Результаты экспресс-анализа нормируемых показателей

Показатель	2008 г.	2009 г.	Изменение	Норматив
			(+, -)
1. Показатели ликвидности
Коэффициент абсолютной (срочной) ликвидности (260+250)/690	0, 64	0, 33	-0, 31	0, 2 - 0, 7
Коэффициент быстрой ликвидности (260+250+240)/690	0, 80	0, 59	-0, 21	0, 8-1, 0
Коэффициент текущей ликвидности 290/690	1, 03	1, 06	0, 03	1, 5-2, 0
2. Показатели финансовой устойчивости
Коэффициент автономии (финансовой независимости) 490/300	0, 03	0, 06	0, 03	более 0, 5
Коэффициент соотношения заемных и собственных средств (590+690)/490	27, 79	15, 63	-12, 16	меньше 0, 7
Коэффициент маневренности собственного капитала (490-190)/490	0, 95	0, 98	0, 03	0, 5 и выше
3. Показатели платежеспособности предприятия
Коэффициент текущей ликвидности ст260/ст.690	0, 14	0, 00	-0, 14	1, 5- 2
Коэффициент обеспеченности собственными средствами (ст.490+ст.590-ст.190)/ст290	0, 03	0, 06	0, 03	не ниже 0, 1
Коэффициент утраты платежеспособности	24, 18			более 1

 

Данные экспресс-анализа финансового состояния ЗАО «Фасад» показывают, что 2009г. валюта баланса уменьшилась на 73527, 00 тыс. рублей, что свидетельствует об уменьшении организацией хозяйственного оборота. При этом не изменилась доля дебиторской задолженности в общей сумме активов на 0 % и увеличилась доля запасов в общей сумме активов на 21, 06%, а доля денежных средств значительно уменьшилась и на конец периода составляет всего 13, 56% от общей суммы активов. Оценка финансового положения выявила увеличение собственного капитала на 1617 тыс. руб. или на 2, 58% в общей сумме источников. Не значительно на 2, 54% снизалась доля краткосрочных обязательств в пассиве. При этом увеличилась доля собственных оборотных средств в общей их сумме на 3%.

Анализ «слабых» статей в отчетности свидетельствует об уменьшении суммы денежных средств на 30924 тыс. рублей, увеличении краткосрочной дебиторской задолженности на 3333 тыс. рублей. Незначительно произошло увеличение кредиторской задолженности перед персоналом организации на 15 тыс. рублей, и задолженности перед бюджетом на 4 тыс. рублей. Увеличилась нераспределенная прибыль на 1617 тыс. рублей.

Оценка результативности финансово-хозяйственной деятельности показала уменьшение выручки от реализации на 178750 тыс. рублей, соответственно уменьшилась себестоимость на 175834 тыс. рублей. При этом уменьшилась и чистая прибыль организации на 5404 тыс. рублей.

Оценка оборачиваемости дебиторской задолженности показала снижение числа оборотов, которое совершает краткосрочная дебиторская задолженность за отчетный год с 1, 91 до 0, 93, соответственно продолжительность одного оборота увеличилась с 189 до 387 дней. Это и свидетельствует о более медленном высвобождении денежных ресурсов из процесса оборота по сравнению с прошлым периодом, этот показатель все равно остается слишком высоким. Аналогичная ситуация прослеживается и с кредиторской задолженностью, период увеличился на 198 дней, но на конец периода составляет 387 дня.

Оценка эффективности использования экономического потенциала свидетельствует о снижении рентабельности всех видов капитала, за исключением рентабельности продаж и основной деятельности.

Коэффициент абсолютной ликвидности на начало периода соответствовал нормативному значению, но за отчетный период уменьшился до 0, 33 и показывает, что в ближайшее время ЗАО «Фасад.» не сможет погасить кредиторскую задолженность. Коэффициент быстрой ликвидности за анализируемый период снизился на 0, 21 и показывает, что не всю краткосрочную задолженность можно погасить за счет денежных средств и дебиторской задолженности. Коэффициент текущей ликвидности увеличился на 0, 03 и на конец отчетного периода составил 1, 06. Это свидетельствует о том, что текущие активы не полностью покрывают текущие обязательства, так как норма данного показателя от 1, 5 до 2.

Коэффициент автономии за анализируемый период увеличился на 50 % и на конец отчетного периода составил 0, 06, что не соответствует рекомендуемому значению составляющего 0, 5. Этот показатель свидетельствует, что 6 % активов организации покрываются за счет собственного капитала, оставшиеся 94% активов покрываются за счет заемных средств. Коэффициент соотношения заемных и собственных средств уменьшился с 27, 79 до 15, 63 и означает, что на конец отчетного периода на каждый рубль собственных средств приходилось 15630 рубля заемных средств. Положительным результатом является увеличение маневренности собственного капитала до рекомендуемого значения, наконец периода данный показатель составляет 0, 6 и это показывает, что организации хватает собственных средств для финансирования текущей деятельности. Показатели финансовой устойчивости свидетельствуют о том, что организация увеличила зависимость от привлеченного капитала.

