Концепции происхождения денег

 

Существуют два фундаментальных вопроса, которые постоянно возникают в теории денег и которые фактически открыто присутствуют на втором плане при рассмотрении многих современных процессов в этой области. Вопросы, которые лежат в основе любого систематического курса денежной теории: “Что такое деньги? И почему они используются в хозяйстве?” Эти вопросы столь же стары, как и сама система товарно-денежного обмена, но это не мешает вопросам природы денег оставаться камнем преткновения. Еще в 1875 году английский экономист неоклассической школы У. Джевонс высказал пророческую мысль: “Деньги для экономической науки – это то же, что квадратура круга в геометрии”. Четкое научное представление о том, что такое деньги и какое место они занимают в системе воспроизводственных связей, и в настоящее время по-прежнему отсутствует. Более того, в наши дни положение еще более усложнилось. Оно обусловлено серьезными сдвигами в структуре денежно-кредитного механизма, происходящими в течение всего послевоенного периода. В платежном обороте все большее значение получают безналичные расчеты и различные виды кредитных сделок, которые замещают банкноты и другие виды наличных денег и сокращают потребность в новых орудиях платежа. Стираются границы между денежным обращением как таковым и сферой циркуляции и накопления денежного капитала. Наличие разветвленной сети кредитно-банковских институтов порождает возможность быстрого превращения активно обращающихся денег в форму сбережений и обратно. Этому способствует бурный рост финансовых нововведений, появление новых инструментов денежного рынка и гибридных банковских счетов, где деньги одновременно приносят доход и могут служить средством расчетов за товары и услуги.

Все это размывает понятие денег, лишает его четкости, разрушает границу между деньгами и неденьгами. Этому способствует и быстрое изменение технологии осуществления расчетов, применение компьютерной техники и телекоммуникационных систем.

Для правильного понимания проблем денег и денежного обращения мы обратимся к истории экономической мысли, к вопросам происхождения и сущности денег. Не отрицая полезность знания истории, следует признать, что исследование прошлого может быть источником путаницы при точном анализе настоящего, по крайней мере в отношении денег и кредита, если не учитывать должным образом вышеуказанные изменения в механизме их функционирования и не совершенствовать термины, необходимые для правильной трактовки современных явлений.

Существуют две концепции происхождения денег: рационалистическая и эволюционная.

Рационалистическая концепция объясняет происхождение денег как результат соглашения между людьми, убедившимися в том, что для передвижения стоимостей в меновом обороте необходимы специальные инструменты. Первым представителем этой концепции можно считать Аристотеля, который в “Никомаховой этике” писал, что: “... все, что участвует в обмене, должно быть каким-то образом сопоставимо ... по общему уговору появляется монета; оттого и имя ее “номисма” что она существует не по природе, а по установлению”. Поль Самуэльсон определяет деньги как искусственную социальную условность. Другой американский экономист Дэлон Кеннет Гелбрайт считает, что “закрепление денежных функций за благородными металлами и другими предметами – продукт соглашения между людьми”.

Согласно эволюционной концепции происхождения денег, деньги появились в результате эволюционного процесса, который помимо воли людей привел к тому, что некоторые предметы выделились из общей массы и заняли особое место. Важным открытием в исследовании природы денег явилось их товарное происхождение.

Возникновение денег тесно связано с историческим процессом обмена товаров и смены форм стоимости.

Развитие обмена происходило путем смены следующих форм стоимости:

1) Простая, или случайная форма стоимости соответствовала ранней ступени обмена между общинами, когда он имел случайный характер: один товар выражал свою стоимость в другом, противостоящем ему товаре. Уже здесь имеется два полюса выражения стоимости товара: на первом – товар, выражающий свою стоимость, играющий активную роль (относительная форма стоимости); на втором – товар, который служит материалом для выражения стоимости первого товара, он играет пассивную роль и находится в эквивалентной форме стоимости. Относительная и эквивалентная формы – два полюса выражения стоимости товара.

Эквивалентная форма имеет ряд особенностей, которые заключаются в следующем:

· потребительная стоимость товара-эквивалента служит формой проявления своей противоположности – стоимости товара;

· конкретный труд, содержащийся в товаре-эквиваленте, служит формой проявления своей противоположности – абстрактного труда;

· частный труд, затраченный на производство товара-эквивалента, служит формой проявления своей противоположности – общественного труда.

2) Полная, или развернутая форма стоимости связана с развитием обмена, с первым крупным общественным разделением труда – выделением скотоводства и земледелия.

В обмен включаются многочисленные предметы, а каждый товар, который находится в относительной форме стоимости, противостоит множеству товаров-эквивалентов.

Недостаток данной формы стоимости в том, что стоимость каждого товара не получает законченного выражения.

3) Всеобщая форма стоимости. Дальнейшее развитие товарного производства и обмена привело к выделению из товарного мира отдельных товаров, играющих на местных рынках роль главных предметов обмена (соль, скот, меха, ракушки и др.). Особенность этой формы заключается в том, что роль всеобщего эквивалента не закрепилась еще за одним товаром, и в разное время ее попеременно выполняли различные товары.

4) Денежная форма стоимости характеризуется выделением в результате обмена одного товара на роль всеобщего эквивалента. Такая роль с созданием и развитием мирового рынка закрепилась за благородными металлами – золотом и серебром – в силу их естественных свойств, таких как однородность, делимость, сохраняемость, портативность. С этого времени весь товарный мир разделился на две части: на «товарную чернь» и особый товар, играющий роль всеобщего эквивалента – деньги. Следовательно, деньги, возникшие из разрешения противоречий товара, являются не техническим средством обращения, а отражают глубокие общественные отношения.

Сложно было раскрыть механизм, посредством которого система товарного производства превратила один из товаров – золото – во всеобщий товар, а его стоимость – в эталонную. К. Маркс сделал это. На фундаментальном теоретическом уровне ему удалось связать сферу товаров и сферу денег.

Сущность и функции денег

 

Сущность денег проявляется в выполняемых ими функциях. Деньги служат: мерой стоимости, средством обращения, средством платежа, средством накопления, мировыми деньгами.

Деньги как мера стоимости. Деньги позволяют сравнивать стоимости различных товаров и услуг, то есть величина стоимости товаров определяется посредством приравнивания их к определенному количеству денег. Поэтому деньги служат всеобщим воплощением и мерилом товарных стоимостей. Но не деньги делают товары соизмеримыми, а количество затраченного общественно-необходимого труда. Соизмерение их стоимости возможно, так как сами деньги обладают его. Измерять стоимость чем-то лишенным стоимости невозможно. Но стоимость, выраженная в деньгах, может варьироваться, потому, что стоимость денег подвержена изменению. Особенности функции денег как меры стоимости заключаются в том, что ее выполняют идеальные, то есть мысленно представляемые деньги. Товары мысленно приравниваются к деньгам еще до их обмена. В то же время данную функцию выполняют не условные знаки, а полноценные деньги, то есть обладающие самостоятельной стоимостью. При металлическом обращении эту функцию выполняли действительные деньги – золото и серебро. Формой проявления стоимости является цена товара. Но так как различные товары обладают неодинаковой стоимостью, для их сопоставления нужно принять определенное количество денежного материала (золото, серебро) за единицу измерения, или за масштаб цен.

Масштаб цен – это весовое количество металла, принятое в стране за денежную единицу и служащее для измерения цен всех товаров. В настоящее время масштаб цен – это способ выражения стоимости товара в денежной единице страны.

Для сравнения цен в ходе развития меновых отношений государства стали устанавливать фиксированные масштабы цен. Например, в США за доллар в 1900 г. было принято 1,50463 г чистого золота, но при девальвациях доллара содержание в нем снижалось трижды: в 1934 г. – до 0,889 г; в декабре 1971 г. – до 0,818 г; в феврале 1973 г. – до 0,737 г.

В СССР в ходе денежной реформы 1961 г. золотое содержание рубля было повышено в связи с изменением официального масштаба цен рубля с 0,222168г. до 0,987412г. чистого золота. Ямайская валютная система, введенная в 1976-78 гг., отменила официальную цену на золото, а также золотые паритеты, в связи с чем потерял свое значение официальный масштаб цен. В СССР он утратил свое значение лишь в 1991 г. с принятием Закона «О банках и банковской деятельности».

В настоящее время официальный масштаб цен заменен фактическим, который складывается стихийно в процессе рыночного обмена.

При обращении неразменных кредитных денег механизм действия функции меры стоимости изменяется. В связи с тем, что “кредитные деньги – это форма проявления денежного капитала”, и обслуживают они не обращение товара, а капитала, то выполнение функции меры стоимости ими осуществляется не только в сфере обмена, но и в сфере производства. А это означает, что при капитализме цена формируется не только на рынке, но и в сфере производства, а на рынке происходит ее окончательная корректировка.

Цена товара в таких условиях зависит от следующих факторов:

n стоимости банкноты, которая определяется стоимостью представляемых ею товаров и количеством банкнот в обращении;

n соотношения спроса и предложения на данный товар на рынке;

n при равенстве спроса и предложения цены товаров зависят от стоимости самих товаров и стоимости денег.

Чем меньше стоимость товара при неизменной стоимости денег, тем меньше и цена товара; чем ниже стоимость денег при неизменной стоимости товара, тем выше на них цены.

Таким образом, цены товаров изменяются прямопропорционально стоимости самих товаров и обратнопропорционально стоимости денег.

В настоящее время цена – есть форма проявления менового отношения данного товара ко всем товарам, а не к специфическому товару (золоту). Общее повышение цен является выражением уменьшения стоимости денег, и, наоборот, понижение цен свидетельствует о повышении их стоимости.

Но как бы адекватно ни было раскрыто воздействие стоимостей на цены, механизм ценообразования остается неясным, пока не выявлено стоимостное содержание денежной единицы. В соответствии с научной методологией товары как объекты измерения и деньги как эталон должны иметь нечто в сущности общее (принцип однородности объекта и эталона). Поскольку главное в товарах – стоимость, денежный эталон также должен иметь стоимостную субстанцию. От того, какова величина этой эталонной стоимости (денежной единицы), зависят цены. Эталонная стоимость чем-то отличается от товарных стоимостей, как-то формируется, под воздействием каких-то факторов изменяется. Все это – важные компоненты проблемы денежной единицы. И она, как показывает история теорий денег, оказывается одной из наиболее сложных, особенно в современных условиях.

Непреходящее значение этой проблемы определяется тем, что денежная единица – главное связующее звено между товарной и денежной сферами. Без выяснения, что она собой представляет, фундаментальная экономическая наука оказывается «разомкнутой цепью».

Деньги как средство обращения – это деньги, используемые для покупки товаров и услуг.

Процесс простого товарного обращения выражается формулой Т-Д-Т, то есть продажа (Т-Д) осуществляется ради купли (Д-Т). В этом процессе деньги играют роль посредника в обмене товара и выполняют функцию сред­ства обращения, благодаря чему преодолеваются индивидуальные, временные и пространственные границы, характерные для прямого товарообмена. С появлением денег противоречие процесса обмена не исчезает, а усиливается, так как возможный разрыв между куплей и продажей в одном звене вызывает подобный разрыв в других звеньях, что создает первую возможность экономических кризисов. Базой экономических кризисов являются структурные сдвиги в производстве и реализации общественного продукта.

Особенность функции денег как средства обращения в том, что эту функцию выполняют, во-первых, реальные или наличные деньги, а, во-вторых, знаки стоимости – бумажные и кредитные деньги.

Главное различие между металлическими и кредитными деньгами не в том, что они по-разному выполняют функцию средства обращения, а в том, что первые опосредствуют движение товара, а вторые – движение капитала.

Поскольку деньги являются общепринятым и даже обязательно используемым (решающую роль играет законодательная власть) средством обращения, они имеют покупательную способность на всей территории, на которой обращаются.

Деньги как средство накопления – актив, сохраняемый после продажи товаров и услуг и, обеспечивающий покупательную способность в будущем. Любой актив до некоторой степени может служить средством накопления (произведения искусства, драгоценности, дома и др.), но деньги больше подходят для выполнения этой функции, поскольку им присуща ликвидность – возможность использования актива в качестве средства обращения платежа, и способность актива сохранять свою номинальную стоимость неизменной. Деньги обладают совершенной ликвидностью, так как могут быть использованы как средство платежа и, поскольку они выполняют функцию меры стоимости, то не изменяют своей номинальной стоимости в терминах масштаба цен.

Деньги являются всеобщим воплощением общественного богатства – отсюда и стремление к их накоплению, чему способствует продажа товара без последующей покупки.

Деньги выступают в функции образования сокровищ, накоплений и сбережений, когда они временно извлекаются из обращения и оседают в руках товаропроизводителей.

Для выполнения функции накопления деньги должны быть одновременно и полноценными и реальными. Накопление денег – необходимое условие постоянного развития товарного производства для покупки сырья, топлива, энергии, оборудования, капитализации прибыли, для расширенного производства товаров.

В условиях металлического денежного обращения функция сокровища, выполняла важную экономическую роль – стихийного регулятора закона денежного обращения. Центральные банки хранили золотые запасы в виде резервов внутреннего денежного обращения, запасы размена банкнот на золото и международных платежей. В настоящее время эти функции отпали, но золото продолжает храниться в центральных банках и казначействах как стратегический резерв.

С прекращением размена банкнот на золото и изъятием его из обращения средством накопления и сбережений становятся кредитные деньги. Но по своей природе они, как и денежный капитал, представляемый ими, не являются сокровищем.

Особенность кредитных денег как средства накопления в том, что они накапливаются в процессе постоянного обращения. А если они оседают в сундуках, то превращаются из действительных денег в бумажные символы. Кредитные деньги, обладая представительной стоимостью, выполняют функцию накопления посредством мобилизации временно свободных доходов и накоплений в денежной форме и превращения их в ссудный капитал. Накоплению краткосрочного капитала способствует кредитный рынок; накоплению долгосрочного капитала – рынок ценных бумаг.

В периоды инфляции деньги как средство накопления теряют свою привлекательность. А национальная валюта может частично не использоваться как средство накопления и мера стоимости.

Деньги как средство платежа – это деньги, используемые для покупки товаров и услуг с отсрочкой уплаты денег, для погашения долговых обязательств. Деньги в этой функции имеют специфическую форму движения: Т-О-О-Д (товар – обязательство – обязательство – деньги). В функции средства платежа деньги выступают как завершающее звено в процессе обмена и как самостоятельное воплощение самой стоимости. К моменту истечения срока долговых обязательств заемщик может оказаться неплатежеспособным. А неплатежеспособность одного из них неизбежно вызывает неплатежеспособность остальных товаропроизводителей. Поэтому в связи с функционированием денег как средства платежа возникает опасность разрыва цепи долговых обязательств, что представляет собой вторую возможность экономических кризисов. Как средство платежа деньги функционируют не только при оплате купленных в кредит товаров, но и при погашении денежных ссуд, внесении арендной платы, уплате налогов, получении заработной платы.

Ускорению платежей, сокращению издержек обращения и увеличению рентабельности предприятий способствует введение в платежный оборот электронных денег. На базе электронных денег возникли и кредитные карточки, которые способствуют сокращению платежей наличными, обслуживая розничный торговый оборот, сферу услуг, служат средством расчетов и в то же время инструментом кредита( ссуда деньгами или в виде отсрочки платежа).

Мировые деньги. Эта функция денег получила развитие с созданием мирового рынка, с развитием международных политических и экономических связей. По образному выражению К. Маркса, на этом рынке “деньги сбрасывают с себя национальные мундиры” и выступают в виде слитков золота 995 пробы. В 1867 году Парижским соглашением единственной формой мировых денег было признано золото. Мировые деньги имеют троякое назначение и служат международным платежным средством, международным покупательным средством и всеобщим воплощением общественного богатства. В качестве международного платежного средства деньги выступают при расчетах по международным балансам, главным образом, по платежному балансу. Как международное покупательное средство деньги используются при прямой покупке товаров за границей и оплате их наличными. В качестве материализации общественного богатства деньги являются средством перенесения национального богатства из одной страны в другую при взимании контрибуций, репараций или предоставлении внешних займов и кредитов. В период действия золотого стандарта имело место сальдирование платежного баланса с помощью золота, хотя в международном обороте применялись и кредитные орудия обращения. Внедрению кредитных орудий обращения в международный оборот способствовало принятие в 1930 году в Женеве международной конвенции о переводных и простых векселях, а в 1931 году – международной конвенции, регулирующей выдачу, обращение и оплату чеков.

Исключение из международного оборота золота как платежного средства привело к сильным колебаниям курсов валют ведущих стран мира. Английский фунт стерлингов и доллар США стали функционировать как международное платежное, покупательное и резервное средство. Затем были созданы новые функциональные формы мировых денег в виде денежных заменителей – СДР, ЭКЮ. При этом золотые запасы исполняют роль фонда ликвидных активов для получения резервных валют и других средств международных расчетов. Таким образом, вещественная форма сокровища была заменена представителями металлических денег. Отход от металлического базиса – лишь одна сторона эволюции денег. Вторая сторона – тенденция к сохранению сросшегося с золотом всеобщего эквивалента.

Золото, утратив другие денежные функции, продолжает играть роль денег в функции сокровища в качестве страхового фонда.

Качественно новая роль денег в рыночной экономике заключается в том, что они превращаются в капитал или самовозрастают. Деньги становятся денежным капиталом в воспроизводстве индивидуального капитала благодаря тому, что их функционирование включено в оборот промышленного капитала, и они представляют исходный пункт и результат кругооборота

Сп

Д –Т    ...П – Т¢ – Д¢

Рс

Деньги обслуживают производство и реализацию общественного капитала, выступая в виде денежных потоков, которые движутся как внутри первого подразделения, так и внутри второго подразделения, а также между ними.

В 80-е годы усилилась роль денег в качестве инструмента регулирования экономики, когда в соответствии с монетаристской концепцией проводится денежно-кредитная политика.

Сущность денег заключается в том, что это – специфический товарный вид, с натуральной формой которого срастается общественная функция всеобщего эквивалента.

Сущность денег выражается в единстве трех свойств:

· всеобщей непосредственной обмениваемости;

· кристаллизации меновой стоимости;

· материализации всеобщего рабочего времени.

 

Виды денег

 

В своей эволюции деньги выступают в виде металлических (медных, бронзовых, серебряных и золотых), бумажных и кредитных.

За долгую историю цивилизации в качестве монет люди использовали предметы самых различных форм, изготовленные из самых разных материалов. Первые монеты появились в государстве Лидия в VII веке до нашей эры. Существуют разные определения понятий «монета». Но мы будем считать, что это общегосударственный металлический платежный знак, несущий на себе символы державной принадлежности и обозначение достоинства в денежных единицах страны.

Появление монет стало важным шагом в развитии денежных систем, поскольку монеты решали несколько сложных проблем:

· монеты фиксировали в удобной форме строго определенную массу металла;

· давали государственную гарантию качеству металла, содержащегося в монете;

· незаметно для самого общества, готовили почву для нового посредника в купле-продаже – для денежных знаков, которые поначалу выступили в виде монет из неполноценных металлов, затем – в виде бумажных денег.

Бумажные деньги являются знаками, представителями полноценных денег. Они возникли из металлического денежного обращения и появились в обороте как заместители находившихся ранее золотых или серебряных монет.

Объективная возможность обращения заместителей действительных денег возникла из особенностей функции денег как средства обращения, где деньги являются посредником в обмене товаров.

Превращение возможности в действительность охватывает длительный исторический процесс, включающий следующие этапы:

· стирание монет, в результате чего полноценная монета превращается в знак стоимости;

· сознательная порча металлических монет государственной властью с целью получения дополнительного дохода в казну;

· выпуск казначейством бумажных денег с принудительным курсом с целью получения эмиссионного дохода.

Первые бумажные денежные знаки появились в Китае в XII веке н.э., в Европе и Америке – в XVII-XVIII вв. Практическая попытка выпуска ассигнаций в России была сделана при Петре III, но вышли бумажные деньги при Екатерине II в 1769 г.

Сущность бумажных денег (казначейских билетов) заключается в том, что это денежные знаки, выпускаемые для покрытия дефицита государственного бюджета и обычно неразменные на металл, но наделенные государством принудительным курсом. Бумажные деньги приобретают представительную стоимость в обращении и выполняют роль покупательного и платежного средства. Эмитирует бумажные деньги, как правило, казначейство. Разность между номинальной стоимостью выпущенных бумажных денег и стоимостью их выпуска составляет эмиссионный доход, являющийся существенным элементом государственных доходов. Экономическая природа бумажных денег исключает возможность устойчивого бумажно-денежного обращения по нескольким причинам. Во-первых, выпуск бумажных денег не регулируется потребностью товарооборота в деньгах; во-вторых, отсутствует механизм механического изъятия излишка бумажных денег из обращения.

Бумажные деньги не пригодны для выполнения функции сокровища, так как, попав в обращение, бумажные деньги застревают в каналах обращения, переполняют их и обесцениваются. Неустойчивость присуща бумажным деньгам по их природе.

