Филиал ГОУ ВПО СПбГИЭУ в г. Череповце

Стр 1 из 4Следующая ⇒

МИНИСТЕРСТВО ОБРАЗОВАНИЯ И НАУКИ РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ

Федеральное государственное бюджетное образовательное учреждение

высшего образования

«Санкт-Петербургский государственный экономический университет»

факультет региональной экономики и управления

Филиал ГОУ ВПО СПбГИЭУ в г. Череповце

Кафедра финансы и кредит

Дипломный проект

на тему:

«Разработка мероприятий по повышению финансовой устойчивости предприятия (на примере ООО «КМ/Ч-Череповец»)»

Выполнил студент	Ерицян Сейран Сасунович, заочная форма обучения, срок обучения 5 лет 10 месяцев, группа 1ФКП-10

Руководитель:	Васильцов В. С. д.э.н. профессор ЧГУ

Рецензент:

" ДопуЩЕНО к защите"
Заведующий кафедрой	Шилова О. М.

Череповец,

Введение

В рамках данной дипломной работы будет выполнена оценка финансового состояния предприятия ООО «КМ/Ч-Череповец», Тема данной работы весьма актуальна как с научной, так и с практической точки зрения.

Целью данной работы является разработка мероприятий, направленных на улучшение финансового состояния предприятия ООО «КМ/Ч-Череповец». Объектом дипломного исследования является ООО «КМ/Ч-Череповец». Предметом изучения данной работы является финансовое состоянии предприятия ООО «КМ/Ч-Череповец».

Предприятие ООО «КМ/Ч-Череповец» входит в группу компаний «КМ/Ч» - это успешно и динамично развивающаяся российская сеть автомобильных центров. Предприятие ООО «КМ/Ч-Череповец» зарегистрировалось в конце 2007 года, и в 2008 году состоялось открытие на тот момент пятого автоцентра группы компаний «КМ/Ч» в Череповце. Автоцентр «КМ/Ч-Череповец», располагается в городе Череповце на Октябрьском проспекте, д.55. Основным видом деятельности общества является торговля автотранспортными средствами, автосервис, ремонт и техническое обслуживание легковых автомобилей. Автосалон «КМ/Ч-Череповец» представляет весь модельный ряд автомобилей Opel и Chevrolet, в автоцентре можно не только приобрести автомобиль, но и получить кредит на его покупку, воспользоваться услугами страхования. Кроме того, в автоцентре производиться техническое обслуживание и гарантийный ремонт автомобилей Opel и Chevrolet, купленный у любого дилера GM в других городах России.

Что касается анализа финансового состояния предприятия

Понятие, сущность и цели анализа финансового состояния предприятия

Одним из важнейших условий успешного управления финансами предприятия является анализ его финансового состояния.

В рыночной экономике финансовое состояние предприятия отражает конечные результаты его деятельности. Конечные результаты деятельности предприятия интересуют не только работников самого предприятия, но и его партнеров по экономической деятельности, государственные, финансовые, налоговые органы и др.

Финансовый анализ необходим следующим группам его потребителей: менеджерам предприятий и в первую очередь финансовым менеджерам; собственникам, в том числе акционерам; кредиторам и инвесторам; поставщикам.

Основными документами для финансового анализа являются:

- бухгалтерский баланс. Форма №1;

- отчет о прибылях и убытках. Форма №2;

- отчет об изменениях капитала. Форма №3;

- отчет о движении денежных средств. Форма №4;

- приложение к бухгалтерскому балансу. Форма №5.

Анализ финансового состояния включает: анализ доходности; анализ финансовой устойчивости; анализ кредитоспособности; анализ ликвидности баланса и активов; анализ результативности работы предприятия; анализ эффективности использования капитала [15].

Таким образом, анализ финансового состояния является важным элементом в системе управления деятельностью предприятия.

Приемы и методы анализа финансового состояния

Среди них можно выделить следующие: горизонтальный анализ; вертикальный анализ; трендовый анализ; сравнительный анализ; факторный анализ;

Горизонтальный анализ заключается в построении одной или нескольких аналитических таблиц.

Цель вертикального анализа заключается в расчете доли отдельных статей в итоге баланса и оценке их изменений.

Трендовый анализ – сравнение каждой позиции отчетности с рядом предшествующих периодов и определение тренда. Сравнительный (пространственный) анализ – это как внутрихозяйственное сравнение по отдельным показателям фирмы, дочерних фирм, подразделений

Факторный анализ – это анализ влияния отдельных факторов. Может быть как прямым, так и обратным

Показатели оценки финансового состояния

Основными факторами, определяющими финансовое состояние, являются, во-первых, выполнение финансового плана

Для оценки ликвидности и платежеспособности в краткосрочной перспективе рассчитывают следующие показатели:

1. Общий показатель ликвидности – выражает способность предприятия осуществлять расчеты по всем видам обязательств – как по ближайшим, так и по отдаленным;

2. Коэффициент абсолютной ликвидности – показывает, какая часть краткосрочных обязательств может быть погашена за счет имеющейся денежной наличности. Чем выше его величина, тем больше гарантия погашения долгов. Нормальное ограничение ≥ 2;

3. Коэффициент «критической оценки» - показывает, какая часть краткосрочных обязательств предприятия может быть немедленно погашена за счет средств на различных счетах, в краткосрочных ценных бумагах, а также поступлений по расчетам;

4. Коэффициент текущей ликвидности – показывает, какую часть текущих обязательств по кредитам и расчетам можно погасить, мобилизовав все оборотные средства;

5. Коэффициент маневренности функционирующего капитала – показывает, какая часть функционирующего капитала обездвижена в производственных запасах;

6. Доля оборотных средств в активах – рост этого показателя в динамике расценивается как благоприятная тенденция. Показатель равен стоимости активной части основных средств, деленной на стоимость основных средств;

7. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами для формирования текущих активов – характеризует ту часть стоимости запасов, которая покрывается собственными оборотными средствами;

8. Коэффициент восстановления платежеспособности – в качестве его выступает коэффициент покрытия и коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами. Нормативное значение принимается ≥ 1. В качестве периода восстановления платежеспособности берется 6 месяцев.

9. Коэффициент утраты платежеспособности – рассчитывается, если фактический уровень 4 и 7 коэффициентов равны или выше нормативного значения на конец периода. Отчетный период 3 месяца.

Прибыль является также важнейшим источником формирования доходов бюджета и погашения долговых обязательств организации перед банками, кредиторами и инвесторами.

Показатели рентабельности позволяют оценить результаты деятельности предприятия в целом.

R_з= П_пр/ З, (1.2)

где П_пр- прибыль от реализации продукции, тыс.руб.

З – затраты по реализационной или произведенной продукции, тыс. руб.

3. Рентабельность (доходность) капитала

R_к= БП / ∑ К, (1.4)

где БП – балансовая прибыль, тыс. руб.,

∑ К – среднегодовая стоимость всего инвестированного капитала, тыс. руб.

Анализ финансового состояния ООО «КМ/Ч-Череповец»

Состояние охраны труда на предприятии

Рабочие обязаны строго соблюдать правила внутреннего трудового распорядка. Предприятие старается предоставить своим работникам здоровые и безопасные условия труда.

Мероприятия направленные на увеличение прибыли предприятия

Увеличение спроса на автомобили в 2015-2016 гг. позволит увеличить выручку предприятия, при эффективной рекламной политике.

Для увеличения прибыли предприятия ООО «КМ/Ч-Череповец» можно предложить различные акции (спец предложения)

Заключение

В рамках данного дипломного проекта выполнена оценка финансового состояния предприятия ООО «КМ/Ч-Череповец», разработаны и обоснованы мероприятия по улучшению финансового состояния предприятия. Анализ проводился по данным бухгалтерских балансов и отчетов о прибылях и убытках предприятия за период 2013-2015 гг. В ходе работы были получены следующие результаты:

- имущественное состояние предприятия ООО «КМ/Ч-Череповец» остается стабильным за период 2013-2015 гг.;

- вертикальный анализ баланса предприятия показал: основным источником финансирования выступает заемный капитал в 2015 году заемный капитал составляет 82, 24%, собственные средства предприятия уменьшаются за рассматриваемый период и в 2015 году оставляют 15, 79%; большая часть средств предприятия вложена в оборотные активы в 2013 году они составляют 92, 25% и в 2015 году 97, 57

- горизонтальный анализ баланса предприятия показал: общая сумма активов предприятия за 2013-2015 гг. увеличилась на 48, 9 млн. руб. (относительное увеличение 27, 41%); внеоборотные средства предприятия сократились на 8, 3 млн. руб.

- ликвидность предприятия ООО «КМ/Ч-Череповец» можно охарактеризовать как условную, так как в 2013-2015 гг. у предприятия недостаточно абсолютно ликвидных средств

В 2015 году наблюдается рост всех показателей рентабельности: рентабельность продаж составляет 18, 64% (увеличение почти в 16 раз по сравнению с 2013 годом),

- собственные средства предприятия за рассматриваемый период сокращаются - коэффициент собственного капитала сокращается почти в 3 раза в 2015 году по сравнению с 2013 годом; коэффициент финансовой зависимости увеличивается в 4 раза и составляет

- анализ финансовых результатов: валовая прибыль предприятия за период 2013-2015 гг. сократилась на 337 млн. руб. (сокращение на 61, 7%); себестоимость сократилась на 336, 9 млн. руб. (сокращение на 68, 14%), то есть темпы сокращения себестоимости выше темпом сокращения выручки; чистая прибыль предприятия увеличилась на 32, 5 млн. руб. (увеличение 501, 85%).

- предприятие ООО «КМ/Ч-Череповец» в 2013 году обладало абсолютной финансовой устойчивостью, тогда как в 2014-2015 гг. финансовое состояние предприятия может быть охарактеризована как неустойчивое, такое положение вызвано нарушением платежеспособности предприятия, из-за привлечения большого количества заемных средств

Таким образом, в рамках данной работы были рассмотрены основные принципы финансового анализа на примере ООО «КМ/Ч-Череповец», осуществлен расчет групп финансовых коэффициентов, выявлены недостатки финансовой деятельности предприятия, предложены пути устранения выявленных недостатков.

ПРИЛОЖЕНИЯ

Приложение Б

Продолжение приложения Б

ПАССИВ
III. Капитал и резервы
Уставной капитал	3 000	35 000
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)		42 445
Итог по разделу III	3 030	77 445
IV. Долгосрочные обязательства
Отложенные налоговые обязательства	-	2 000
Итого по разделу IV	-	2 000
V. Краткосрочные обязательства
Займы и кредиты	3 958	56 311
Кредиторская задолженность		42 778
В т.ч. поставщики и подрядчики		11 777
Задолженность перед персоналом организации
Задолженность перед государственными внебюджетными фондами
Задолженность по налогам и сборам
Прочие кредиторы		29 282
Итого по разделу V	4 924	99 089
БАЛАНС	7 955	178 534

СПРАВКА О НАЛИЧИИ ЦЕННОСТЕЙ, УЧИТЫВАЕМЫХ НА ЗАБАЛАНСОВЫХ СЧЕТАХ
Арендованные основные средства	-	214 688
Товароматериальные ценности, принятые на ответственное хранение	-	204 470
Обеспечение обязательств и платежей выданные	-	347 231

Приложение В

Приложение Г

Продолжение приложения Г

ПАССИВ
III. Капитал и резервы
Уставной капитал	35 000	35 000
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	42 445	8 033
Итог по разделу III	77 445	43 033
IV. Долгосрочные обязательства
Отложенные налоговые обязательства	2 000	3 000
Итого по разделу IV	2 000	3 000
V. Краткосрочные обязательства
Займы и кредиты	56 311	88 050
Кредиторская задолженность	42 778	58 188
В т.ч. поставщики и подрядчики	11 777	21 765
Задолженность перед персоналом организации		1 085
Задолженность перед государственными внебюджетными фондами
Задолженность по налогам и сборам
Прочие кредиторы	29 282	33 986
Итого по разделу V	99 089
БАЛАНС	178 534	192 268

СПРАВКА О НАЛИЧИИ ЦЕННОСТЕЙ, УЧИТЫВАЕМЫХ НА ЗАБАЛАНСОВЫХ СЧЕТАХ
Арендованные основные средства	214 688	104 601
Товароматериальные ценности, принятые на ответственное хранение	204 470	1 238
Обеспечение обязательств и платежей выданные	347 231	-

Приложение Д

Приложение Е

Продолжение приложения Е

ПАССИВ
III. Капитал и резервы
Уставной капитал	35 000	35 000
Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	8 033
Итог по разделу III	43 033	35 907
IV. Долгосрочные обязательства
Отложенные налоговые обязательства	3 000	4 500
Итого по разделу IV	3 000	4 500
V. Краткосрочные обязательства
Займы и кредиты	88 050	115 902
Кредиторская задолженность	58 188	71 158
В т.ч. поставщики и подрядчики	21 765	24 852
Задолженность перед персоналом организации	1 085	1 153
Задолженность перед государственными внебюджетными фондами
Задолженность по налогам и сборам
Прочие кредиторы	33 986	43 710
Итого по разделу V		187 060
БАЛАНС	192 268	227 467

СПРАВКА О НАЛИЧИИ ЦЕННОСТЕЙ, УЧИТЫВАЕМЫХ НА ЗАБАЛАНСОВЫХ СЧЕТАХ
Арендованные основные средства	214 688	296 489
Товароматериальные ценности, принятые на ответственное хранение	204 470	105 780
Обеспечение обязательств и платежей выданные	347 231	271 245

Приложение Ж

Приложение З

Вертикальный анализ баланса предприятия ООО «КМ/Ч-Череповец»

Статья	2013 год	2014 год	2015 год
в тыс. руб.	в %	в тыс. руб.	в %	в тыс. руб.	в %
Основные средства	13 778	7, 72	6 779	3, 53	5 478	2, 41
Отложенные налоговые активы		0, 03		0, 02		0, 02
Итог по внеоборотным активам	13 829	7, 75	6 821	3, 55	5 522	2, 43
Запасы	48 145	26, 97	67 176	34, 94	73 402	32, 27
НДС	3 595	2, 01		0, 36		0, 35
Дебиторская задолженность	99 432	55, 69	98 852	51, 41	121 816	53, 55
Денежные средства	12 033	6, 74	17 169	8, 93	17 650	7, 76
Краткосрочные финансовые вложения	1 500	0, 84	1 570	0, 82	8 270	3, 64
Итог по оборотным активам	164 705	92, 25	185 450	96, 45	221 945	97, 57
Уставной капитал	35 000	19, 60	35 000	18, 20	35 000	15, 39
Нераспределенная прибыль	42 445	23, 77	8 033	4, 18		0, 40
Итог по собственному капиталу	77 445	43, 38	43 033	22, 38	35 907	15, 79
Итог по долгосрочным обязательствам	2 000	1, 12	3 000	1, 56	4 500	1, 98
Займы и кредиты	56 311	31, 54	88 050	45, 79	115 902	50, 95
Кредиторская задолженность	42 778	23, 96	58 188	30, 26	71 158	31, 28
Итог по краткосрочным обязательствам	99 089	55, 50	146 238	76, 06	187 060	82, 24
Баланс	178 534	100, 00	192 271	100, 00	227 467	100, 00

Приложение И

Горизонтальный анализ баланса предприятия ООО «КМ/Ч-Череповец»

Статья	Баланс предприятия, в тыс. руб.	Абсолютное изменение 2015 г. к 2013 г., в тыс. руб.	Относительное изменение 2015 г. к 2013 г., в %
2013 год	2014 год	2015 год
Основные средства	13 778	6 779	5 478	-8 300	-60, 24
Отложенные налоговые активы				-7	-13, 73
Итог по внеоборотным активам	13 829	6 821	5 522	-8 307	-60, 07
Запасы	48 145	67 176	73 402	25 257	52, 46
НДС	3 595			-2 788	-77, 55
Дебиторская задолженность	99 432	98 852	121 816	22 384	22, 51
Денежные средства	12 033	17 169	17 650	5 617	46, 68
Краткосрочные финансовые вложения	1 500	1 570	8 270	6 770	451, 33
Итог по оборотным активам	164 705	185 450	221 945	57 240	34, 75
Уставной капитал	35 000	35 000	35 000		0, 00
Нераспределенная прибыль	42 445	8 033		-41 538	-97, 86
Итог по собственному капиталу	77 445	43 033	35 907	-41 538	-53, 64
Итог по долгосрочным обязательствам	2 000	3 000	4 500	2 500	125, 00
Займы и кредиты	56 311	88 050	115 902	59 591	105, 82
Кредиторская задолженность	42 778	58 188	71 158	28 380	66, 34
Итог по краткосрочным обязательствам	99 089	146 238	187 060	87 971	88, 78
Баланс	178 534	192 271	227 467	48 933	27, 41

Приложение К

Вертикальный анализ отчета о прибылях и убытках предприятия ООО «КМ/Ч-Череповец»

	2013 год	2014 год	2015 год
Показатель	в тыс. руб.	в %	в тыс. руб.	в %	в тыс. руб.	в %
Выручка	546 287	100, 00	161 093	100, 00	209 206	100, 00
Себестоимость	-494 338	90, 49	-148 745	92, 33	-157 482	75, 28
Валовая прибыль	51 949	9, 51	12 348	7, 67	51 724	24, 72
Коммерческие расходы	-13 251	2, 43	-4 900	3, 04	-4 800	2, 29
Управленческие расходы	-38 248	7, 00	-16 970	10, 53	-15 400	7, 36
Прибыль (убыток) от продаж		0, 08	-9 522	5, 91	31 524	15, 07
Прочие доходы	9 591	1, 76	20 607	12, 79	18 773	8, 97
Прочие расходы	-2 976	0, 54	-9 290	5, 77	-10 291	4, 92
Прибыль (убыток) до налогообложения	7 065	1, 29	1 795	1, 11	40 006	19, 12
Отложенные налоговые активы		0, 01		0, 00		0, 00
Отложенные налоговые обязательства		0, 00		0, 00		0, 00
Текущий налог на прибыль	-228	0, 04		0, 00	-680	0, 33
ЕНВД	-404	0, 07	-270	0, 17	-320	0, 15
Чистая прибыль (убыток) отчетного года	6 481	1, 19	1 525	0, 95	39 006	18, 64

Приложение Л

Горизонтальный анализ отчета о прибылях и убытках предприятия ООО «КМ/Ч-Череповец» за период 2013-2015 гг.

Показатель	2013 год	2014 год	2015 год	Изм. (+/-) 2014 г. к 2013 г.	Отн. изм. 2014 г. к 2013 г., в %	Изм. (+/-) 2015 г. к 2014 г.	Отн. изм. 2015 г. к 2014 г., в %
Выручка	546 287	161 093	209 206	-385 194	-70, 51	48 113	29, 87
Себестоимость	-494 338	-148 745	-157 482	-345 593	-69, 91	8 737	5, 87
Валовая прибыль	51 949	12 348	51 724	-39 601	-76, 23	39 376	318, 89
Коммерческие расходы	-13 251	-4 900	-4 800	-8 351	-63, 02	-100	-2, 04
Управленческие расходы	-38 248	-16 970	-15 400	-21 278	-55, 63	-1 570	-9, 25
Прибыль от продаж		-9 522	31 524	9 072	2 016, 00	22 002	231, 06
Прочие доходы	9 591	20 607	18 773	11 016	114, 86	-1 834	-8, 90
Прочие расходы	-2 976	-9 290	-10 291	6 314	212, 16	1 001	10, 78
Прибыль до налогообложения	7 065	1 795	40 006	-5 270	-74, 59	38 211	2 128, 75
Отложенные налог. активы				-43	-100, 00		-
Отложенные налоговые обязательства				-5	-100, 00		-
Текущий налог на прибыль	-228		-680	-228	-100, 00		-
ЕНВД	-404	-270	-320	-134	-33, 17		18, 52
Чистая прибыль (убыток) отчетного года	6 481	1 525	39 006	-4 956	-76, 47	37 481	2 457, 77

Приложение М

Прогнозный баланс и отчет о прибылях и убытках предприятия ООО «КМ/Ч-Череповец» на 2016 год

АКТИВ	Значение, в тыс. руб.
I. Внеоборотные активы
Основные средства	5 478
Отложенные налоговые активы
Итог по разделу I	5 522
II. Оборотные активы
Запасы	73 402
Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям
Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты)	51 648
Краткосрочные финансовые вложения	8 270
Денежные средства	85 284[1]
Итого по разделу II	219 411
БАЛАНС	224 933
ПАССИВ
III. Капитал и резервы
Уставной капитал	35 000
Нераспределенная прибыль
Итог по разделу III	35 907
IV. Долгосрочные обязательства
Отложенные налоговые обязательства	4 500
Итого по разделу IV	4 500
V. Краткосрочные обязательства
Займы и кредиты	113 368
Кредиторская задолженность	71 158
в том числе: поставщики и подрядчики	24 852
задолженность перед персоналом организации	1 153
задолженность перед государственными внебюджетными фордами
задолженность по налогам и сборам
прочие кредиторы	43 710
Итого по разделу V	184 526
БАЛАНС	224 933

Продолжение приложения М

Наименование показателя	Значение, в тыс. руб.
Доходы и расходы по обычным видам деятельности
Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом НДС акцизов и аналогичных обязательных платежей)	358 520[2]
Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг	(279 326)[3]
Валовая прибыль	79 194
Коммерческие расходы	(4 800)
Управленческие расходы	(15 400)
Прибыль (убыток) от продаж	58 994
Прочие доходы и расходы
Проценты к получению
Прочие операционные доходы	18 687
Прочие операционные расходы	(10 291)
Прибыль (убыток) до налогообложения	67 476
Отложенные налоговые обязательства	-
Текущий налог на прибыль	(1 147)
ЕНВД	(540)
Чистая прибыль (убыток) отчетного года	65 789

[1] Применение факторинга: дебиторская задолженность сокращается с суммы 121 816 до 51 648 тыс. руб. Денежные средства предприятия увеличиваются на 67 633, 77 тыс. руб. (17 650 + 67 633, 77 = 85 284 тыс. руб.)

[2] Общая выручка: 209 206 + 77 314 + 54 000 + 18 000 = 358 520 тыс. руб.

[3] Общая себестоимость: 157 482 + 62 264 + 45 360 + 14 220 = 279 326 тыс. руб.