, то такие суммы включаются в цену реализации (приобретения) по второй части РЕПО при расчете доходов (расходов) в порядке, определенном п.п. 3 и 4 ст. 282 НК РФ.

Однако, если договором РЕПО установлено, что такие выплаты не учитываются при определении обязательств по второй части РЕПО, то суммы таких выплат не включаются в цену реализации (приобретения) по второй части РЕПО при расчете доходов (расходов), определяемых в соответствии с п.п. 3 и 4 ст. 282 НК РФ.

Пунктом 2 ст. 282 НК РФ установлено, что при выплате дивидендов покупателю по первой части РЕПО, эмитент признается налоговым агентом. Также налоговым агентом признается российская организация (покупатель по первой части РЕПО) при выплате по акциям (депозитарным распискам, дающим право на получение дивидендов), являющимся объектом операции РЕПО, дивидендов в отношении иностранной организацией (продавец по первой части РЕПО) по сумме выплаченных дивидендов.

При реализации ценных бумаг по первой части РЕПО и по второй части РЕПО финансовый результат для целей налогообложения в соответствии со ст. 280 НК РФ не определяется. Иными словами, доходы (убытки) от реализации ценных бумаг по первой и по второй части операции РЕПО не учитываются при определении налоговой базы.

Налоговая база по процентным (купонным) доходам определяется в следующем порядке:

Для продавца по первой части РЕПО.

Разница между ценой приобретения второй части РЕПО и ценой реализации первой части РЕПО признается:

1) в случае, если такая разница положительна, - расходами по выплате процентов по привлеченным средствам, которые включаются в состав расходов с учетом положений, предусмотренных ст.ст. 265, 269 и 272 НК РФ;

2) в случае, если такая разница отрицательна, - доходами в виде процентов по займу, предоставленному ценными бумагами, которые включаются в состав доходов в соответствии со ст. 250 НК РФ (для банков - в соответствии со ст. 290 НК РФ).

Для покупателя по первой части РЕПО.

Разница между ценой реализации по второй части РЕПО и ценой приобретения по первой части РЕПО признается:

1) в случае, если такая разница положительна, - доходами в виде процентов по размещенным средствам, которые включаются в состав доходов в соответствии со статьями 250 и 271 НК РФ Кодекса (для банков - в соответствии со статьей НК РФ). Такие доходы, полученные иностранной организацией, которые не связаны с ее предпринимательской деятельностью на территории Российской Федерации, относятся к доходам иностранной организации от источников в Российской Федерации и подлежат обложению налогом, удерживаемым у источника выплаты доходов на основании подп. 3 п. 1 ст. 309 НК РФ на дату исполнения второй части РЕПО;

2) в случае, если такая разница отрицательна, - расходами в виде процентов по займу, полученному ценными бумагами, которые включаются в состав расходов в порядке, предусмотренном ст.ст. 265, 269 и 272 НК РФ.

Каких-либо специальных переходных положений по сделкам РЕПО, заключенным в 2005 г. и переходящим на 2006 г. (завершающимся в 2006 г.), законодателем не предусмотрено. Минфин России в письме от 06.07.2005 г. N 03-03-02/17 в связи с этим разъяснил, что налоговая база по таким сделкам определяется в соответствии со ст. 282 НК РФ, действовавшей в 2005 году. Указанное положение представляется разумным, т.к. первая часть РЕПО, т.е. первая сделка, совершена еще в 2005 г.

Учитывая, что пунктом 28 статьи 2 Федерального закона от 25.11.2009 N 281-ФЗ статья 282 НК РФ была практически полностью изменена и изменения вступили в силу с 1 января 2010 года, статьей 13 Федерального закона от 25.11.2009 N 281-ФЗ предусмотрены переходные положения в отношении сделок РЕПО, дата исполнения первой части которых наступила в 2009 году, а дата исполнения второй части наступает в 2010 году.

Налогообложение операций РЕПО, дата исполнения первой части которых наступила в 2009 году, а дата исполнения второй части наступает в 2010 год, осуществляется в соответствии с положениями главы 25 НК РФ, действовавшими в 2009 году.

 

⇐ Предыдущая60616263646566676869Следующая ⇒

Поделиться: