Методы и инструменты регулирования денежного оборота.

Каким образом государство регулирует денежный оборот (чтоб уменьшить влияние).

Методы регулирования денежного обращения государством:

- антиинфляционные мероприятия (регулирование структуры производства (сокращение убыточных и малорентабельных предприятий), доходов населения (государство устанавливает перечень продуктов, на которые цены стабильны, чтоб сдержать рост цен. Нужен рост доходов населения, чтоб покрыть инфляцию, фискальная политика покрывает дефицит госбюджета, но сокращает покупательную способность населения и устойчивость денежного обращения.

- регулирование банковской системы (если мало кредитного ресурса, то увеличивается процентная ставка банка по кредитам, что сокращает доход предприятий, увеличение ставки рефинансирования ограничивает кредитный ресурс для банков и предприятий, поэтому государство ограничивает маржу, процент по вкладам должен превышать уровень инфляции.

Для проведения мер по стабилизации денежного обращения могут использоваться методы:

- деноминация – уменьшение нарицательной стоимости денежной единицы,

- девальвация – сокращение валютного курса национальной единицы,

- револьвация – увеличение курса национальной денежной единицы (редко, так как нужны резервы государства),

- нулификация – замена старых денежных знаков на новые (то есть, изъятие из обращения),

- денежная реформа – коренное преобразование денежной системы государства. Включает: 1). переход к иному виду денежного товара, то есть, переход от обращения золота к бумажным и кредитным деньгам, 2). изменение типа денежной системы, системы управления денежной системой (денежная система административного характера государства, переходная денежная система (от административной к рыночной), рыночная денежная система).

Глава 4. ПЛАТЕЖНАЯ СИСТЕМА

Элементы платежной системы.

Платежная система (национальная и международная) - это организация денежного оборота (наличного и безналичного), в рамках которой определены права и обязанности участников расчетных операций, действуют единые правила и процедуры, что гарантирует безопасность и своевременность денежных платежей.

В наличном денежном обороте окончательность расчета обеспечивается путем прямой передачи плательщиком получателю денежных знаков. Поскольку расчетные операции наличными деньгами осуществляются вне банковской системы, их организация со стороны государства сводится по большей части к установлению правил выдачи и приема денежных знаков кассами банков и предприятий.

Для обеспечения безналичного денежного оборота необходимо наличие специальной системы расчетов, то есть системы передачи платежных сообщений, гарантирующей последующее перечисление денежных средств.

Роль платежных систем:

- создают условия для движения денежных средств между участниками экономического оборота,

- дают возможность эффективно использовать финансовые ресурсы,

- проводить государственную денежно-кредитную политику,

- влиять на стабильность финансовой системы и эффективность экономики через уровень издержек денежного обращения, стоимость экономических операций, ликвидность финансовых рынков и банковской системы.

Платежная система должна быть быстродействующей, безопасной, экономичной и маневренной (предоставлять возможность эффективно управлять денежными средствами).

Требования к платежным системам - обеспечение:

• надежности и стабильности расчетов, т.е. сохранность средств;

• высокую скорость проведения платежей;

• рентабельность расчетных операций — минимальное отвлечение средств в расчетах и снижение затрат на совершение платежей;

• равные условия для всех участников;

• минимизацию расчетных, операционных и других рисков;

• условия для управления участниками расчетов своими деньгами - свободный доступ к счету, платежным услугам системы, выбор режимов счетов, процедуры расчетов;

• возможность для коммерческих банков эффективно управлять своей ликвидностью;

• условия для оперативного регулирования центральным банком ликвидности коммерческих банков и банковской системы в целом;

• проведение международных расчетов.

Платежные услуги - ведение банковских счетов юридических и физических лиц, расчетное и кассовое обслуживание этих лиц и банков-корреспондентов, а также выпуск в обращение банковских пластиковых карточек.

Платежная система - это совокупность законодательно регулируемых элементов для совершения платежей.

Элементы платежной системы:

• институты, осуществляющие перевод денег - центральные и коммерческие банки, небанковские кредитно-финансовые организации;

• законодательная база, определяющая права участников и порядок перевода денег;

• коммуникационные системы перевода денег — почтовая и телефонная связь, телетрансмиссионные средства, электронная почта, система S.W.I.F.T.;

• инструменты платежей — наличные деньги, расчетные документы, аккредитивы, векселя, чеки, банковские пластиковые карточки.

Функционирование и взаимодействие этих элементов осуществляется в соответствии с правилами, действующими в рамках каждой конкретной платежной системы. Институты, осуществляющие переводы денег и расчетные операции от имени своих клиентов, называются участниками платежной системы. Юридические и физические лица— клиенты этих институтов — являются пользователями системы.

Основные участники платежной системы страны:

центральный банк – осуществляет надзор за банковской системой с целью поддержания ликвидности банков (система ликвидна, если в ней достаточно средств, необходимых для осуществления расчетов), за всеми элементами платежной системы с целью снижения рисков (особенно системного).

- коммерческие банки,

- небанковские кредитно-финансовые организации (клиринговые палаты).

Центральный банк может выступать пользователем, участником, расчетным агентом, который организует и проводит платежи между ее участниками, гарантом окончательного завершения расчетов, поскольку выполняет функцию кредитора в последней инстанции для коммерческих банков.

Национальный банк Республики Беларусь проводит расчетные операции для специфического круга клиентов. Как центральный банк страны он ведет счета государственного бюджета и предоставляет платежные услуги государственным органам власти и управления (Правительству Республики Беларусь, Министерству финансов, Министерству обороны, Министерству внутренних дел и т.д.). Кроме того, он ведет корреспондентские счета банков — участников платежной системы и выполняет расчетно-кассовое обслуживание банков.

Национальный банк организует функционирование национальной платежной системы, инкассацию и перевозку наличных денежных средств и платежных инструкций, определяет порядок проведения в стране расчетов в безналичной и наличной формах.

Национальный банк определяет основные направления совершенствования платежной системы страны:

• устанавливает стандарты (правила, формы, сроки) при проведении безналичных и наличных расчетов и ответственность за их нарушение;

• ведет архив данных для статистического анализа состояния платежной системы и подтверждения межбанковских расчетов;

• осуществляет надзор за банковской системой путем установления экономических нормативов и правил управления ликвидностью;

• проводит проверку деятельности банков и небанковских кредитно-финансовых организаций, применяет санкции к нарушителям.

Коммерческие банки выполняют платежи своих клиентов — хозяйствующих субъектов и населения, а также совершают межбанковские платежи от своего имени.

Виды платежных систем.

Множество платежных систем, как внутри отдельных государств, так и между странами подлежит классификации.

По организации взаимодействия участников:

децентрализованная;

централизованная (двух- и одноуровневая);

По способу расчетов:

система валовых расчетов;

По сфере действия:

локальная;

национальная;

международная.

Децентрализованные платежные системы возникли исторически раньше. В них проведение расчетов между участниками (банками) осуществляется на основе открытия друг у друга прямых корреспондентских счетов.

Недостаток состоит в усложнении учета операций и повышении рисков при увеличении числа участников и корреспондентских счетов. Активы отвлечены в расчеты на большем количестве счетов и снижают ликвидность и прибыльность банков.

Централизованная платежная система имеет институт-посредник (расчетный агент) по проведению расчетов между банками. Банку для осуществления платежей необходимо иметь только один корреспондентский счет — у расчетного агента. Участники здесь подчинены иерархии.

Двухуровневая централизованная платежная система является менее централизованной. Включает прямых и ассоциированных участников. Ассоциированные участники (второй уровень) проводят свои расчеты через корреспондентские счета, открытые у прямых участников - расчетных агентов (первый уровень).

Прямые участники (клиринговые банки, клиринговые палаты и т.д.) имеют корреспондентские счета, открытые у расчетного оператора системы (центрального банка, центральной клиринговой палате).

Одноуровневая централизованная платежная система предполагает, что все участники являются прямыми и расчетным агентом является один финансовый институт (центральный банк). Платежная система Республики Беларусь является централизованной одноуровневой системой — с 1993 г. межбанковские расчеты проводятся главным образом через единые корреспондентские счета коммерческих банков, открытые в Национальном банке.

Система валовых расчетов (брутто-расчетов) - переводы денежных средств между ее участниками совершаются в полной сумме по каждому платежу. При наличии достаточной суммы средств на счете возможен расчет в режиме реального времени.

Система клиринговых расчетов (расчетов на чистой основе или нетто-основе) основана на зачете взаимных требований участников. Каждый отдельный платеж по счету не проводится — в течение установленного времени идет накопление встречных требований, после чего производится их взаимный зачет на равновеликие суммы. Окончательные расчеты осуществляются в сумме полученных сальдо.

Локальные платежные системы функционирует в отдельных регионах, могут организовываться отдельными банками или группой банков и небанковских кредитно-финансовых организаций. Например, для проведения расчетов с использованием банковских пластиковых карточек.

Международные платежные системы - для расчетов между контрагентами из разных стран, как на валовой основе, так и путем зачета взаимных требований. Например, в ЕС функционирует международная платежная система TARGET, включающая национальные системы валовых расчетов в режиме реального времени стран-участниц, и евроклиринговая система расчетов ECS.

Национальная платежная система - это совокупность финансовых институтов, платежных инструментов, правил, технических средств для расчетов внутри страны и с зарубежными платежными системами.

Это совокупность систем расчетов, обслуживающих определенные виды платежей:

• межбанковских переводов;

• расчетов по ценным бумагам;

• безналичных расчетов по розничным платежам;

• международных расчетов и расчетов по операциям с иностранной валютой;

• межбанковских децентрализованных расчетов (по прямым корреспондентским счетам банков друг у друга);

• внутрибанковских расчетов (в пределах одного банка).

Система межбанковских переводов денежных средств. В 1990-х гг. в развитых странах стали использоваться две специализированные системы межбанковских расчетов: RTGS (real time gross settlement systems) и клиринговая система. Cистема RTGS является системой переводов крупных и срочных платежей на валовой основе в режиме реального времени, клиринговая система представляет собой систему межбанковских расчетов на чистой основе и предназначена для переводов несрочных и мелких сумм.

Таблица 4.1 Характеристика систем межбанковских расчетов

RTGS	Межбанковский клиринг
2 Особенности системы
Осуществление расчетов на валовой основе — непрерывная обработка документов и расчет по ним в полной сумме Проведение крупных и срочных платежей Формирование очереди платежей при недостатке средств на счете Установка приоритетов платежей при наличии очереди Безотзывность платежей	Осуществление расчетов на чистой основе (в сумме сальдо) в расчетное время клирингового сеанса Проведение несрочных и мелких платежей Отсутствие приоритетов платежей Возможность отзыва платежей до момента расчетов
3 Преимущества системы
Снижение расчетных и других рисков Условия для контроля платежного оборота и ликвидности коммерческих банков со стороны центрального банка	Экономия денежных средств, отвлеченных в расчеты Упрощение и ускорение расчетов
4 Недостатки системы
Отвлечение в расчеты большего объема денежных средств	Большая подверженность рискам из-за разрыва между началом обмена расчетными документами и окончательным расчетом по ним.

В последние годы создаются гибридные системы расчетов. В них выделяются расчетные системы по обработке крупных (срочных) платежей и по обработке мелких (несрочных) платежей. Системы перевода крупных платежей используются по операциям рефинансирования банков центральным банком, операциям на кредитном, валютном, фондовом и других финансовых рынках.

Системы расчетов по мелким платежам используют в операциях по банковским пластиковым карточкам, чекам.

Система расчетов по ценным бумагам в Республике Беларусь является расчетно-клиринговой. Роль расчетного банка в ней выполняет Национальный банк, а одним из основных элементов выступает Белорусская валютно-фондовая биржа, которая организует торги ценными бумагами и инструментами срочного рынка, выполняет функции оператора и по результатам торгов вычисляет требования и обязательства контрагентов сделок по денежным средствам и ценным бумагам. Основой функционирования системы расчетов по ценным бумагам является организация взаимодействия системы перевода денежных средств с системой перевода ценных бумаг (депозитарной системой).

Система безналичных расчетов no розничным платежам обеспечивает проведение платежей физических лиц на основе использования расчетных документов (платежных поручений, платежных требований-поручений) и платежных инструментов (банковских пластиковых карточек, чеков). Платежи с использованием банковских пластиковых карточек совершаются на клиринговой основе через системы «БелКарт», частные внутренние карточные платежные системы отдельных банков и международные системы, действующие на территории страны (VISA, MASTERCARD, «Union Card», «Diners Club» и т.д.). При этом результаты взаимозачета отражаются по корреспондентским счетам банков-участников. Клиринг проводится процессинговыми центрами (межбанковскими технологическими компаниями, обеспечивающими информационный обмен между участниками систем) соответствующих систем, а в качестве расчетного агента выступает Национальный банк.

Система международных расчетов и расчетов по операциям с иностранной валютой - переводы иностранной валюты как внутри страны, так и за ее пределы совершаются уполномоченными белорусскими банками (имеющими лицензию на валютные операции), как правило, децентрализованно, через корреспондентские счета, открытые ими в банках-корреспондентах (резидентах и нерезидентах). Перечисление средств по этим счетам осуществляется на основании платежных поручений, которые передаются зарубежным банкам по системе S.W.I.F.T. (Всемирная межбанковская система финансовых телекоммуникаций) (РБ присоединилась в 1994г.) или по другим коммуникационным каналам.

Если банк не является уполномоченным, он может проводить международные расчеты через корреспондентский счет, открытый им в уполномоченном банке. Международные платежи в белорусских рублях могут осуществляться как децентрализованно, через прямые корреспондентские счета банков, так и в централизованном порядке — через корреспондентские счета банков, открытые в Национальном банке.

Расчеты в белорусских рублях по результатам торгов иностранной валютой на Белорусской валютно-фондовой бирже совершаются уполномоченными банками по большей части через систему BISS.

В соответствии со статьями 25, 32 Банковского кодекса Республики Беларусь от 25 октября 2000 г. № 441–3 одной из основных целей деятельности Национального банка Республики Беларусь (далее – Национальный банк) является организация эффективного, надежного и безопасного функционирования платежной системы.

В рамках достижения этой цели Национальный банк осуществляет управление функционированием платежной системы Республики Беларусь и надзор за ней посредством установления правил осуществления платежей, тарифной политики, управления ликвидностью, а также посредством сбора, накопления и анализа показателей, характеризующих состояние платежной системы Республики Беларусь.

Межбанковские расчеты в Республике Беларусь осуществляются в системе BISS, являющейся основным функциональным компонентом автоматизированной системы межбанковских расчетов Национального банка (далее – АС МБР). BISS (Belarus Interbank Settlement System) – система межбанковских расчетов, функционирующая на валовой основе, в которой в режиме реального времени осуществляются расчеты по срочным и несрочным денежным переводам, а также расчеты по результатам клиринга в смежных системах (по сделкам купли–продажи ценных бумаг и финансовых инструментов срочных сделок, по операциям с использованием банковских пластиковых карточек). Обязательным условием для осуществления расчетов через систему BISS является установление корреспондентских отношений с Национальным банком путем заключения договора и открытия корреспондентского счета в Национальном банке.

Функции оператора АС МБР выполняет Расчетный центр Национального банка Республики Беларусь (далее – Расчетный центр). Расчетный центр имеет право электронной цифровой подписи электронных сообщений, создаваемых в результате проведения межбанковских расчетов, а также право дополнительного удостоверения электронной цифровой подписью исполненных электронных платежных документов.

Режим работы системы BISS определяется графиком приема и обработки системой BISS электронных платежных документов и электронных сообщений (далее – график системы BISS). С декабря 2009 года в соответствии с графиком системы BISS продолжительность операционного дня системы BISS установлена с 9.00 до 17.30 часов. При этом продолжительность операционного времени для приема клиентских платежей составляет период с 09.00 до 16.30. В выходные и праздничные дни система BISS не работает.

Межбанковские расчеты в системе BISS осуществляются с учетом следующих принципов:

разделение платежного потока на электронные платежные документы Национального банка, срочные электронные платежные документы и несрочные электронные платежные документы;

обработка электронных платежных документов в режиме реального времени;

проведение межбанковских расчетов по срочным электронным платежным документам, включая электронные платежные документы Национального банка на дебетование корреспондентских счетов банков в соответствии с законодательством Республики Беларусь, на валовой основе в пределах денежных средств на корреспондентских счетах банков;

проведение межбанковских расчетов по несрочным электронным платежным документам с использованием взаимозачета с учетом суммы резерва, устанавливаемого банками для осуществления расчетов по несрочным электронным платежным документам отражение суммы каждого электронного платежного документа по корреспондентскому (межфилиальному) счету банка (Национального банка) индивидуально в полном размере платежа;

наличие технологической возможности комплексного управления состоянием корреспондентских счетов, включая мониторинг состояния расчетов и использование предоставляемых Национальным банком инструментов поддержания ликвидности.

Банк–отправитель на основании оформленных в соответствии с законодательством Республики Беларусь платежных документов от своего имени формирует электронные платежные документы и передает их в систему BISS. Передача электронных платежных документов в АС МБР производится банками и Национальным банком равномерно в соответствии с графиком системы BISS непосредственно после списания денежных средств со счетов клиентов либо со счетов по учету собственных платежей. В формируемых для передачи в систему BISS электронных платежных документах банками–отправителями указывается статус: " Срочный" или " Несрочный".

При отсутствии (недостаточности) денежных средств на корреспондентском счете банка–отправителя срочные электронные платежные документы помещаются в очередь ожидания средств. Очередь ожидания средств по срочным электронным платежным документам формируется в зависимости от времени их поступления и с учетом приоритетов. В случае недостаточности суммы резерва и (или) отсутствии встречных электронных платежных документов несрочные электронные платежные документы помещаются в очередь ожидания средств для обработки в следующем сеансе взаимозачета. Обработка несрочных электронных платежных документов из очереди ожидания средств осуществляется независимо от времени их поступления. Банк–отправитель может отозвать электронный платежный документ из очереди ожидания средств по срочным и несрочным электронным платежным документам путем передачи в систему BISS электронного сообщения.

В системе BISS допускается перевод несрочных (срочного) электронных платежных документов в срочные (несрочный) посредством направления банком–отправителем в систему BISS соответствующих электронных сообщений на присвоение им приоритета.

Межбанковский расчет в системе BISS является окончательным и не подлежит аннулированию после изменения состояния корреспондентских (межфилиального) счетов банков (Национального банка).

Банки–получатели на основании электронных платежных документов банков–отправителей, дополнительно удостоверенных электронной цифровой подписью Расчетного центра, отражают операции по корреспондентскому счету банка и субкорреспондентским счетам филиалов (отделений) банка Республики Беларусь, зачисляют денежные средства на счета клиентов либо на счета по учету собственных средств банка–получателя в кратчайшие сроки в течение текущего операционного дня банка.

Предыдущая 123 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 Следующая