Для более подробной характеристики имущественного и финансового положения организации, результатов ее деятельности, а также возможностей развития ЗАО «Фасад» на перспективу целесообразно, на наш взгляд, провести детализированный анализ его финансового состояния, по результатам которого в дипломном проекте будут даны рекомендации.

Оценка и анализ результативности деятельности предприятия

Для оценки финансового состояния предприятия необходимо провести анализ, который позволяет выявить, насколько эффективно предприятие использует свои средства. Вначале необходимо установить факторы, влияющие на финансовое положение организации, и его компоненты.

Предварительно проведем анализ доходов и расходов организации (табл. 2.4).

 

Таблица 2.4

Анализ уровня и динамики экономических и финансовых показателей

Показатели	Абсолютные величины, тыс. руб.		Изменения
	2008г.	2009г.	Абсолютных величин (гр.З - гр.2)	гр.З / гр.2
Выручка от продажи товаров, продукции, работ, услуг	348733	169983	-178750	0, 49
Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг	342281	166447	-175834	0, 49
Валовая прибыль	6452	3536	-2916	0, 55
Коммерческие расходы	0	0	0	0
Управленческие расходы	0	0	0	0
Прибыль от продаж	6452	3536	-2916	0, 55
Прибыль до налогообложения	6869	1424	-5445	0, 21
Налог на прибыль и иные аналогичные платежи	54	13	-41	0, 24
Чистая прибыль (нераспределенная прибыль (убыток) отчетного периода)	6815	1411	-5404	0, 21

 

Выручка от реализации за анализируемый период увеличилась на 0, 49%, также наблюдается увеличение показателя себестоимости по сравнению с предыдущим годом на 0, 49%. Отношение себестоимости к сумме выручки от реализации составило 98%. Чистая прибыль организации увеличилась на 0, 21%.

К показателям, характеризующим эффективность производства, относятся коэффициенты рентабельности. Рентабельность работы предприятия определяется прибылью, которую оно получает. Показатели рентабельности отражают, насколько эффективно предприятие использует свои средства в целях получения прибыли.

Существуют две группы коэффициентов рентабельности: рентабельность деятельности и рентабельность активов, представленных в табл. 2.5.

 

Таблица 2.5

Анализ показателей рентабельности

Наименование показателя	Расчетная формула	2008г.	2009г.
1. Показатели рентабельности деятельности, %
Рентабельность основной деятельности	стр. 050 / (стр. 020 + 030 + 040)(ф.2)	0, 02	0, 02
Рентабельность продаж	стр. 050 / стр. 010 (ф. 2)	0, 02	0, 02
2. Показатели рентабельности активов
Рентабельность внеоборотного капитала	стр. 190 (ф. 2) / стр. 190 (ф. 1)	15, 96	6, 38
Рентабельность оборотного капитала	стр. 190 (ф. 2) / стр. 290 (ф. 1)	0, 03	0, 01
Рентабельность совокупных активов	стр. 190 (ф. 2) / стр. 300 (ф. 1)	0, 03	0, 01
Рентабельность собственного капитала	стр. 190 (ф. 2) / стр. 490 (ф. 1)	0, 85	0, 15

 

Рентабельность основной деятельности за анализируемый год показывает, что на рубль затрат организации приходится 20руб. прибыли. В предыдущем году значение показателя составляло 20 руб. прибыли. Похожая ситуация наблюдается у показателя рентабельности продаж. Его значение свидетельствует о том, что на один рубль полученной выручки от реализации строительно-монтажных работ приходится 20 руб. прибыли. Произошло снижение всех видов активов.

Дополнительно к оценке финансовых показателей проведем детальный анализ расходов организации по обычным видам деятельности(табл. 2.6).

Как показывают данные таблицы 2.16 в 2009г. по сравнению с предыдущим годом затраты организации выросли на 3888 тыс.руб. или на 11, 53%, удельный вес материальных затрат составил 92, 99%. В отчетном году по сравнению с прошлым годом на 68, 75 % сократились материальные затраты, на 28, 51% увеличились амортизационные отчисления. В то же время на 6, 15 % сократились затраты на оплату труда и на 4, 57% увеличились отчисления на социальные нужды.

 

Таблица 2.6

⇐ Предыдущая12345678910Следующая ⇒

Поделиться: