Информационная база финансового анализа

Для проведения финансового анализа используется большой объём экономической информации, а именно:

- нормативная и инструктивная: Гражданский кодекс, Налоговый кодекс, федеральные законы, указы Президента, постановления и распоряжения Правительства РФ, нормативные документы государственных органов (Минфина России, Банка России, Минэкономразвития и др.);

- планово-прогнозная: проекты бюджетов, информация о конъюнктуре рынка, перспективные и бизнес-планы, расчёты эффективности инвестиционных проектов, формы статистической информации;

- отчётная: формы бухгалтерской отчётности, разработанные организацией формы документоносителей оперативной информации;

- справочно-аналитическая: официальная статистика, имеющая общеэкономическую направленность, внутренняя и внешняя отчётность организации, протоколы совещаний, приказы, договора, неофициальные данные.

Примененная для анализа информация обязана быть достоверной, объективной, сопоставимой, определенной [17, с. 21].

Главным источником данных для анализа и оценки финансового состояния организации, с которым работают аналитики, является годовая бухгалтерская отчётность. Это единая система данных об имущественном и финансовом положении организации и о результате её хозяйственной деятельности. В состав бухгалтерской отчётности включаются: бухгалтерский баланс – форма № 1; отчёт о прибылях и убытках – форма № 2; отчёт о движении капитала – форма № 3; отчёт о движении денежных средств – форма № 4; приложение к бухгалтерскому балансу – форма № 5 и пояснительная записка. Последняя служит для раскрытия сведений, относящихся к учётной политике организации, а также данных, включение которых в баланс или отчёт о прибылях и убытках нецелесообразно, но требуется отдельным пользователям отчётности для реальной оценки ими финансового состояния организации, результатов её деятельности и произошедших изменений в финансовом положении. Кроме того, если организация в соответствии с законом подлежит обязательному аудиту, она должна представить также аудиторское заключение, подтверждающее достоверность бухгалтерской отчётности.

Баланс считается наиболее подходящей информативной базой для анализа и оценки денежного состояния предприятия. Имущественное равновесие определяет материальную изобилие компании, в таком случае имеется структура и положение вещественных ценностей, пребывающих в прямом владении компании. Пассив определяет структуру и положение прав на эти ценности, образующихся в ходе хозяйственной деятельности компании у различных участников торгового процесса (акционеров, инвесторов, заимодавцев, государства и др.). Эти данные являются «На начало года» и «На конец года», то что предоставляет вероятность рассмотрения, сравнения характеристик, раскрытия их увеличения либо снижения.

Имущественное равновесие создается в режиме возрастания быстроты обращения данных активов в ходе хозяйственного оборота в денежную форму, то есть в порядке возрастания уровня ликвидности активов. Статьи пассива баланса сгруппировываются согласно уровню срочности закрытию (возврата) обязанностей в режиме её возрастания.

Баланс дает возможность дать оценку результативности размещения денежных средств компании, его достатка с целью нынешней и будущей хозяйственной работы, дать оценку объема и текстуру заемных средств, а кроме того результативность его прилечения.

Несмотря на то, что бухгалтерский баланс считается важной формой экономической отчётности, употребляемой с целью рассмотрения, он не в полной мере обеспечивает информационную базу для анализа всех сторон финансово-экономической работы компании, в частности не дает возможность дать оценку динамику этого развития, поскольку в балансе содержатся сведения об имуществе организации и источниках его финансирования лишь на установленную дату, тогда как для более глубокого и всестороннего анализа используются вспомогательные сведенья иные форм отчётности.

Активы, они отражается всё, чем владеет организация и во что вложены её средства. В связи от переноса цены в окончательный продукт и длительного срока эксплуатации либо пользования в производственном ходе, активы распределены на две крупные категории: внеоборотные и оборотные.

Внеоборотные активы, они выносят собственную цену в окончательный продукт согласно долям и применяются длительный срок.

Согласно смыслу внеоборотные активы разделяются на:

- производственные внеоборотные активы, напрямую участвующие в ходе производства (нематериальные активы, основные средства);

- экономические внеоборотные активы, дающие прибыль в отсутствии реализации движения изготовления (доходные вложения в материальные ценности и долгосрочные экономические инвестиции);

- внеоборотные активы, занимающие промежуточное положение между производственными и экономическими и ни как не участвующие в ходе извлечения заработка (расходы в незавершённое строительство);

- стабилизирующие заметки, включенные с целью налогового учёта (отложенные налоговые активы);

Оборотные активы, они полностью переносят стоимость на произведённый товар и многократно обращаются в течение отчётного периода.

По экономическому смыслу делятся на:

- производственные используемые активы, напрямую участвующие в ходе изготовления и вращения продукта (резервы и НДС по приобретённым ценностям);

- ресурсы в расчётах – цена реализованных, однако еще ни как не оплаченных потребителем продукта (дебиторская задолженность со сроком погашения более и меньше года);

- финансовые оборотные активы, дающие прибыль в отсутствие реализации движения изготовления (краткосрочные экономические инвестиции денежные средства);

- прочие оборотные активы.

Пассивы отражены источники финансирования активов организации. С финансово-экономической точки зрения в пассиве баланса отражаются все источники средств, обеспечивающие появление любого актива. Пассивы баланса организации в зависимости от принадлежности собственникам разделяются на две большие группы: собственный капитал и заёмный капитал. Заёмный капитал, в свою очередь, подразделяется на долгосрочные и краткосрочные обязательства

Капитал и резервы в данном разделе баланса отражаются величины уставного капитала организации; собственных акций выкупленных у акционеров; добавочного капитала; резервного капитала; нераспределённой прибыли (непокрытого убытка)

Долгосрочные обязательства указывается задолженность по долгосрочным ссудам и займам, погашение которых должно произойти более чем через год, начиная с даты, на которую составлен баланс. Суммы кредитов и займов отражаются с учётом причитающихся (т.е. начисленных, но ещё не выплаченных) на конец отчётного периода процентов. В том случае, если долгосрочный кредит погашается частями, то показывается лишь та часть долга, которая будет погашена более чем через 12 месяцев от отчётной даты. Та часть долга, которую следует погасить в течение ближайших 12 месяцев, отражается в разделе «Краткосрочные обязательства»

Краткосрочные обязательства отражается задолженность организации банкам, поставщикам, бюджету, работникам, подлежащая погашению в течение 12 месяцев, начиная с даты, на которую составлен баланс

В условиях рыночных взаимоотношений важной формой формулировки деловой активности компании является размер текущего финансового результата за определённый период – прибыли. Прибыль дает возможность предприятию самофинансирования своей деятельности и удовлетворения материальных и социальных потребностей. Главным источником информации о прибыльности или убыточности организации является отчёт о прибылях и убытках. Он включает сведенья о заработке, затратах и экономических итогов компании, которые представляются в сумме нарастающим результатом с начала года до отчётной даты.

Отчёт об изменениях капитала (форма № 3) демонстрирует структуру собственного капитала компании (уставный, резервный, добавочный и др.), презентованную в динамике. По каждому элементу собственного капитала в ней отражены сведенья об остатках на начало года, пополнении источника собственных средств, его расходования и остатке на конец года.

Отчёт о движении денежных средств (форма № 4) отражают части денежных средств на начало и конец отчётного периода и потоки денежных средств (доход и использования) в разрезе текущей, инвестиционной и экономической работы компании.

Некоторые наиболее важные статьи баланса расшифровываются в Приложении к балансу (форма № 5), которое состоит из следующих разделов:

1. Движение заёмных средств (долгосрочных и краткосрочных кредитов и займов) с выделением ссуд, не погашенных в срок.

2. Дебиторская и кредиторская задолженность (долгосрочная и краткосрочная).

3. Амортизируемое имущество к ним относятся: нематериальные активы, основные средства и доходные вложения в материальные ценности.

4. Движение средств финансирования долгосрочных инвестиций и финансовых вложений.

5. Финансовые вложения – это те денежные средства, которые вкладывают в развитие другие организации (паи и акции других организаций, облигации и другие ценные бумаги, предоставленные займы и др.).

6. Затраты, произведённые организацией (по элементам).

7. Социальные показатели - это отчисления в общественные потребности, среднесписочная количество персонала, денежные выплаты и поощрения, доходы по акциям и взносы в собственность компании).

Данные формы № 5 используются для расчёта показателей деловой активности, рентабельности, ценовой конкурентоспособности организации.

Наряду с бухгалтерской отчётностью для более широкого для анализа так же используют статистическую отчётность – формы федерального государственного статистического наблюдения (например, № П-4 «Сведения о финансовом состоянии организации нарастающим итогом с начала года»).

⇐ Предыдущая 123 4 5 6 Следующая ⇒