Тема 13. Анализ финансового состояния предприятия

Понятие, значение и задачи анализа финансового состояния предприятия и его финансового состояния. Бухгалтерский баланс и его сущность. Анализ источников формирования капитала. Анализ размещения капитала и оценка имущественного состояния предприятия. Анализ финансовой устойчивости предприятия. Анализ платежеспособности и диагностика риска банкротства организации.

Изучив данную тему, студент должен

знать:

- задачи анализа финансового состояния организации;

- сущность бухгалтерского баланса;

- финансовую отчетность организации;

- оценку имущественного состояния организации;

уметь:

- анализировать финансовую отчетность;

- определять платежеспособность организации;

- проводить анализ финансовой устойчивости организации;

- осуществлять диагностику риска банкротства организации;

- принимать обоснованные инвестиционные, кредитные и финансовые решения.

Методические рекомендации:

Данные бухгалтерской отчетности позволяют получить обобщен­ную оценку финансового состояния организации, характеризующего­ся размещением средств (собственных и заемных) и использованием активов, величина которых представлена в бухгалтерском балансе.

Анализ структуры и динамики активов (имущества) и источни­ков их формирования целесообразно проводить с помощью сравни­тельного аналитического баланса. Он строится путем объединения однородных по своему составу элементов балансовых статей в необ­ходимых аналитических разрезах (внеоборотные и оборотные акти­вы, собственный и заемный капитал).

Одним из важнейших критериев оценки финансового состояния организации является ее платежеспособность. В теории и практике анализа различают:

- долгосрочную платежеспособность — способность организации рассчитываться по своим обязательствам в долгосрочной перспективе;

- текущую платежеспособность (ликвидность) — способность организации своевременно и в полном объеме отвечать по своим крат­косрочным обязательствам, используя при этом оборотные активы.

Одной из характеристик стабильного положения организации служит ее финансовая устойчивость. Она обусловлена стабильностью экономической среды, в которой осуществляется деятельность предприятия, и результатами его функционирования.

Далее при изучении темы следует учесть, что на финансовую устойчивость оказывает влияние множеств факторов, которые можно разделить на внешние и внутренние. Необходимо рассмотреть абсолютные и относительные показатели оценки финансовой устойчивости организации.

Завершая изучение темы, следует рассмотреть неустойчивое и кризисное финансовое состояние организации. Следует обратить внимание на то, что неплатежеспособность, финансовая неустойчивость организации может завершиться состоянием банкротства. В соответствии с Федеральным законом от 26 октября 2002 г. № 127-ФЗ «О несостоятельности (банкротстве)», вступившим в силу со 2 декабря 2002 г., под несостоятельностью (банкротством) понимается признанная арбитражным судом неспособность должника в полном объеме удовлетворить требования кредиторов по денежным обязательствам и (или) исполнить обязанность по уплате обязательных платежей.

В Законе № 127-ФЗ установлены признаки банкротства: долж­ник считается несостоятельным (банкротом), если соответству­ющие обязательства не исполнены им в течение трех месяцев с даты, когда они должны были быть исполнены.

 

 

Литература: [1] - [10], [13, 19, 21, 22].

Вопросы для самопроверки:

1. Охарактеризуйте сущность, содержание и аналитические возможности бухгалтерского баланса.

2. Назовите типы финансовой устойчивости организации и охарактеризуйте процедуры их выявления.

3. Что означает несостоятельность (банкротство) организации?

4. Охарактеризуйте абсолютные и относительные показатели финансовой устойчивости организации.

5. Назовите признаки банкротства организации.

6. Охарактеризуйте неформальные критерии, дающие возможность прогнозировать вероятность потенциального банкротства организации.

Тема 14. Подготовка бизнес-плана и принятие решений в управленческой деятельности.

Последовательность составления бизнес-плана. Основы инвестиционного анализа (анализа инвестиционных проектов). Процесс принятия управленческого решения. Использование данных анализа и обоснования решений на разных уровнях управления.

Изучив данную тему, студент должен

знать:

- последовательность составления бизнес-плана;

- основные методы анализа инвестиционных проектов;

- понятие управленческое решение, виды и типы управленческих решений.

уметь:

- составлять бизнес-план;

- анализировать финансовую отчетность;

- принимать обоснованные инвестиционные, кредитные и финансовые решения;

- проводить анализ операционной деятельности организации;

- использовать результаты анализа операционной деятельности для подготовки управленческих решений.

 

Методические рекомендации:

Данная тема является обзорной. Успешная деятельность организации зависит от понимания общего состояния дел на данный момент; представления того уровня, который организация собирается достичь; планирования процесса перехода из одного состояния в другое. Бизнес-план позволяет решить эти проблемы. Он включает разработку цели и задач, которые ставятся перед предприятием на ближайшую и долгосрочную перспективу, оценку текущего состояния экономики, сильных и слабых сторон производства, анализ рынка и информацию о клиентах.

