Вопрос 2. Основные условия коммерческого кредита.

Основными условиями кредита являются: вид кредита, валюта кредита и валюта платежа, сумма, форма долгового обязательства; срок, условия использования и погашения, стоимость, вид обеспечения, методы страхования рисков.

1. Валюта кредита и платежа. Валюта кредита – валюта, в которой номинирована сумма и предоставлен кредит. Валюта платежа - валюта, в которой погашается кредит. Валюта кредита может не совпадать с валютой платежа. В этом случае возникает необходимость страхования валютного риска для кредитора или заемщика.

2. Сумма кредита. Сумма коммерческого кредита фиксируется во внешнеторговом контракте. Кредит может предоставляться одной суммой или в форме кредитной линии с определением общего лимита.

3. Формой долгового обязательства по фирменному кредиту могут выступать простые или переводные векселя, долговое обязательство заемщика, не имеющее формы векселя, открытый счет.

4. Срок кредита. Срок кредита определяется его целевой направленностью (видом кредитуемого товара), суммой кредита, сложившимися в международной практике торговыми обычаями, спросом и предложением на товарных рынках и рынках ссудных капиталов. Различают полный и средний срок кредита, а также период использования (получения), льготный период и период погашения. Полный срок кредита – период от начала использования кредита до полного погашения. Полный срок кредита включает срок его использования, льготный период и срок погашения. Период использования (получения) – время от начала использования кредита до получения его полной суммы. Льготный период – время, в течение которого кредит используется в полной сумме, но не погашается. Период погашения кредита – срок, в течение которого кредит погашается в полной сумме. Полный срок кредита определяется по формуле:

ПС = ПИ + ЛП + ПП, (12.1)

где:

ПС – полный срок кредита;

ПИ – период использования;

ЛП – льготный период;

ПП – период погашения.

При фирменном кредите исчисление названных сроков имеет свои особенности.

Льготный период охватывает время от момента получения товара до ввода в эксплуатацию машин и оборудования. Срок погашения определяется с момента внесения первого взноса в погашение кредита до его полного возврата.

Средний срок кредита - период, в течение которого вся сумма кредита находится в распоряжении заемщика. Средний срок кредита рассчитывается для условий равномерного и неравномерного использования и погашения. Средний срок при равномерном использовании и погашении определяется по следующей формуле:

ССр = ½ ПИ + ЛП + 1/2ПП. (12.2.)

Средний срок при неравномерном использовании и погашении рассчитывается по формуле:

ССн = , (12.3.)

где:

ССн – средний срок кредита;

З1…n – непогашенная на определенную дату задолженность;

-общая сумма кредита.

5. Условия погашения кредита. Кредит может погашаться тремя методами: единовременным, пропорциональным и неравномерным. Единовременный способ предусматривает погашение всей суммы долга одним платежом. При пропорциональном способе долг погашается равными долями в течение согласованного периода времени. Неравномерный метод предполагает погашение кредита неравными долями в соответствии с согласованным графиком погашения.

6. Стоимость кредита. Стоимость кредита – суммы, которые выплатит заемщик в процессе получения, использования и погашения кредита. Различают договорные и скрытые элементы стоимости кредита. Договорные элементы коммерческого кредита фиксируются в контракте. Скрытые элементы по форме не связаны с кредитом, но в сущности представляют собой дополнительную плату за его использование.

7. Процентные ставки. Процентные ставки по кредиту могут быть фиксированными или плавающими, пересматриваемыми через определенные оговоренные интервалы времени.

8. Формы обеспечения кредита. Обеспечение кредитов во внешней торговле выступают товарно-материальные ценности, активы клиентов, гарантии третьих лиц, переуступку экспортной выручки кредитору, аккредитивы и другие. Вместе с тем могут выдаваться и необеспеченные кредиты: под обязательство клиента погасить кредит в определенный срок, при наступлении каких-либо условий, или под соло-вексель клиента.

 

Тема 14. ФОРФЕЙТИНГ

План лекции:

Понятие, история и предпосылки возникновения форфейтинга.

Базовая схема и основные характеристики операции форфейтинга.

Формы долгового обязательства и виды обеспечения.

Механизм проведения форфейтинговой сделки.

Риски участников операции форфейтинга.

⇐ Предыдущая123456Следующая ⇒

Поделиться:

Популярное:

1. Delphi. Основные характеристики и терминология
2. I. Основные профессиональные способности людей (Уровень 4)
3. I. С учетом условия развития, особенности инфицирования и состояния иммунитета
4. II. ОСНОВНЫЕ ЖАЛОБЫ БОЛЬНОГО
5. II. Основные расчетные величины индивидуального пожарного риска
6. VIII. Основные направления просветительской, популяризаторской и коммуникативной деятельности библиотек
7. XVI. Основные правовые системы современности.
8. А. Жизненный цикл продукта и его основные стадии. Оценка конкурентоспособности продукта
9. Авторитарный режим: основные черты и виды
10. АДАПТАЦИИ К ПАРАЗИТИЧЕСКОМУ ОБРАЗУ ЖИЗНИ. ОСНОВНЫЕ ТЕНДЕНЦИИ
11. Адаптация структурной схемы к условиям, обеспечивающим достоверную симуляцию рабочих процессов
12. Анатомо-физиологические особенности кроветворения, классификация, основные синдромы.