Лекция 6. Инфляция. Методы стабилизации денежного обращения

1. Сущность и виды инфляции.

2. Причины инфляции

3. Методы стабилизации денежного обращения

Сущность и виды инфляции

Инфляция представляет собой обесценение денег, падение их покупательной способности, вызываемое повышением цен, товарным дефицитом и снижением качества товаров и услуг.

В зависимости от темпов роста цен различают:

- умеренную, если ее годовые темпы роста не превышают 5 – 10%;

- галопирующую, если ее годовые темпы роста достигают десятков или даже сотен процентов;

- гиперинфляцию, если же темпы роста цен составляют 50% и более в месяц.

В зависимости от характера движения цен выделяют ползучую и ступенчатую инфляцию. При ползучейинфляции цены растут равномерно медленными темпами, при ступенчатойвозрастание уровня цен происходит неравномерно и скачкообразно.

В зависимости от формы проявления различают открытую и подавленную инфляцию. Открытаяинфляция проявляется в росте цен. Подавленная (скрытая)находит отражение в дефиците товаров, на которые не распространяется свобода ценообразования, то есть в росте неудовлетворенного платежеспособного спроса.

По месту возникновения выделяют инфляцию, вызываемую внутреннимифакторами и импортируемую, то есть вызываемую внешними факторами.

В зависимости от причин возникновения различают инфляцию спроса и инфляцию издержек. Инфляция спроса – это разновидность инфляции, которая возникает под воздействием избыточного платежеспособного спроса, созданного увеличением денежной массы темпами, превышающими темпы роста объемов реализуемых товаров и услуг. Инфляция издержек – это инфляция, которая вызывается увеличением издержек производства, произведенных затрат на единицу продукции.

Причины инфляции

Причины развития инфляции обычно условно делят на денежные и неденежные.

Денежные факторы инфляции действуют со стороны платежеспособного спроса и денежного обращения, они относительно независимы от воспроизводственного процесса.

К денежным факторам инфляции обычно относят:

- чрезмерную эмиссию денег в рамках экспансионистской денежно-кредитной политики;

- расширение объемов кредитования со стороны кредитных учреждений, в первую очередь банков, которые оказывают значительное влияние на динамику и структуру денежной массы;

- хронический дефицит государственного бюджета;

- увеличение скорости оборота денег;

- чрезмерные инвестиции, несоответствующие реальным потребностям экономики в капиталовложениях;

- нестабильность обменного курса национальной валюты.

Неденежные факторы инфляции обусловливают рост цен со стороны воспроизводственного процесса. Их действие приводит к первоначальному росту издержек производства и товарных цен, что вызывает соответствующий рост денежной массы, служащий основой для дальнейшего повышения цен.

В состав неденежных факторов обычно включают:

- диспропорциональность общественного воспроизводства;

- монополизацию экономики;

- милитаризацию экономики;

- рост издержек производства;

- мировые структурные кризисы;

- стихийные бедствия, крупные аварии, влекущие за собой дополнительные расходы государственного бюджета на финансирование восстановительных работ и компенсационные выплаты населению, что может усилить инфляцию.

Среди причин инфляции следует выделить психологический фактор, роль которого, как правило, возрастает с усилением инфляционных процессов, – инфляционные ожидания, то есть ожидания роста цен.

Методы стабилизации денежного обращения

Многофакторность инфляционного процесса, как правило, обуславливает необходимость применения целого комплекса стабилизационных мер – как монетарных, так и общеэкономических.

Антиинфляционные меры в сфере экономики:

1. Структурная перестройка производства в соответствии с потребностями общественного хозяйства, т.е. увеличение предложения тех товаров, относительные цены которых увеличиваются, вызывая тем самым повышение общего уровня цен.

2. Антимонопольная политика, направленная на поддержание конкуренции на рынках товаров и рабочей силы, в производстве особо важных товаров.

Антиинфляционное регулирование в сфере финансов:

1. Сокращение дефицита государственного бюджета путем снижения государственных расходов.

2. Повышение налоговой нагрузки.

Антиинфляционные мероприятия в денежно-кредитной сфере:

1. Ограничение эмиссии денег центральным банком.

2. Повышение учетной ставки и нормы обязательных резервов.

3. Продажа ценных государственных бумаг центральным банком.

4. Стимулированию роста объемов срочных денежных вкладов.

Эти меры приведут к замедлению скорости оборота денег, уменьшению денежной массы в обращении.

Мероприятия по регулированию ценообразования:

1. Контроль над ценами в государственном секторе экономики;

2. Определение пределов роста цен на отдельные товары или группы товаров;

3. Использование антимонопольного законодательства и т.д.

Эти меры носят административный характер и могут дать положительный эффект только в краткосрочном периоде.

Политика доходов:

1. Прямое «замораживание» заработной платы и цен;

2. Установление нормативных пределов роста заработной платы только для государственного сектора;

3. Применение системы поощрений и санкций, например, для соблюдения установленных пределов роста цен и заработной платы и т.д.

Эти мероприятия носят краткосрочный характер, так как негативно влияют на жизненный уровень населения, встречают достаточно сильное противодействие профсоюзов.

Валютная политика:

1. Повышение курса национальной валюты;

2. Ограничение притока в страну краткосрочных иностранных кредитов.

Под денежной реформой понимается переход от одной денежной системы к другой, то есть введение в оборот новой денежной единицы или частичные изменения существующей денежной системы.

1. Нуллификация – объявление обесценившихся денег недействительными. Старые денежные знаки обмениваются на новые по очень низкому курсу.

2. Введение в оборот параллельной валюты.

3. Блокирование средств на банковских счетах.

4. Деноминация – увеличение нарицательной стоимости денег без переименования денежной единицы. Старые денежные знаки обмениваются на новые в соответствии с коэффициентом укрупнения, по нему же одновременно пересчитываются действующие цены, тарифы, номинальная заработная плата, балансы.

РАЗДЕЛ 2. КРЕДИТ

Лекция 7. Кредит как экономическая категория

1. Сущность кредита и его роль

2. Функции кредита

3. Основные принципы кредитования

Сущность кредита и его роль

Кредит (в переводе с латинского – ссуда или долг) представляет собой отношения между кредитором и заемщиком по поводу мобилизации временно свободных материальных и денежных средств и передачи их во временное пользование на условиях срочности, платности, возвратности.

Возникновение кредита обусловлено появлением временно свободных материальных и денежных средств у одних субъектов хозяйствования и временной потребностью в этих средствах у других субъектов хозяйствования.

Потребность субъекта хозяйствования в дополнительных денежных ресурсах может возникнуть для решения следующих задач:

- техническое перевооружение;

- модернизацию;

- реконструкцию;

- производственное строительство;

- пополнение собственного оборотного капитала и т.д.

При помощи кредита разрешается противоречие между временным высвобождением средств и необходимостью их эффективного использования. При этом должно выполняться два условия:

1) участники кредитной сделки должны быть юридически самостоятельными лицами. Физические лица могут стать субъектами кредитных отношений, если они дееспособны в правовом отношении и имеют стабильные гарантированные источники доходов. Как юридические, так и физические лица должны владеть правами собственности.

2) совпадение экономических интересов кредитора и заемщика.

Кредитор – это субъект кредитных отношений, предоставляющий стоимость во временное пользование на определенных условиях.

Источниками средств для выдачи кредита могут быть как собственные средства кредитора, так и заемные (например, у банков); как в денежной, так и в товарной форме.

Кроме банков в качестве кредиторов в настоящее время могут выступать предприятия, физические лица, государство, а также специализированные небанковские учреждения.

Заемщик – это субъект кредитных отношений, получающий ссуду. Заемщиком могут быть все вышеперечисленные кредиторы.

Цель предоставления кредита – это, главным образом, получение прибыли в виде ссудного процента. Кроме этого происходит процесс аккумуляции и перераспределения свободных денежных и товарных ресурсов.

Роль кредита заключается в следующем:

1. Кредит выступает как инструмент регулирования процессов простого и расширенного воспроизводства. Это регулирование проявляется одновременно на микроуровне (через хозрасчетные и коммерческие отношения) и на макроуровне (через государственную кредитную политику).

2. Кредит влияет на соотношение между фондами возмещения, накопления и потребления.

3. Кредит на современном этапе является одним из факторов развития рыночных отношений.

4. Кредит благотворно влияет на товарно-денежную сбалансированность экономики, ведет к увеличению производства товаров и услуг.

5. Способствует сокращению затрат на организацию денежного оборота.

6. Способствует научно-техническому прогрессу, так как является источником капитальных вложений, положительно влияет на повышение технического и технологического уровня воспроизводственного процесса.

7. Имеет положительную социальную направленность, т.е. способствует более полному удовлетворению потребностей населения, повышает уровень жизни населения.

8. Создает благоприятные условия для развития международных экономических связей, т.е. способствует осуществлению импорта товаров, увеличению экспорта и международному разделению труда.

Функции кредита

Сущность кредита проявляется в его функциях:

1. Перераспределительная функция заключается в перераспределении посредством кредита временно свободных денежных и товарных средств юридических и физических лиц на возвратной основе. Этой функции присущи следующие отличительные черты:

- кредитное перераспределение охватывает только временно свободные денежные и товарные ресурсы. В товарной форме могут выступать все формы кредита, кроме банковского;

- в процесс перераспределения через кредитную систему может включаться все национальное богатство общества, в отличие от перераспределения через государственный бюджет;

2. Эмиссионная функция – это создание кредитных средств обращения и замещение наличных денег. Проявляется в том, что в процессе кредитования создаются новые средства обращения (например, чеки, банковские пластиковые карточки), т.е. наряду с наличными деньгами в оборот входят деньги в безналичной форме. Движение безналичных денег в банке одновременно является кредитной операцией, так как сроки отгрузки продукции и сроки оплаты, как правило, не совпадают. Если по времени получение товаров опережает получение денег, то поставщик кредитует получателя и наоборот. В некоторых источниках вместо эмиссионной функции выделяется функция замещения наличных денег кредитными инструментами обращения. Сущность данных функций в целом схожа, однако функция замещения большее внимание уделяет особенностям вытеснения наличных денег из обращения при помощи кредита.

3. Контрольная функция заключается в контроле эффективности деятельности экономических субъектов. Проявляется во всестороннем контроле хозяйственной деятельности субъекта, получившего кредит.

⇐ Предыдущая 1 2 3 4 567 8 9 10 Следующая ⇒