В нем дается оценка ресурсов, необходимых для достижения поставленных целей в условиях конкуренции. Ни одна из этих задач не может быть выполнена без проведения аналитических исследований. Бизнес-план также является инструментом, с помощью которого возможны контроль и управление производством. Бизнес-план позволяет управлять по предварительному плану, а не просто реагировать на события. Бизнес-план может носить характер текущего (один год) или перспективного (3–5 лет) плана.

Последовательность составления бизнес-плана представлена на рис. 1.

Рис. 1. Последовательность составления бизнес-плана

1 – принятие решения о создании новой организации или внедрения мероприятий совершенствования действующей организации;

2 – анализ собственных возможностей и способности взяться за реализацию задуманного проекта;

3 – выбор изделия или услуги, производство которых будет являться целью задуманного проекта;

4 – исследование возможного рынка сбыта;

5 – составление прогноза объемов сбыта;

6 – выбор места для осуществления производственной или коммерческой деятельности;

7 – разработка плана производства;

8 – разработка плана маркетинга;

9 – разработка организационного плана;

10 – разработка плана юридического сопровождения;

11– решение вопросов организации бухгалтерского учета;

12 – решение вопросов страхования;

13 – разработка финансового плана;

14 – написание резюме.

Все расчеты выполняются как прогнозные. При обосновании вопросов выбора технологии и оборудования используются методы инвестиционного анализа.

В рамках экономического анализа хозяйственной деятельности студент должен иметь представление об основных методах анализа инвестиционных проектов и уметь их применять на практике.

Типовые задачи всегда конкретизируются с учетом фазы развития организации, проводимой стратегии, других обстоятельств деятельности организации, т.е. конкретизация задач анализа – это приведение формулировок его типовых задач в соответствие с целями, задачами и стратегией анализируемого объекта.

Любой из видов анализа (оперативный, ретроспективный, прогнозный), а в особенности ситуационный, является полем взаимодействия и координации управленческого и финансового анализа. Ситуационный анализ обычно применяется в случае возникновения проблем в развитии предприятия и служит их упорядочению и ранжированию, т.е. распределению их по степени значимости для жизнедеятельности анализируемого объекта.

На основе разрешения проблем первого ранга обычно осуществляется прогноз развития организации и ряд сценариев такого прогноза – оптимистический, пессимистический и оптимальный.

При изучении темы следует учитывать, что управление как процесс представляет собой непрерывную цепь разработки, принятия и реализации решений. Существенным признаком управленческого решения является то, что оно принимается при наличии назревшей проблемы, т.е. в ситуации, когда возникает различие между фактическим и желаемым состоянием системы.

Решения классифицируются по различным признакам, в том числе: в зависимости от условий, в которых они принимаются, по сроку действия последствий, по частоте принятия, по ширине обхвата, по форме подготовки и жесткости регламентации.

Для того чтобы выработать какое-либо решение, необходимы информация, профессиональные знания для работы над проблемой, формальные правила выработки решения. Завершая изучение темы, следует рассмотреть основные этапы процесса выработки решения.

Литература: [1] - [10], [13, 19, 21, 22].

Вопросы для самопроверки:

1. Что представляет собой бизнес-план? Какова его структура, цели и задачи?

2. Что такое инвестиции? Назовите виды инвестиций и их значение.

3. Раскройте содержание основных экономических концепций инвестиционного анализа.

4. Назовите общие показатели инвестиционной деятельности.

5. Дайте определение понятию «проблема», укажите какое место она занимает в процессе управления.

6. Какие группы факторов необходимо проанализировать для установления проблемной ситуации?

7. Дайте определение понятию «решение», охарактеризуйте роли и уровни управленческих решений. Кто принимает решение в организации?

8. Дайте характеристику этапов модели процесса принятия решений в организациях.

 

 

5. Примерный перечень практических занятий.

 

Наименование практического занятия	Объем, час
Заочно-ускоренная форма обучения	Заочная форма обучения
Способы измерения влияния факторов в анализе хозяйственной деятельности
Анализ и управление объемом производства и продаж	-	-
Анализ использования персонала предприятия
Анализ использования основных средств
Анализ использования материальных ресурсов
Анализ себестоимости продукции (работ, услуг)		-
Анализ финансовых результатов деятельности предприятия
Анализ финансового состояния предприятия
Итого

 

⇐ Предыдущая12345678Следующая ⇒

Поделиться:

Популярное:

1. D. СОЦИОИДЕОЛОГИЧЕСКАЯ СИСТЕМА ВЕЩЕЙ И ПОТРЕБЛЕНИЯ
2. I Использование заемных средств в работе предприятия
3. I. Методика оценки финансового состояния заемщиков – юридических лиц.
4. I. Методические принципы физического воспитания (сознательность, активность, наглядность, доступность, систематичность)
5. I. Определите значение терминов, сгруппируйте их по темам.
6. I. Предприятия крупного рогатого скота
7. I. СИЛЬНЫЕ СТОРОНЫ ПРЕДПРИЯТИЯ
8. II. Свиноводческие предприятия
9. III. Помощь при неотложных состояниях.
10. III. ТЕМАТИКА КОНТРОЛЬНЫХ РАБОТ
11. III.3. Система классификационных единиц
12. MRPII–система как черный ящик