Особенность бумажных денег – их неустойчивость и обесценение могут быть вызваны следующими причинами:

· избыточный выпуск в обращение;

· упадок доверия к правительству, которое выпустило их;

· пассивное сальдо платежного баланса.

Кредитные деньги возникают тогда, когда капитал овладевает самим производством и придает ему совершенно другую чем раньше, измененную и специфическую форму. Они вырастают не из обращения, а из производства, из кругооборота капитала.

При капитализме объектом меновых отношений становится не товар, а товарный капитал, поэтому роль денег выполняет не денежный товар, а денежный капитал. Следовательно, не деньги выступают в форме денежного капитала, а денежный капитал – в форме кредитных денег.

Кредитные деньги – вексель, акцептовый вексель, банкнота, чек, электронные деньги, кредитные карточки.

Вексель – письменное обязательство должника (простой вексель) или приказ кредитора должнику (переводной вексель) об уплате обозначенной на нем суммы через определенный срок. Простой и переводной вексель – это разновидности коммерческого векселя. Имеются также финансовые векселя, казначейские, дружеские, бронзовые.

Характерными особенностями векселя являются:

· абстрактность – не указан конкретный вид сделки;

· бесспорность – обязательная оплата долга вплоть до принятия принудительных мер после составления нотариусом акта о протесте;

· обращаемость – передача векселя как платежного средства другим лицам с передаточной надписью на обороте, что создает возможность зачета взаимных обязательств.

Границы использования векселя связаны с тем, что, во-первых, вексель обслуживает только оптовую торговлю; во-вторых, в оптовой торговле сальдо взаимных требований погашается наличностью; в-третьих, в вексельное обращение вовлечен ограниченный круг лиц, уверенных в платежеспособности векселедателя и индоссантов.

Банкнота – доминирующее кредитное орудие обращения, которое в настоящее время выпускается Центральным банком путем переучета векселей.

Банкнота отличается от векселя:

· по срочности – вексель представляет собой срочное обязательство(3-6 месяцев), банкнота – бессрочное долговое обязательство;

· по гарантии – вексель выпускается в обращение отдельным предпринимателем и имеет индивидуальную гарантию, банкнота выпускается Центральным банком страны и имеет государственную гарантию.

Классическая банкнота (то есть разменная на металл) отличается от бумажных денег по следующим признакам:

· по происхождению – бумажные деньги возникли из функции как средство обращения, банкнота – из функции денег как средство платежа;

· по эмиссии – бумажные деньги выпускает в обращение Министерство финансов(государственное казначейство), банкноты – Центральный банк;

· по возвратности – классические банкноты по истечении срока векселя, под который они были выпущены, возвращаются в Центральный банк, бумажные деньги не возвращаются, застревают в обращении;

· по разменности – классическая банкнота по возвращении в банк разменивалась на золото и серебро, бумажные деньги всегда были неразменными.

Современные банкноты не размениваются на золото, но в известной степени сохраняют товарную природу или кредитную основу, однако попадают под закономерности бумажно-кредитного обращения.

Необходимо выделить три канала эмиссии современных банкнот:

· банковское кредитование хозяйства, которое обеспечивает связь денежного обращения с динамикой воспроизводства общественного капитала;

· банковское кредитование государства, когда банкноты эмитируются взамен государственных долговых обязательств;

· прирост официальных валютных резервов в странах с активным платежным балансом (Япония, Германия и др.).

Чек – кредитное орудие обращения. Появились в 1683 в Англии. Это разновидность переводного веселя, который вкладчик выписывает на коммерческий или Центральный банк.

Чек – письменный приказ владельца текущего счета банку о выплате определенной суммы денег чекодержателю или о перечислении ее на другой счет. Существуют различные виды чеков: именные, предъявительские, расчетные, акцептованные, денежные.

Экономическая природа чека состоит в том, что он:

· во-первых, служит средством получения наличных денег в банке;

· во-вторых, выступает средством обращения и платежа;

· в-третьих, является орудием безналичных расчетов.

Автоматизация банковских операций, переход к использованию ЭВМ способствовали возникновению новых методов погашения или передачи долга с применением электронных денег, что свидетельствует о переходе на качественно новую ступень эволюции денежного хозяйства. С появлением электронных денег возникла возможность замены чеков различными видами кредитных карточек, которые применяются в розничном торговом обороте, сфере услуг и международном сотрудничестве.

⇐ Предыдущая12345678910Следующая ⇒

Поделиться: